O dólar americano caiu quase 3% numa base semanal, enquanto os metais subiram coletivamente. O cobre LME e o estanho LME dispararam mais de 2%, e os preços do ouro dispararam, continuando a bater novos máximos. [Mercado Noturno]

Notícias SMM de 12 de abril: No mercado de metais, tanto os mercados domésticos quanto os internacionais subiram coletivamente na noite anterior, com a maioria dos ganhos no exterior superando 1%. O estanho da LME liderou os ganhos, com um aumento de 2,73%, seguido pelo cobre da LME, que subiu 2,18%. O alumínio, o chumbo e o níquel da LME subiram todos mais de 1%, com o alumínio da LME subindo 1,14%, o chumbo da LME subindo 1,03% e o níquel da LME subindo 1,5%. No mercado doméstico, o cobre, o estanho e o níquel da SHFE subiram todos mais de 1%, com o cobre da SHFE subindo 1,26%, o estanho da SHFE subindo 1,52% e o níquel da SHFE subindo 1,48%. Outros metais registraram mudanças dentro de 1%. Além disso, o contrato principal de alumina subiu 2,38%. Na série de metais ferrosos, a maioria dos produtos subiu na noite anterior, com o aço inoxidável subindo 0,87% e o minério de ferro subindo 0,07%. A vergalhão manteve-se estável em 3.126 yuan/tonelada. No setor de carvão de coque e coque, o carvão de coque subiu 0,11%, enquanto o coque caiu 0,52%. No setor de metais preciosos, devido ao enfraquecimento do dólar americano e às disputas comerciais que aumentaram as preocupações com uma recessão econômica, os investidores se voltaram para o ouro como um refúgio seguro. O ouro da COMEX subiu 2,44% na noite anterior, atingindo uma máxima de US$ 3.263/onça, estabelecendo um novo recorde histórico. A prata da COMEX disparou 4,67%. No mercado doméstico, o ouro da SHFE subiu 1,46%, atingindo uma máxima de 764,38 yuan/g, também estabelecendo um novo recorde, enquanto a prata da SHFE subiu 2,79%. Até as 9h21 de 12 de abril, as condições de fechamento do mercado na noite anterior. Clique para visualizar o painel de dados de futuros da SMM. No front macro, no mercado doméstico, a Comissão Tarifária do Conselho de Estado anunciou que, a partir de 12 de abril de 2025, a alíquota tarifária sobre importações originárias dos EUA aumentará de 84% para 125%. O porta-voz do Ministério do Comércio respondeu a perguntas sobre as contramedidas da China contra a mais recente elevação tarifária dos EUA, afirmando que a imposição repetida de tarifas excessivamente altas pelos EUA sobre a China se tornou um jogo de números sem significado econômico prático, apenas expondo as táticas dos EUA de usar as tarifas como arma e de praticar bullying. Se os EUA continuarem com esse jogo de números tarifários, a China o ignorará. No entanto, se os EUA insistirem em infringir substancialmente os direitos e interesses da China, a China responderá resolutamente e lutará até o fim. O porta-voz do Ministério do Comércio também respondeu a perguntas sobre a ação judicial adicional da China contra as medidas tarifárias dos EUA na OMC, afirmando que a China defenderá firmemente seus direitos e interesses legítimos e defenderá o sistema de comércio multilateral e a ordem econômica internacional. A China exorta os EUA a corrigir imediatamente suas práticas errôneas e a cancelar todas as medidas tarifárias unilaterais contra a China. Até 10 de abril, os consumidores adquiriram um total de 100,35 milhões de eletrodomésticos no âmbito da política de troca. O Ministério do Comércio afirmou que implementará ainda mais as decisões e os planos do Comitê Central do PCC e do Conselho de Estado, orientará as localidades a intensificar os esforços, otimizar os procedimentos, fortalecer a publicidade e promover a implementação detalhada da política de troca de eletrodomésticos para alcançar resultados maiores. A Associação da Indústria de Semicondutores da China emitiu um aviso urgente sobre as regras de determinação da "origem" para produtos de semicondutores, afirmando que a origem dos "circuitos integrados" será determinada com base no princípio de mudança do código tarifário de quatro dígitos, com o local de fabricação da bolacha reconhecido como a origem. Isso significa que alguns produtos de semicondutores fabricados nos EUA podem enfrentar aumentos de preços devido às tarifas. Alguns fornecedores de chips informaram que muitas empresas de chips dos EUA suspenderam a cotação de novos pedidos. No front do dólar americano, o índice do dólar americano caiu 1,13% na noite anterior, atingindo uma mínima de 99, marcando sua quarta queda consecutiva e atingindo seu nível mais baixo desde abril de 2022, com uma queda semanal de 2,99%. As políticas tarifárias flutuantes dos EUA abalaram a confiança dos investidores no dólar americano como refúgio seguro, com o dólar americano caindo para seu nível mais baixo em uma década em relação ao franco suíço e atingindo uma mínima de três anos em relação ao euro. Os dados mostram que, devido à inquietude com as tensões comerciais, a confiança do consumidor nos EUA deteriorou-se acentuadamente em abril, enquanto a expectativa de inflação de 12 meses disparou para seu nível mais alto desde 1981. Os preços ao produtor nos EUA caíram inesperadamente em março devido a uma queda significativa nos custos dos produtos energéticos, mas as tarifas de importação devem elevar a inflação nos próximos meses. O Departamento de Estatísticas do Trabalho dos EUA informou que o PPI caiu 0,4% em relação ao mês anterior em março, com os dados de fevereiro revisados para 0,1%. O PPI subiu 2,7% em relação ao ano anterior em março, em comparação com 3,2% em fevereiro. Dados divulgados pelo Departamento de Trabalho dos EUA na quinta-feira mostraram que os pedidos iniciais de seguro-desemprego para a semana encerrada em 5 de abril foram de 223.000, em linha com as expectativas, com o número da semana anterior em 219.000. Os pedidos continuados para a semana encerrada em 29 de março foram de 1,85 milhão, em comparação com as expectativas de 1,882 milhão, com o número da semana anterior revisado de 1,903 milhão para 1,893 milhão. Os pedidos iniciais de seguro-desemprego aumentaram ligeiramente na semana passada, e esse número pode tender a subir à medida que as empresas respondem aos planos de tarifas de importação. Embora as demissões gerais permaneçam em níveis historicamente baixos, as contratações têm sido mornas, levando a um desemprego prolongado para alguns. Ao mesmo tempo, as políticas tarifárias aumentam a probabilidade de uma recessão econômica nos próximos 12 meses. Os participantes do mercado agora apostam que o Fed dos EUA retomará os cortes de juros em junho e cortará os juros em aproximadamente 90 pontos-base até o final de 2025. Em outras moedas, o dólar americano caiu 0,71% em relação ao franco suíço para 0,81795. O dólar americano caiu 0,24% em relação ao iene japonês para 144,05 ienes, após atingir seu nível mais baixo desde setembro de 2024. O euro disparou 0,85% para 1,12970 dólares americanos, após atingir seu nível mais alto desde fevereiro de 2022. O euro subiu 0,27% em relação à libra esterlina, enquanto a libra esterlina subiu 0,67% em relação ao dólar americano para 1,30540 dólares americanos. Em termos de dados, na semana que vem na China, serão divulgados a balança comercial de março, as importações e exportações de março em relação ao ano anterior, a oferta monetária M2 de março em relação ao ano anterior, a escala de financiamento social acumulada no ano, os novos empréstimos em yuan acumulados no ano, o tamanho da operação MLF de 15 de abril, a taxa de juros MLF de 15 de abril, o investimento em ativos fixos urbanos acumulado no ano em relação ao ano anterior, o valor acrescentado industrial acumulado no ano em relação ao ano anterior, as vendas no varejo totais de março em relação ao ano anterior, o PIB do primeiro trimestre em relação ao ano anterior (trimestre único), o PIB do primeiro trimestre acumulado no ano em relação ao ano anterior e o consumo de eletricidade de março em relação ao ano anterior. Nos EUA, serão divulgados a expectativa de inflação de 1 ano do Fed de Nova York de março, a expectativa de inflação de 3 anos do Fed de Nova York de março, a expectativa de preço do ouro de 1 ano do Fed de Nova York de março, o índice de manufatura do Fed de Nova York de abril, o índice de expectativa de 6 meses futuros de manufatura do Fed de Nova York de abril, o índice de preços de importação de março em relação ao ano anterior, as vendas no varejo básicas de março em relação ao mês anterior, as vendas no varejo de março em relação ao ano anterior, o grupo de controle de vendas no varejo de março em relação ao mês anterior (ajustado sazonalmente), a produção industrial de março em relação ao mês anterior, a produção manufatureira de março em relação ao mês anterior, a taxa de utilização da capacidade manufatureira de março, a produção industrial de março em relação ao ano anterior (ajustada sazonalmente), o valor inicial total anualizado das licenças de construção, os pedidos iniciais de seguro-desemprego para a semana encerrada em 12 de abril e o índice de manufatura do Fed de Filadélfia de abril. Na Zona do Euro, serão divulgados o índice de sentimento econômico ZEW de abril, os ativos de reserva totais de março, o IPC harmonizado básico de março em relação ao ano anterior (final não ajustado), a taxa principal de refinanciamento do BCE de abril, a taxa de facilidade de depósito do BCE de abril e a taxa de empréstimo marginal do BCE de abril. No Reino Unido, serão divulgados a taxa de desemprego de fevereiro (padrão OIT), a média móvel de três meses dos ganhos, incluindo bônus, de fevereiro em relação ao ano anterior, o IPC básico de março em relação ao ano anterior, o índice de preços no varejo de março em relação ao ano anterior e o IPC de entrada não ajustado de março em relação ao ano anterior. Na Austrália, serão divulgados o índice de confiança do consumidor ANZ para a semana encerrada em 13 de abril, o desemprego ajustado sazonalmente de março e a mudança no emprego de março. No Canadá, serão divulgados o IPC básico do Banco do Canadá de março em relação ao ano anterior (não ajustado), as vendas manufatureiras de fevereiro em relação ao mês anterior, os novos pedidos manufatureiros de fevereiro em relação ao mês anterior e a taxa de empréstimo overnight do Banco do Canadá de 17 de abril. Também serão divulgados a balança comercial de mercadorias ajustada sazonalmente de março do Japão, as exportações de mercadorias de março (não ajustadas) do Japão, o IPC básico nacional de março em relação ao ano anterior do Japão, o índice de sentimento econômico ZEW de abril da Alemanha, a balança comercial de março da Nova Zelândia e o IPC do primeiro trimestre em relação ao ano anterior da Nova Zelândia. Além disso, o Escritório de Informação do Conselho de Estado realizará uma coletiva de imprensa sobre o desempenho econômico nacional, e o Instituto Nacional de Estatística divulgará o relatório mensal sobre os preços de venda residencial em 70 grandes cidades. O presidente do Fed dos EUA, Powell, fará um discurso, o BCE anunciará sua decisão de taxa de juros, a presidente do BCE, Lagarde, realizará uma coletiva de imprensa sobre política monetária, o Banco da Reserva da Austrália divulgará a ata da reunião de política monetária de abril, o Banco do Canadá anunciará sua decisão de taxa de juros e relatório de política monetária, e a votante do FOMC de 2026 e presidente do Fed de Cleveland, Mester, participará de uma sessão de perguntas e respostas. Notavelmente, em 18 de abril, a Bolsa de Valores de Nova York, a Bolsa de Valores de Sydney, a Bolsa de Valores de Frankfurt, a Bolsa de Valores de Paris, a Bolsa de Valores de Milão, a Bolsa de Valores de Madri, a Bolsa de Valores de Londres e a Bolsa de Valores de Hong Kong estarão fechadas devido à Sexta-feira Santa. A CME suspenderá a negociação de contratos futuros de metais preciosos, petróleo bruto dos EUA, câmbio e índices de ações por todo o dia, e a ICE suspenderá a negociação de contratos futuros de petróleo bruto Brent por todo o dia. No mercado de petróleo bruto, devido a potenciais interrupções nas exportações de petróleo iraniano, os preços do petróleo bruto WTI e Brent subiram na noite anterior, com o WTI subindo 2,35% e o Brent subindo 1,99%. Apesar das perspectivas de oferta mais apertadas, persistem as preocupações de que as disputas comerciais possam reduzir o volume do comércio global e interromper as rotas comerciais, arrastando assim para baixo o crescimento econômico global e reduzindo a demanda por petróleo. O analista do UBS, Giovanni Staunovo, afirmou que os conflitos comerciais impactaram o sentimento do mercado e arrastaram para baixo os preços do petróleo. O Barclays permanece cauteloso em relação aos preços do petróleo no curto prazo devido ao aumento da incerteza com a recente escalada acentuada das tensões comerciais. A Administração de Informação de Energia dos EUA (EIA) reduziu sua previsão de crescimento econômico global na quinta-feira e alertou que as tarifas podem impactar significativamente os preços do petróleo, ao mesmo tempo em que reduziu suas estimativas de demanda por petróleo dos EUA e global para este ano e o próximo. A Baker Hughes, uma empresa de serviços de energia dos EUA, informou em seu relatório altamente observado que o número de plataformas de petróleo ativas nos EUA registrou sua maior queda semanal desde junho de 2023, com o número total de plataformas de petróleo e gás caindo pela terceira semana consecutiva. Os dados mostram que, até a semana encerrada em 11 de abril, o número total de plataformas de petróleo e gás, um indicador líder da produção futura, caiu 7 para 583, marcando a maior queda semanal desde junho de 2024. O número de plataformas de petróleo ativas caiu 9 para 480.

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