Анализ SMM: взгляды на отмену обязательного распределения энергетических накопителей и интерпретация документа № 136

9 февраля 2025 года Комиссия по развитию и реформам Китая (NDRC) и Государственное энергетическое управление совместно выпустили "Уведомление о углублении рыночной реформы тарифов на подключение новых источников энергии для содействия высококачественному развитию новых источников энергии" (NDRC Цена [2025] № 136, далее - "Документ № 136"), который явно отменил обязательную политику распределения накопителей энергии для новых энергетических проектов, что означает конец административного механизма распределения накопителей энергии, длившегося почти восемь лет. Эта политика направлена на решение проблем отрасли, таких как неэффективное распределение ресурсов, растущее давление на затраты предприятий новых источников энергии и феномен "строительства, но не использования" накопителей энергии, а также на продвижение перехода накопителей энергии от "политически-ориентированных" к "экономически-ориентированным". I. Влияние отмены обязательного распределения накопителей энергии на отрасль В краткосрочной перспективе предприятия, зависящие от политических субсидий, столкнутся с сокращением заказов и давлением на доходы, ожидается, что спрос на интеграцию ESS в возобновляемые источники энергии снизится примерно на 70%. Однако в долгосрочной перспективе политика заставит отрасль вернуться к своей рыночной природе, стимулируя внутреннюю мотивацию накопителей энергии через экономические потребности, такие как арбитраж разницы цен в пиковые и низкие периоды и доходы от вспомогательных услуг. Например, промышленные и коммерческие ESS в провинции Чжэцзян уже стали экономически жизнеспособными благодаря разнице цен более 1,1 юаня/кВт·ч, и пользовательские ESS могут стать новым источником роста. Отмена политики ускорит выведение из эксплуатации низкозатратных, низкокачественных мощностей, будет способствовать коммерциализации технологий длительного хранения энергии (LDES), таких как натрий-ионные батареи и батареи с проточным электролитом, и стимулировать технологические инновации, такие как формирующие сеть ESS. Топ-предприятия, такие как CATL, смогут укрепить свои позиции на рынке с помощью технологических преимуществ, в то время как малые и средние предприятия, зависящие от субсидий, столкнутся с вызовами выживания. После отмены обязательного распределения накопителей энергии ресурсы будут направлены в регионы, где возникают трудности с потреблением новых источников энергии, и будут участвовать в рынке электроэнергии через автономные станции ESS и модели совместного использования накопителей, оптимизируя возможности регулирования системы. Однако в краткосрочной перспективе это может усугубить ограничения в производстве ветро- и солнечной энергии, требуя полагаться на гибкость сетей и рыночные механизмы компенсации для перехода. II. Основные механизмы и координация политики Документа № 136 Документ требует полной интеграции электроэнергии новых источников в рынок, с формированием цен на электроэнергию через рыночные сделки, и вводит механизм расчета разницы цен: существующие проекты продолжат использовать гарантированные цены, в то время как новые проекты будут определять цены через торги, чтобы хеджировать риски рыночной волатильности. Это не только стабилизирует ожидания доходов компаний, но и направляет оптимизацию ресурсов через ценовые сигналы. Документ подчеркивает "приоритетное использование новых типов накопителей энергии" и "создание механизма компенсации мощности", содействуя участию накопителей энергии в рынке вспомогательных услуг и освобождению разнообразных источников доходов, таких как регулирование частоты и резерв. Одновременно он уточняет, что доходы от механизма электроэнергии и сертификатов зеленой электроэнергии не будут дублироваться, избегая политического арбитража. Хотя обязательное распределение накопителей энергии было отменено на национальном уровне, местные правительства все еще могут стимулировать инвестиции в накопители энергии через оптимизацию механизма цен на электроэнергию (например, расширение разницы цен в пиковые и низкие периоды) и субсидии на аренду мощностей. Например, Гуандун исследовал местный стандарт 10% распределения мощностей для накопителей энергии. Документ № 136 означает переход китайской отрасли накопителей энергии от экстенсивного расширения к высококачественному развитию. Рекомендации: На уровне предприятий: ускорить развертывание пользовательских ESS и виртуальных электростанций, повысить стратегические возможности торговли электроэнергией и реагировать на рыночные колебания цен на электроэнергию. На уровне политики: улучшить долгосрочные механизмы, такие как цены на мощность и правила рынка, и продвигать унификацию стандартов технологий накопителей энергии и спецификаций подключения к сети. На техническом уровне: сосредоточиться на прорывах в технологиях длительного хранения энергии и системной интеграции, чтобы повысить экономическую эффективность всего жизненного цикла. Отмена обязательного распределения накопителей энергии не отрицает ценность накопителей, но перестраивает экосистему отрасли через рыночные механизмы, обеспечивая устойчивую поддержку для создания новой энергетической системы. В следующее десятилетие накопители энергии будут двигаться к более качественной стадии развития, подталкиваемые углублением рынка электроэнергии и технологическими инновациями. На основе всесторонних рыночных обменов и мнений SMM считает, что отмена "обязательного распределения" может способствовать переходу отрасли накопителей энергии к "оптимальному распределению". В течение всего года ожидается, что темпы роста установок систем накопителей энергии останутся на уровне около 20%. Отдел исследований новой энергетической промышленности SMM Конг Ван 021-51666838 Руй Ма 021-51595780 Дишэн Фэн 021-51666714 Яньлин Лю 021-20707875 Чжичэн Чжоу 021-51666711 Хаохан Чжан 021-51666752 Цихан Ван 021-51666914 Цзе Ван 021-51595902 Ян Сю 021-51666760 Болин Чен 021-51666836

SMM

Анализ SMM: взгляды на отмену обязательного распределения энергетических накопителей и интерпретация документа № 136

Средняя стоимость и прибыль промышленности аммонийного паратунгстата, 24-28 марта 2025 года

[Анализ SMM] Анализ отмены обязательного распределения энергетических накопителей и интерпретация документа 136