Недавно Китайское общество автомобильных инженеров выпустило групповой стандарт «Метод определения полностью твердотельных аккумуляторов», в котором впервые четко определяется понятие полностью твердотельных аккумуляторов, требуя, чтобы ионный транспорт осуществлялся исключительно через твердые электролиты, устанавливая тем самым четкое техническое разграничение с аккумуляторами со смешанным твердо-жидким электролитом. Стандарт был совместно разработан Китайским автомобильным научно-исследовательским центром (CATARC), Центром испытаний новых энергетических средств (Тяньцзинь) и более чем 50 другими организациями. Его введение эффективно предотвращает рекламные спекуляции вокруг понятия, а также обеспечивает более единые показатели для измерения при разработке материалов, оптимизации процессов и адаптации оборудования.
«Это как установка зеркала, показывающего истину для отрасли», — прокомментировал один из представителей отрасли. Раньше любой мог утверждать, что его продукт — твердотельный аккумулятор, но теперь существует четкое техническое разграничение.
Рынок капитала отреагировал быстро. В последнее время акции, связанные с концепцией твердотельных аккумуляторов, активно росли, причем несколько акций резко подорожали. Компании, такие как Jinlongyu, Great Power Energy, Gotion High-tech и Lingpai Technology, зафиксировали значительный рост цен на свои акции. Однако, несмотря на ажиотаж вокруг акций, связанных с концепцией твердотельных аккумуляторов, в отрасли происходит самая жестокая гонка технологического отсева.
Новый национальный стандарт подпитывает бум в отрасли твердотельных аккумуляторов
С точки зрения новостей, недавний подъем в секторе твердотельных аккумуляторов объясняется не только выпуском вышеупомянутого стандарта, но и несколькими позитивными событиями в отрасли, особенно позитивными изменениями как с технической, так и с корпоративной стороны.
С технической точки зрения исследователь из Шэньянской национальной лаборатории материаловедения Института металловедения Китайской академии наук Ван Чуньян совместно с международной командой впервые использовал метод трансмиссионной электронной микроскопии in-situ для выявления причин внезапных коротких замыканий в твердотельных аккумуляторах на наноуровне. Они предложили соответствующие контрмеры, предоставив новые представления о механизмах наноразмерных отказов твердых электролитов и новую теоретическую основу для разработки новых типов твердотельных аккумуляторов.
С корпоративной точки зрения Gotion High-tech объявила о завершении строительства опытной линии по производству полностью твердотельных аккумуляторов мощностью 0,2 ГВт∙ч и одновременно представила шесть новых продуктов, включая квазитвердотельный аккумулятор G-Yuan, который уже прошел испытания у более чем четырех клиентов.
Дочерняя компания Jinlongyu — Jinlongyu New Energy (Shenzhen) Co., Ltd. — подписала заказ на поставку высокоэнергетических твердотельных аккумуляторных элементов для беспилотных летательных аппаратов с клиентом и заявила, что исследования и разработки компании в области твердотельных аккумуляторов и связанных с ними ключевых материалов достигли определенного прогресса, при этом некоторые материалы уже были отправлены клиентам для оценки...
Согласно статистике Securities Times·Data Bao от 28 мая, средний годовой рост акций сектора твердотельных аккумуляторов составил 5,32%, при этом лидерами роста стали акции Jinlongyu, Shanghai Xiba, Sanxiang New Materials, GSP Automotive Group и еще семи компаний, все они выросли более чем на 30%. Кроме того, с мая почти 20 концептуальных акций твердотельных аккумуляторов получили приток заемных средств, при этом BYD и Gotion High-tech лидируют по объему чистых покупок заемных средств, составившим 1,02 млрд юаней и 152 млн юаней соответственно. Компании, такие как Cnano Technology, Ronbay Technology, Lead Intelligent Equipment и Easpring Technology, также зафиксировали значительный рост маржинального финансирования.
Battery.com.cn отмечает, что недавно новый национальный обязательный стандарт безопасности тяговых аккумуляторов GB 38031-2025 «Требования безопасности тяговых аккумуляторов электромобилей» был утвержден и издан Государственным управлением по регулированию рынка и Управлением по стандартизации Китая. Он официально вступит в силу 1 июля 2026 года. Стандарт пересматривает три строгих испытания: защиту от термического разбега, удар по дну и циклы быстрой зарядки, и требует, чтобы аккумуляторы «не загорались и не взрывались».
Выход нового национального стандарта является не только ответом на стремительное развитие отрасли электромобилей, но и важной движущей силой для стимулирования технологических инноваций в секторе. Пересмотр соответствующих стандартов не направлен на то, чтобы вывести из рынка определенные аккумуляторные предприятия, но если возможности продукции некоторых компаний не могут идти в ногу с темпами времени, выживание сильнейших является нормальным результатом. Это событие знаменует собой важный период для перехода отрасли тяговых аккумуляторов от «количества» к «качеству».
В то же время строгие требования безопасности нового национального стандарта служат прямой движущей силой для индустриализации твердотельных аккумуляторов. Например, при испытании на термический разгон требуется, чтобы аккумуляторные батареи не загорались и не взрывались после термического разгона. Традиционные жидкостные аккумуляторы достигают этого путем добавления изоляционных слоев, огнестойких материалов и других «добавок», в то время как твердотельные аккумуляторы имеют более широкий рабочий температурный диапазон, лучшую термостойкость, а их твердые электролиты обладают высокой термостойкостью, негорючестью и хорошими изоляционными свойствами, естественно отвечая этому требованию.
В предыдущем анализе Wanlian Securities отмечалось, что повышение стандартов безопасности в новом национальном стандарте еще больше повысит актуальность спроса на твердотельные аккумуляторы и ускорит процесс их индустриализации. Время введения в действие нового национального стандарта близко к ожидаемому времени массового производства твердотельных аккумуляторов, что, как ожидается, повысит долю твердотельных аккумуляторов в новых моделях автомобилей.
Исследовательское агентство EVTank прогнозирует, что полностью твердотельные аккумуляторы достигнут мелкосерийного массового производства в 2027 году и к 2030 году достигнут более крупных объемов поставок, при этом глобальные поставки твердотельных аккумуляторов достигнут 614,1 ГВт∙ч, из которых доля полностью твердотельных аккумуляторов составит около 30%.
Правда о процветающей и борющейся индустрии твердотельных аккумуляторов
«Инвесторы жаждут увидеть эти аккумуляторы установленными в автомобилях уже завтра, но в реальности мы все еще боремся с межповерхностным сопротивлением».
В настоящее время ожидания в отрасли относительно скорости коммерциализации технологии твердотельных аккумуляторов возросли. Однако путь не так гладок, как кажется, и процесс индустриализации твердотельных аккумуляторов по-прежнему сталкивается с многочисленными проблемами и вызовами.
Некоторые представители отрасли заявили, что время массового производства полностью твердотельных аккумуляторов ведущими производителями аккумуляторов, как правило, придется на 2027 год, но это время можно рассматривать только как время технического достижения, а не как время коммерциализации. В настоящее время основное внимание большинства предприятий сосредоточено на технологических исследованиях и разработках. Только после достижения технологических прорывов и быстрого увеличения мощности они будут далее рассматривать вопрос о снижении затрат по всей производственно-сбытовой цепочке.
Таким образом, несмотря на значительные преимущества твердотельных аккумуляторов с точки зрения безопасности и энергетической плотности, на данном этапе технология и стоимость остаются основными препятствиями на пути коммерциализации твердотельных аккумуляторов.
С одной стороны, накапливаются капитал и дивиденды от политики, а с другой — возникают проблемы с интерфейсами. Столкнувшись с технологическим разрывом, отрасль активно продвигает развитие полутвердотельных батарей в качестве переходного решения.
Согласно данным EVTank, мировые поставки твердотельных батарей достигли 5,3 ГВт⋅ч в 2024 году, что означает значительный годовой прирост в 4,3 раза. Все эти батареи были полутвердотельными и в основном произведены китайскими предприятиями. Среди основных технологических направлений в текущих полутвердотельных батареях в основном используются полимерные и оксидные электролиты, в то время как сульфидные и галогенидные электролиты в основном предназначены для будущих полностью твердотельных батарей, при этом небольшая их часть используется для легирования в полутвердотельных батареях. В 2024 году на долю полимерных и оксидных электролитов в Китае приходилось более 98% поставок, при этом использовалось небольшое количество сульфидных и галогенидных электролитов.
EVTank прогнозирует, что с постепенной индустриализацией полностью твердотельных батарей доля сульфидных электролитов в поставках постепенно возрастет. Ожидается, что к 2030 году общая доля сульфидных электролитов в поставках достигнет 29,5%, а их доля на рынке электролитов для полностью твердотельных батарей составит 65%.
Известно, что в китайской цепочке производства твердотельных батарей уже сформировалась четко определенная конкурентная среда.
Среди устоявшихся предприятий по производству батарей CATL разрабатывает технологию сульфидного + полимерного композитного электролита; BYD стремится интегрировать технологию «лезвийной» батареи с сульфидом; Ganfeng Lithium сформировала всестороннее размещение по всей цепочке производства твердотельных батарей, обладая возможностями НИОКР и производства в таких ключевых областях, как сульфидные электролиты и сырье, оксидные электролиты и другие важнейшие компоненты твердотельных батарей.
Новые предприятия в основном представлены такими компаниями, как WELION New Energy, Qingtao Energy и Tailan New Energy, которые стремятся продвинуть установку полутвердотельных батарей и постепенно достичь уровня НИОКР и производства полностью твердотельных батарей.
В своей белой книге EVTank пришла к выводу, что твердотельные батареи набирают неудержимую динамику, становясь новым полем битвы в конкуренции в секторе новых источников энергии. Предприятия и крупные научно-исследовательские платформы постоянно решают существующие проблемы твердотельных аккумуляторов: например, повышают ионную проводимость с помощью таких методов, как легирование и интерфейсное проектирование; снижают рост литиевых дендритов с помощью добавок, покрытий и конструктивных решений. Кроме того, с появлением искусственного интеллекта меняется парадигма разработки материалов, что значительно повышает эффективность разработки полностью твердотельных аккумуляторов и увеличивает вероятность их скорейшей индустриализации.
Стоит отметить, что для того чтобы воспользоваться возможностями следующего поколения технологий, такие страны, как Япония, США и Европа, установили долгосрочные стратегические цели в области аккумуляторов, выпустив соответствующие политические документы. Полностью твердотельные аккумуляторы также сталкиваются с жесткой конкуренцией со стороны зарубежных гигантов аккумуляторной отрасли.
Согласно сообщениям зарубежных СМИ, 20 мая BMW Group объявила об официальном начале дорожных испытаний в Мюнхене первого в мире тестового автомобиля BMW i7, оснащенного полностью твердотельным аккумулятором (ASSB). Тестируемая модель BMW i7 оснащена крупногабаритными элементами полностью твердотельного аккумулятора, предоставленными компанией Solid Power, в которых используются сернистые электролиты.
Таким образом, со стратегической точки зрения развитие твердотельных аккумуляторов — это не просто следование тенденциям, а необходимый путь к овладению ядром будущего развития новой энергетики. Это требует от научно-исследовательских институтов и предприятий сосредоточить внимание на технологических прорывах, воспользоваться возможностями циклов технологической итерации и оставаться непобедимыми в постоянно меняющихся отраслевых циклах.
Заключение:
Под влиянием новых национальных стандартов полутвердотельные аккумуляторы, как переходная технология, могут стать первыми, которые войдут в массовое производство и будут применяться в премиальных электромобилях, низковысотной экономике и других областях. Однако для широкой коммерциализации полностью твердотельных аккумуляторов отрасли еще потребуется некоторое время.
На фоне шумихи вокруг капитала и технологических прорывов отрасль должна сохранять трезвость. Конечная ценность твердотельных аккумуляторов заключается не в шумихе вокруг концепций, а в том, могут ли они действительно решить проблемы пользователей и обеспечить новой энергетической отрасли всестороннюю безопасность и беспроблемный запас хода.
Революция в технологии аккумуляторов касается не только самих аккумуляторов, но и приведет к изменению всей отраслевой цепочки. Например, развитие таких новых секторов, как оборудование для сухих электродов и оборудование для формирования и классификации высокого напряжения, а также подъем таких нишевых областей, как обработка лития-металла и материалы твердого электролита, способствуют появлению новых отраслевых гигантов. В то же время твердотельные аккумуляторы также определят новое место для «Сделано в Китае» в глобальной волне углеродной нейтральности.
