En 2024, la industria mundial de vehículos de energía nueva (NEV, por sus siglas en inglés) continuó floreciendo, y el mercado de baterías de potencia, como componente central, también mostró un crecimiento robusto. Los datos de la China Automotive Power Battery Industry Innovation Alliance mostraron que en 2024, las instalaciones acumuladas de baterías de potencia en China alcanzaron los 548,4 GWh, un aumento interanual del 41,5 %, lo que refleja la sólida demanda de baterías de potencia en el mercado nacional de NEV. Un total de 55 empresas de baterías de potencia lograron instalaciones en vehículos en el mercado chino de NEV durante todo el año, un aumento de cuatro respecto al año anterior. Las 10 principales empresas de baterías de potencia registraron instalaciones de 524,1 GWh, lo que representa el 95,6 % del total, lo que indica una competencia cada vez más feroz, pero también una clara concentración entre los principales actores.
Entre las 10 principales empresas cotizadas (CATL, BYD, CALB, Gotion High-tech, EVE, Sunwoda, REPT Battero, Zenergy), las instalaciones acumuladas fueron de 499,03 GWh, lo que representa el 91,43 % del total, lo que destaca aún más la influencia de estas empresas líderes en el mercado.
Centrándose en las 10 principales empresas cotizadas de baterías de potencia, Battery Network realizó un análisis en profundidad de su desempeño en 2024, explorando cómo estas empresas aprovecharon su competitividad central para lograr avances y desarrollo en un entorno de mercado complejo y en constante cambio. Al mismo tiempo, reveló las tendencias y los posibles desafíos reflejados por las fluctuaciones en su desempeño.
El beneficio neto de CATL en 2024 fue de 50.700 millones de yuanes, con ventas de baterías de litio que alcanzaron los 475 GWh.
En 2024, CATL (300750) registró unos ingresos operativos totales de 362.000 millones de yuanes, con un beneficio neto atribuible a los accionistas de 50.700 millones de yuanes, un aumento interanual del 15 %; el margen bruto integral fue del 24,4 %, un aumento interanual de 5,3 puntos porcentuales; el flujo de caja operativo fue fuerte, alcanzando los 97.000 millones de yuanes; las reservas de efectivo fueron abundantes, con fondos monetarios al final del período superiores a los 300.000 millones de yuanes.
Según los datos de SNE Research, en el sector de baterías de potencia, CATL ocupó el primer puesto mundial en el uso de baterías de potencia durante ocho años consecutivos, de 2017 a 2024, con una cuota de mercado global del 37,9 % en 2024, 20,7 puntos porcentuales más que la segunda posición. En el sector de sistemas de almacenamiento de energía (ESS, por sus siglas en inglés), la empresa ocupó el primer puesto mundial en los envíos de baterías ESS durante cuatro años consecutivos, de 2021 a 2024, con una cuota de mercado global del 36,5 % en 2024, 23,3 puntos porcentuales más que la segunda posición.
En términos de ventas, CATL logró ventas de baterías de ion-litio de 475 GWh en 2024, un aumento interanual del 21,79 %, incluidos 381 GWh en sistemas de baterías de potencia, un aumento interanual del 18,85 %, y 93 GWh en sistemas de baterías ESS, un aumento interanual del 34,32 %.
En 2024, los principales productos vendidos por CATL en el extranjero fueron sistemas de baterías, sin cambios significativos respecto al año anterior. Los ingresos de la empresa en el extranjero fueron de 110.336 millones de yuanes, lo que representa el 30,48 % de los ingresos del período actual.
En términos de construcción de capacidad, las capacidades nacionales en construcción de CATL incluyeron principalmente bases en Ningde, Jining, Luoyang y Beijing. En el extranjero, la disposición de capacidad de la empresa incluyó fábricas en Alemania y Hungría, una empresa conjunta con Stellantis en España y el proyecto de la cadena industrial de baterías de Indonesia, todos los cuales avanzaban sin problemas.
Según el informe anual, la capacidad del sistema de baterías de CATL fue de 676 GWh, con 219 GWh en construcción y una tasa de utilización de la capacidad del 76,33 %. En 2024, el volumen de ventas del sistema de baterías de la empresa fue de 475 GWh, un aumento interanual del 21,79 %; el volumen de producción fue de 516 GWh, un aumento interanual del 32,65 %; el volumen de inventario fue de 106 GWh, un aumento interanual del 51,43 %.
A finales de 2024, CATL poseía un total de 43.354 patentes y solicitudes de patentes, incluidas 25.439 en China y 17.915 en el extranjero.
El informe anual mostró que la batería de ion-sodio de CATL tenía como objetivo promover la diversificación de los sistemas electroquímicos, reducir aún más los costes de las baterías y aplicarlas a una gama más amplia de escenarios. El producto de primera generación ya se había producido en masa y el desarrollo del producto de segunda generación estaba en marcha.
El beneficio neto de BYD en 2024 fue de 40.250 millones de yuanes, con instalaciones de baterías de hoja que se acercaron a los 200 GWh.
En 2024, BYD (002594) registró unos ingresos de 777.100 millones de yuanes, un aumento interanual del 29 %; el beneficio neto atribuible a los accionistas fue de 40.250 millones de yuanes, un aumento interanual del 34 %.
En 2024, la facturación de BYD en el extranjero fue de 221.900 millones de yuanes, lo que representa el 28,55 % de los ingresos totales, un aumento interanual del 38,49 %.
En 2024, la inversión en I+D de BYD fue de aproximadamente 54.200 millones de yuanes, un aumento interanual del 35,68 %. A finales de 2024, la inversión acumulada en I+D de BYD superó los 180.000 millones de yuanes, con más de 120.000 empleados en I+D.
A finales de 2024, las reservas de efectivo de BYD alcanzaron un récord de 154.900 millones de yuanes, con pasivos con intereses que disminuyeron de 36.550 millones de yuanes en 2023 a 28.580 millones de yuanes, lo que representa solo el 4,9 % del total de pasivos, el nivel más bajo de la industria.
La tecnología de baterías de hoja de BYD tenía como objetivo lograr ocho ventajas: súper seguridad, súper resistencia, súper autonomía, súper potencia, súper rendimiento a bajas temperaturas, súper vida útil, súper coste y súper fiabilidad, abordando los puntos débiles de los consumidores como la seguridad, la autonomía y la carga rápida. Los productos de baterías de hoja comenzaron a aplicarse gradualmente a todos los modelos eléctricos puros e híbridos enchufables de las marcas BYD, Denza, Fangchengbao y Yangwang a partir de julio de 2020. En 2024, las instalaciones de baterías de hoja de la empresa se acercaron a los 200 GWh.
En términos de baterías de ion-sodio, BYD logró una capacidad de celda de 200 Ah y más de 10.000 ciclos de rendimiento, con mejor seguridad, potencia y rendimiento a altas/bajas temperaturas que las baterías de litio. También estableció el proceso de producción de baterías de ion-sodio, logrando el despliegue de ESS a nivel de MWh, sentando una base sólida para la ampliación de su negocio de baterías de ion-sodio.
A finales de 2024, BYD presentó un promedio de 45 solicitudes de patentes y recibió 20 autorizaciones de patentes por día laborable, y lanzó una serie de tecnologías innovadoras durante el año, liderando la tendencia de la industria.
El beneficio de CALB en 2024 fue de 844 millones de yuanes, con unos ingresos por ventas de baterías de potencia de 19.551 millones de yuanes.
En 2024, CALB (3.931) registró unos ingresos totales de 27.750 millones de yuanes, un aumento interanual del 2,8 %; el beneficio anual fue de 844 millones de yuanes, un aumento interanual del 93,0 %; las ganancias básicas por acción fueron de 0,3336 yuanes, un aumento interanual del 100,8 %.
En 2024, los ingresos generados por las ventas de baterías de potencia de CALB disminuyeron de 22.249 millones de yuanes en el año finalizado el 31 de diciembre de 2023 a 19.551 millones de yuanes en el año finalizado el 31 de diciembre de 2024, una disminución del 12,1 %; los ingresos por productos ESS y otros aumentaron de 4.757 millones de yuanes en el año finalizado el 31 de diciembre de 2023 a 8.201 millones de yuanes en el año finalizado el 31 de diciembre de 2024, un aumento del 72,4 %.
En 2024, los ingresos de CALB procedentes de regiones extranjeras disminuyeron de 653 millones de yuanes en el año finalizado el 31 de diciembre de 2023 a 640 millones de yuanes en el año finalizado el 31 de diciembre de 2024, una disminución del 2,0 %, debido principalmente a una disminución de los precios de las baterías a pesar de un aumento del volumen de ventas.
Según las últimas estadísticas de SNE Research, las instalaciones de baterías de potencia de CALB en 2024 crecieron un 16,6 % interanual, ocupando el cuarto puesto mundial y el tercero a nivel nacional. Según los datos de InfoLink, los envíos de celdas ESS de la empresa ocuparon el quinto puesto mundial en 2024.
CALB había formado una disposición de patentes que cubría toda la cadena industrial de baterías, incluidos materiales de baterías, estructura de baterías, integración de sistemas, circuitos eléctricos, BMS, procesos de fabricación y reciclaje de baterías. A 31 de diciembre de 2024, CALB tenía 3.531 patentes autorizadas y 1.011 solicitudes de patentes pendientes.
En términos de capacidad en el extranjero, el proyecto de CALB en Portugal fue aprobado con éxito como Proyecto de Interés Nacional Portugués (PIN, por sus siglas en inglés) y recibió la aprobación ambiental en 2024, con la construcción programada para comenzar en el primer trimestre de 2025. Mientras tanto, CALB estableció una base en Tailandia en 2024, implementando una disposición industrial regional de la ASEAN.
El beneficio neto de Gotion High-tech en 2024 fue de 1.207 millones de yuanes, con unos ingresos en el extranjero de 11.005 millones de yuanes.
En 2024, Gotion High-tech (002074) estableció un nuevo récord de ingresos, alcanzando los 35.392 millones de yuanes, un aumento interanual del 11,98 %; el beneficio neto atribuible a los accionistas fue de 1.207 millones de yuanes, un aumento interanual del 28,56 %; el beneficio neto no recurrente fue de 263 millones de yuanes, un aumento interanual del 125,86 %.
En 2024, los ingresos en el extranjero de Gotion High-tech continuaron creciendo rápidamente, alcanzando los 11.005 millones de yuanes, un aumento interanual del 71,21 %, con la proporción de ingresos de negocios en el extranjero respecto a los nacionales mejorando de 2:8 a 3:7.
Según los datos de SNE Research, en 2024, Gotion High-tech ocupó el tercer puesto mundial en instalaciones de LFP, con una cuota de mercado del 6,18 %. Las instalaciones mundiales de baterías de litio de potencia de la empresa crecieron un 73,8 % interanual, con una cuota de mercado del 3,2 %, ocupando el octavo puesto. En el sector de baterías ESS, los envíos de baterías ESS de la empresa crecieron un 200 % interanual, con una cuota de mercado del 6 % en 2024.
El informe anual mostró que en 2024, el volumen de ventas de baterías de Gotion High-tech fue de 19.752.310 kAh, un aumento interanual del 40,38 %; el volumen de producción fue de 21.076.310 kAh, un aumento interanual del 41,49 %; el volumen de inventario fue de 3.727.030 kAh, un aumento interanual del 55,10 %.
La inversión en I+D de Gotion High-tech creció contra la tendencia, alcanzando los 2.929 millones de yuanes en 2024, un aumento interanual del 5,83 %, con la inversión en I+D representando el 8,28 % de los ingresos.
A finales de 2024, Gotion High-tech había solicitado acumuladamente 10.556 patentes, incluidas 4.622 patentes de invención (incluidas 303 patentes extranjeras), y participó en la formulación de 92 normas.
Desde una perspectiva de expansión del mercado mundial, Gotion High-tech había formado inicialmente una disposición mundial en China, Europa, África, América y el sudeste asiático.En cuanto al progreso de la capacidad local global, Gotion High-tech declaró en su informe anual que la fábrica de Tailandia, la base de Vietnam y la fábrica de Gotinga ya están en funcionamiento, y que otras bases en el extranjero y las bases industriales de apoyo relacionadas están acelerando su construcción. Además, la empresa está acelerando la construcción de un sistema de servicio posventa en el extranjero para mejorar la eficiencia del servicio local.
La ganancia neta de EVE en 2024 fue de 4.076 millones de yuanes, con envíos de baterías de potencia de 30,29 GWh.
En 2024, EVE (300014) logró unos ingresos de 48.615 millones de yuanes, un 0,35% menos que el año anterior; la ganancia neta atribuible a los accionistas fue de 4.076 millones de yuanes, un 0,63% más que el año anterior.
En 2024, los ingresos de EVE en el extranjero fueron de 11.791 millones de yuanes, lo que representa el 24,25% de los ingresos totales, un 11,35% menos que el año anterior.
En 2024, tanto la escala del negocio de ESS de EVE como su nivel tecnológico mejoraron notablemente, con envíos de baterías ESS alcanzando los 50,45 GWh, un 91,90% más que el año anterior; los envíos de baterías de potencia de la empresa fueron de 30,29 GWh, un 7,87% más que el año anterior.
El proyecto de baterías cilíndricas grandes para turismos de EVE en Debrecen, Hungría, avanzó sin problemas, ubicado cerca de la planta de BMW en Debrecen, con una finalización y producción previstas para 2026. La fábrica de la empresa en Malasia, posicionada como una base de producción de baterías de litio para múltiples escenarios que cubre Asia y se irradia globalmente, se espera que alcance la producción en masa de 680 millones de pequeñas baterías cilíndricas a principios de 2025. En 2024, la empresa añadió proyectos de fabricación de baterías ESS y de consumo, consolidando aún más la posición de la fábrica de Malasia como un centro de suministro en el sudeste asiático. A través del "Modelo de Negocio de Cooperación Global CLS", EVE se asoció con una empresa líder de vehículos comerciales de América del Norte para construir capacidad de baterías, centrándose en el sector de los vehículos comerciales. En septiembre de 2024, la sede regional de EE. UU. abrió oficialmente sus puertas, marcando una nueva fase en las operaciones localizadas.
EVE se adhiere al desarrollo impulsado por la innovación, con un instituto de investigación de aproximadamente 230.000 metros cuadrados y un equipo de I+D interdisciplinario de 6.068 miembros. La empresa ha establecido seis institutos de investigación y cinco centros de investigación, que cubren una plataforma integral de I+D de baterías, desde baterías de litio, baterías de iones de litio, baterías de potencia, sistemas de baterías hasta materiales de equipos y tecnología de energía móvil. En términos de tecnología de baterías de estado sólido, EVE ha completado el desarrollo de procesos de ensamblaje de pequeñas baterías de bolsa para sus baterías de estado sólido. Se espera que una línea piloto con una capacidad de cientos de MWh esté operativa en 2025. La empresa planea lanzar baterías de estado sólido de alta potencia principalmente para aplicaciones híbridas en 2026 y avanzar gradualmente hacia baterías de estado sólido de alta energía específica de 400 Wh/kg para 2028. Además, la empresa ha logrado resultados de investigación significativos en baterías secundarias de metal de litio, baterías de iones de sodio y pilas de combustible de hidrógeno. Entre ellas, las baterías de iones de sodio de la empresa ya se han entregado en pequeñas cantidades. La ganancia neta de Sunwoda en 2024 fue de 1.468 millones de yuanes, con envíos de baterías de potencia alcanzando los 25,29 GWh. En 2024, Sunwoda (300207) logró unos ingresos de 56.021 millones de yuanes, un 17,05% más que el año anterior; la ganancia neta atribuible a los accionistas de la empresa cotizada en bolsa fue de 1.468 millones de yuanes, un 36,43% más que el año anterior; la ganancia neta atribuible a los accionistas de la empresa cotizada en bolsa, excluyendo las ganancias y pérdidas no recurrentes, fue de 1.605 millones de yuanes, un 64,99% más que el año anterior. En 2024, los principales productos vendidos por Sunwoda en el extranjero fueron baterías de consumo, que no cambiaron significativamente en comparación con el año anterior. Los ingresos de la empresa en el extranjero fueron de 23.431 millones de yuanes, lo que representa el 41,83% de los ingresos del período actual. Por categoría de producto, en 2024, las baterías de consumo de Sunwoda lograron unos ingresos de 30.405 millones de yuanes, un 6,52% más que el año anterior; las baterías de vehículos eléctricos lograron unos ingresos de 15.139 millones de yuanes, un 40,24% más que el año anterior; el negocio de ESS logró unos ingresos de 1.889 millones de yuanes, un 70,19% más que el año anterior; otros negocios lograron unos ingresos de 8.588 millones de yuanes, un 15,83% más que el año anterior. En 2024, los envíos totales de baterías de potencia de Sunwoda alcanzaron los 25,29 GWh, un aumento del 116,89% con respecto a 2023; las instalaciones de ESS fueron de 8,88 GWh, un 107% más que el año anterior. Según los datos publicados por SNE Research, una firma de investigación surcoreana, en 2024, las instalaciones globales de baterías de potencia de Sunwoda totalizaron 18,8 GWh, un 74,1% más que el año anterior, con una cuota de mercado del 2,1%, ocupando el décimo lugar. Los datos de la Alianza de Innovación de la Industria de Baterías de Potencia para Automóviles de China mostraron que en 2024, la empresa ocupó el séptimo lugar en las instalaciones nacionales, con las instalaciones de baterías de potencia ternarias ocupando el quinto lugar y las instalaciones de baterías LFP ocupando el séptimo lugar. Sunwoda también aceleró sus esfuerzos para "salir al mundo". Además de las bases existentes en India, Vietnam y Marruecos, la empresa se alineó aún más con las necesidades de los clientes y aceleró su ritmo de "salida al mundo" en 2024. El proyecto Lithiumwei en Vietnam, así como los proyectos en Hungría y Tailandia, avanzaron sin problemas. A nivel nacional, se abrió el cuarto parque industrial en Lanxi y se estableció una oficina en Shanghái, lo que marca una mayor optimización de la disposición industrial nacional de la empresa. Sunwoda continuó invirtiendo en tecnologías de vanguardia, desarrollando continuamente productos de baterías avanzadas como baterías de ánodo de silicio de alta energía específica, baterías de estado sólido, baterías LFMP y baterías de iones de sodio para satisfacer las futuras necesidades diversas de los usuarios finales. En 2024, la empresa lanzó su primera batería de potencia para aviación de alta densidad energética para todos los escenarios y completó la validación de una solución y proceso de batería de estado sólido de 400 Wh/kg. La empresa ha desarrollado su primera generación de baterías semisólidas, con una densidad energética >300 Wh/kg; las muestras de células de baterías semisólidas de segunda generación han comenzado las pruebas piloto; y la tercera generación de baterías de estado sólido ha completado la validación de laboratorio. Los ingresos de REPT Battero en 2024 fueron de 17.796 millones de yuanes, con ventas de baterías de litio alcanzando los 43,71 GWh. En 2024, REPT Battero (00666) logró unos ingresos de 17.796 millones de yuanes, un 29,4% más que el año anterior; la pérdida neta se redujo a 1.353 millones de yuanes. Por producto, en 2024, los ingresos de baterías de potencia de REPT Battero fueron de 7.384 millones de yuanes, un 71,4% más que el año anterior; los ingresos de baterías ESS fueron de 7.259 millones de yuanes, un 3,9% más que el año anterior. En 2024, los ingresos de REPT Battero en el extranjero fueron de 2.663 millones de yuanes, un 153,41% más que el año anterior. En términos de beneficio bruto y margen bruto, en 2024, el beneficio bruto de REPT Battero aumentó un 110,5% hasta los 737 millones de yuanes, y el margen bruto aumentó del 2,5% en 2023 al 4,1% en 2024. Específicamente, en comparación con una pérdida bruta de 112 millones de yuanes en 2023, los productos de baterías de potencia de REPT Battero registraron un beneficio bruto de 188 millones de yuanes en 2024, principalmente debido a un mayor volumen de ventas en 2024 que en 2023. El beneficio bruto de los productos de baterías ESS aumentó un 8,2% de 359 millones de yuanes en 2023 a 388 millones de yuanes en 2024, con el margen bruto aumentando del 5,1% en 2023 al 5,4% en 2024, principalmente debido a un mayor volumen de ventas en 2024, lo que resultó en economías de escala y costes de producción medios más bajos. El beneficio bruto de otros negocios aumentó un 55,6% hasta los 161 millones de yuanes, con el margen bruto aumentando hasta el 5,1%, principalmente debido al aumento de las ventas de componentes de baterías en otros negocios del grupo. En 2024, REPT Battero vendió un total de 43,71 GWh de productos de baterías de litio, un 124,4% más que el año anterior. A finales de 2024, la capacidad anual diseñada de la empresa para baterías de litio alcanzó los 74 GWh. En 2024, REPT Battero invirtió 779 millones de yuanes en I+D. La nueva generación de productos de baterías de la serie "Wending" logró la industrialización, con la densidad energética de las baterías LFP aumentando hasta los 185-200 Wh/kg. La empresa ha implementado activamente tecnologías avanzadas como baterías LFMP, semisólidas y de estado sólido y se ha preparado para entrar en el campo de los eVTOL. La empresa ha establecido filiales en EE. UU., Alemania y el sudeste asiático para expandir el mercado internacional y planea construir fábricas en el sudeste asiático, Europa y América del Sur, con una capacidad prevista inicial de 8 GWh para la base de fabricación de baterías de Indonesia. Los ingresos de Zenergy en 2024 fueron de 5.130 millones de yuanes, con una capacidad total diseñada de 25,5 GWh para productos de células de baterías. El 14 de abril, Zenergy se cotizó oficialmente en la Bolsa de Valores de Hong Kong bajo el código de acciones "3677". De 2021 a 2024, los ingresos de Zenergy fueron de 1.499 millones de yuanes, 3.290 millones de yuanes, 4.162 millones de yuanes y 5.130 millones de yuanes, respectivamente, con una tasa de crecimiento anual compuesta del 50,7%. En 2021, 2022, 2023 y 2024, las ventas directas de Zenergy a clientes extranjeros fuera de China fueron de 300.000 yuanes, 4 millones de yuanes, 78,7 millones de yuanes y 34,9 millones de yuanes, respectivamente. Zenergy aumentó continuamente su inversión en I+D, con gastos de I+D de 221 millones de yuanes, 329 millones de yuanes, 424 millones de yuanes y 556 millones de yuanes de 2021 a 2024, respectivamente. A finales de 2024, el equipo de I+D de Zenergy estaba formado por 1.060 empleados a tiempo completo, con aproximadamente el 28% con un título de máster o superior. A finales de 2024, la empresa había presentado 3.613 solicitudes de patente y obtenido 2.225 patentes (incluidas 412 patentes de invención). A finales de 2024, la capacidad total diseñada de los productos de células de baterías de Zenergy fue de 25,5 GWh. Para satisfacer la creciente demanda de pedidos, la empresa planea ampliar aún más su capacidad, con un objetivo de 50,5 GWh a finales de 2026. Conclusión: En 2024, las 10 principales empresas de baterías de potencia demostraron el crecimiento vibrante y la intensa competencia de la industria con un rendimiento impresionante. Las empresas de primer nivel ampliaron su huella en el mercado a través de ventajas tecnológicas, de escala y de disposición global. En particular, la industria mostró una tendencia significativa de "los más fuertes se fortalecen", con las 10 principales empresas representando el 91,43% de las instalaciones, lo que reduce aún más el espacio de supervivencia de los productores más pequeños. La inversión en I+D y la velocidad de expansión de la capacidad se convirtieron en el núcleo de la competencia.No obstante, bajo la superficie del rápido crecimiento de la industria, existen tanto preocupaciones como oportunidades: entre las 15 empresas líderes en instalación de baterías de potencia, las incubadas por fabricantes de automóviles están creciendo rápidamente, intensificando la competencia en la industria de baterías de potencia. Las fluctuaciones en los precios de las materias primas y la presión a la baja sobre los precios de las baterías obligan a las empresas a reducir continuamente los costos y mejorar la eficiencia. Mientras tanto, los avances en nuevas tecnologías, como las baterías de estado sólido y las baterías de iones de sodio, así como el crecimiento explosivo del mercado de sistemas de almacenamiento de energía (ESS), abren nuevas vías para la industria. En el futuro, las empresas de baterías de potencia deben impulsar la competitividad central a través de la innovación, centrándose continuamente en la I+D, la optimización de la capacidad y profundizando su presencia en el mercado global para aprovechar las oportunidades y liderar la industria mundial de energías renovables hacia una etapa de desarrollo de mayor calidad.
