THƯỢNG HẢI, ngày 4 tháng 6 (SMM) –
Đồng
Qua đêm, giá đồng LME mở cửa ở mức 9.566,5 USD/tấn, giảm xuống mức thấp nhất là 9.557,5 USD/tấn ngay sau khi giao dịch bắt đầu. Sau đó, giá dao động tăng lên, đạt mức cao nhất là 9.648 USD/tấn trong phiên, trước khi kết thúc ngày với dao động trong phạm vi hẹp, đóng cửa ở mức 9.638,5 USD/tấn, tăng 0,24%. Khối lượng giao dịch đạt 16.000 lô và lượng hợp đồng mở còn lại là 287.000 lô. Qua đêm, hợp đồng đồng SHFE 2507 giao dịch nhiều nhất mở cửa và giảm xuống mức thấp nhất là 77.910 nhân dân tệ/tấn, trước khi tăng vọt lên mức cao nhất là 78.400 nhân dân tệ/tấn ngay sau khi giao dịch bắt đầu. Sau đó, giá duy trì dao động trong phạm vi hẹp, đóng cửa ở mức 78.180 nhân dân tệ/tấn, tăng 0,5%. Khối lượng giao dịch đạt 52.000 lô và lượng hợp đồng mở còn lại là 187.000 lô. Trên mặt trận vĩ mô, dữ liệu của Mỹ được công bố vào thứ Ba cho thấy số lượng việc làm mở ra đã tăng trong tháng 4, nhưng số lượng người bị sa thải cũng tăng. Trong bối cảnh lo ngại về thuế quan ngày càng tăng, thị trường lao động đang hạ nhiệt. Bắt đầu từ thứ Tư, Mỹ sẽ tăng thuế đối với thép và nhôm nhập khẩu lên 50%, với hy vọng các nước sẽ đưa ra đề nghị tốt nhất của mình trong các cuộc đàm phán thương mại. Nhìn chung, đồng USD vẫn chịu áp lực, điều này là tích cực đối với giá đồng. Về mặt cơ bản, từ phía cung, mặc dù nguồn cung ở khu vực Thượng Hải đã giảm nhẹ trong ngày hôm nay, nhưng vẫn còn nhiều hàng tồn kho sẽ được bổ sung sau đó và nguồn cung nhập khẩu dự kiến sẽ đến vào ngày mai. Có sự khác biệt đáng kể về giá đồng cathod giữa các thương hiệu khác nhau trong ngày, với mức phí bảo hiểm cho các thương hiệu khác nhau dao động rộng. Từ phía cầu, tiêu thụ hạ nguồn chậm chạp vào ngày đầu tiên sau kỳ nghỉ, với tâm lý mua hàng giảm sút. Khi giá giảm, người mua hạ nguồn trở nên do dự hơn. Tính đến thứ Hai, ngày 3 tháng 6, lượng tồn kho đồng của SMM tại các khu vực chính trên toàn Trung Quốc đã tăng 14.300 tấn so với trước kỳ nghỉ, lên 153.000 tấn, tăng 32.900 tấn so với mức thấp trước đó. So với thay đổi lượng tồn kho từ thứ Năm tuần trước, lượng tồn kho ở hầu hết các khu vực trên toàn quốc đã tăng, chỉ có sự giảm nhẹ ở khu vực Thượng Hải. Về mặt giá cả, dự kiến sẽ có tiềm năng tăng giá hạn chế đối với giá đồng trong ngày hôm nay.
Nhôm
Thị trường kỳ hạn: Đêm qua, hợp đồng nhôm SHFE 2507 giao dịch nhiều nhất mở cửa ở mức 19.990 nhân dân tệ/tấn, đạt mức cao nhất là 20.005 nhân dân tệ/tấn và mức thấp nhất là 19.890 nhân dân tệ/tấn, trước khi đóng cửa ở mức 19.990 nhân dân tệ/tấn. Khối lượng giao dịch đạt 63.000 lô và lượng hợp đồng mở còn lại là 191.000 lô. Nhôm LME mở cửa ở mức 2.470,5 USD/tấn, đạt mức cao nhất là 2.479 USD/tấn và mức thấp nhất là 2.469,5 USD/tấn, sau đó đóng cửa ở mức 2.474,5 USD/tấn.
Mặc dù việc tăng thuế quan thép và nhôm của Mỹ lên 50% có tác động tiêu cực đến thị trường, nhưng xuất khẩu thỏi nhôm bán thành phẩm trực tiếp của Trung Quốc sang Mỹ đã bị hạn chế bởi thuế quan cao trong nhiều năm, với tác động gia tăng thực tế hạn chế. Tác động chính là lên tâm lý thị trường chung, kìm hãm thanh khoản thương mại nhôm toàn cầu, đặc biệt tác động đến các quốc gia phụ thuộc cao vào xuất khẩu sang Mỹ và làm trầm trọng thêm áp lực thặng dư cung cấp khu vực trong ngắn hạn. Về cơ bản, công suất vận hành nhôm trong nước vẫn ổn định. Đáng chú ý, một số nhà máy luyện nhôm ở miền Bắc Trung Quốc đã tăng tỷ lệ hợp kim nhôm lỏng, giảm khối lượng đúc thỏi, điều này đã ảnh hưởng đến lượng hàng đến các khu vực tiêu thụ chính. Về phía cầu, các lĩnh vực hạ nguồn có dấu hiệu kỳ vọng vào mùa thấp điểm, với nhu cầu nhôm PV giảm và nhu cầu vật liệu ô tô dự kiến sẽ suy yếu vào giữa đến cuối tháng 6. Nhu cầu nhôm xây dựng vẫn không mấy khởi sắc, nhưng tỷ lệ vận hành dây và cáp nhôm vẫn ở mức cao do có đơn hàng từ Tập đoàn Điện lực Quốc gia. Về phía tồn kho, khi gần đến ngày lễ, một số doanh nghiệp chế biến nhôm đã tiến hành dự trữ nhẹ dựa trên đơn hàng trong tay. Nhìn chung, tâm lý thị trường ngắn hạn có thể bị ảnh hưởng bởi áp lực thuế quan, kìm hãm giá nhôm. Đồng thời, tồn kho thỏi nhôm trong nước giảm nhiều hơn dự kiến, hỗ trợ giá nhôm và phí bảo hiểm giao ngay. Một số ngành công nghiệp đã có dấu hiệu suy yếu trong mùa thấp điểm, nhưng sự suy giảm chung tốt hơn dự kiến, với khả năng phục hồi nhu cầu vẫn duy trì. Giá nhôm SHFE dự kiến sẽ duy trì xu hướng dao động trong ngắn hạn, với hỗ trợ vững chắc ở mức thấp hơn. Nếu áp lực vĩ mô không leo thang đáng kể, giá có thể có tiềm năng tăng nhẹ.
Chì
Qua đêm, chì LME mở cửa ở mức 1.978,5 USD/tấn. Trong phiên giao dịch châu Á, giá dao động giảm. Bước vào phiên giao dịch châu Âu, giá tăng lên mức cao nhất 1.986,5 USD/tấn trước khi đóng cửa ở mức 1.986 USD/tấn, tăng 5 USD/tấn hay 0,25%.
Qua đêm, hợp đồng chì SHFE 2507 giao dịch nhiều nhất mở cửa ở mức 16.575 nhân dân tệ/tấn. Sau khi tăng nhẹ lên mức cao nhất 16.650 nhân dân tệ/tấn, giá chịu áp lực và cuối cùng đóng cửa ở mức 16.635 nhân dân tệ/tấn, tăng 60 nhân dân tệ/tấn hay 0,36%.
Về phía tồn kho, theo SMM, tính đến ngày 3 tháng 6, tổng tồn kho xã hội thỏi chì ở 5 khu vực theo dõi của SMM đạt 49.900 tấn, tăng 6.500 tấn so với ngày 26 tháng 5 và hơn 400 tấn so với ngày 29 tháng 5. Tính đến ngày 3 tháng 6, tồn kho chì LME giảm 1.000 tấn xuống còn 283.150 tấn, với sự giảm này đến từ các kho hàng ở Singapore.
Dự báo giá chì hôm nay:
Sau kỳ nghỉ Tết Đoan Ngọ, giá chì tiếp tục dao động trong tình trạng trầm lắng, thử nghiệm hỗ trợ đáy. Các nhà cung cấp chủ yếu bán hàng tích cực, trong khi một số doanh nghiệp hạ nguồn chỉ mua hàng đúng thời điểm sau khi nối lại sản xuất. Điều kiện giao dịch đã được cải thiện nhẹ ở các khu vực như Hồ Nam và Quảng Đông. Hoạt động hạ nguồn vẫn chưa nối lại hoàn toàn và vẫn còn nhiều tâm lý chờ xem trên thị trường chì sau kỳ nghỉ. Một số nguồn cung cấp thương hiệu giao hàng tiếp tục được chuyển sang kho hàng xã hội. Ngoài ra, trong thời gian giá chì giảm gần đây, giá pin phế liệu đã giảm chậm, dẫn đến tổn thất vượt quá 1.000 nhân dân tệ/tấn đối với chì tái chế. Các nhà luyện kim có ít hứng thú sản xuất hoặc từ chối giảm giá, với một số báo giá chì tinh luyện thứ cấp thấp hơn cả chì nguyên sinh. Hỗ trợ chi phí từ chì tinh luyện thứ cấp một lần nữa trở nên nổi bật đối với giá chì. Cần tiếp tục chú ý đến sự phục hồi của chì tinh luyện thứ cấp.
Kẽm
Qua đêm, giá kẽm LME mở cửa ở mức 2.692 USD/tấn. Sau khi mở cửa, giá kẽm LME giảm liên tục, chạm mức thấp nhất 2.658 USD/tấn trước khi phục hồi và tăng lên. Giá đạt mức cao nhất 2.711,5 USD/tấn khi phiên giao dịch kết thúc, cuối cùng đóng cửa ở mức 2.711,5 USD/tấn, tăng 18,5 USD/tấn hay 0,69%. Khối lượng giao dịch giảm xuống còn 11.422 lô, trong khi lượng hợp đồng mở giảm 64 lô xuống còn 213.000 lô. Qua đêm, kẽm LME ghi nhận nến tăng có bóng dưới dài, với đường trung bình động 40 ngày hỗ trợ phía dưới. Sự không chắc chắn về thuế quan mới và chỉ số USD tăng từ mức thấp đã gây áp lực lên giá kẽm. Tuy nhiên, với việc tiếp tục giảm tồn kho tại LME, giá kẽm LME đã phục hồi trong phiên giao dịch nhờ hỗ trợ từ lượng tồn kho thấp.
Qua đêm, hợp đồng kẽm SHFE 2507 giao dịch nhiều nhất mở cửa ở mức 22.260 nhân dân tệ/tấn. Trong giao dịch sớm, kẽm SHFE chạm mức thấp nhất 22.260 nhân dân tệ/tấn, sau đó dao động tăng lên mức cao nhất 22.435 nhân dân tệ/tấn. Sau đó, kẽm SHFE giảm từ mức cao xuống gần đường trung bình ngày, duy trì xu hướng dao động hẹp. Cuối cùng, hợp đồng đóng cửa ở mức 22.355 nhân dân tệ/tấn, tăng 175 nhân dân tệ/tấn hay 0,79%. Khối lượng giao dịch giảm xuống còn 88.953 lô, trong khi lượng hợp đồng mở giảm 1.589 lô xuống còn 121.000 lô. Qua đêm, kẽm SHFE ghi nhận nến tăng có bóng trên dài, với đường trung bình động 60 ngày hỗ trợ phía dưới. Được thúc đẩy bởi thị trường LME, giá kẽm tăng nhẹ trong phiên đêm. Tuy nhiên, với sản lượng kẽm tinh luyện trong tháng 6 dự kiến tăng đáng kể so với tháng trước, mức tăng giá kẽm bị hạn chế dưới áp lực phía cung, về cơ bản duy trì xu hướng dao động.
Niken
Thị trường giao ngay: Vào ngày 3 tháng 6, giá niken tinh luyện SMM 1# là 121.400-124.300 nhân dân tệ/tấn, với giá trung bình là 122.850 nhân dân tệ/tấn, tăng 525 nhân dân tệ/tấn so với ngày giao dịch trước đó. Phạm vi chênh lệch giá giao ngay chủ đạo đối với niken tinh luyện Jinchuan #1 là 2.500-2.600 nhân dân tệ/tấn, với mức chênh lệch trung bình là 2.550 nhân dân tệ/tấn, giảm 50 nhân dân tệ/tấn so với ngày giao dịch trước đó. Phạm vi chênh lệch giá đối với niken tinh luyện Nga là 100-500 nhân dân tệ/tấn, với mức chênh lệch trung bình là 300 nhân dân tệ/tấn, tăng 50 nhân dân tệ/tấn so với ngày giao dịch trước đó.
Thị trường kỳ hạn: Hợp đồng niken SHFE giao dịch nhiều nhất (NI2507) mở cửa cao hơn vào sáng ngày 3 tháng 6, lấy lại mức 122.000 nhân dân tệ/tấn trong phiên giao dịch, chủ yếu thể hiện xu hướng dao động. Tính đến 11:30, giá đóng cửa là 121.380 nhân dân tệ/tấn, tăng 0,25%.
Trung và dài hạn, tình trạng dư thừa công suất sản xuất niken toàn cầu vẫn chưa được giải quyết, thị trường niken đang chịu ba áp lực là "cung dồi dào, nhu cầu yếu và vốn eo hẹp". Trong ngắn hạn, đáy của phạm vi dao động được dự đoán ở mức 118.000 nhân dân tệ/tấn, trong khi đỉnh được giới hạn ở mức 123.000 nhân dân tệ/tấn.
