Vào ngày 29 tháng 5, tại Diễn đàn Công nghiệp Đất hiếm SMM (lần thứ 2) năm 2025 do Công ty TNHH Công nghệ và Thông tin SMM (SMM) tổ chức, Su Zhanpeng, một nhà phân tích thuộc Bộ phận Đất hiếm của SMM, đã chia sẻ những hiểu biết về sự chuyển đổi của ngành công nghiệp NdFeB do chính sách thúc đẩy, tái cơ cấu cung cầu và các chiến lược để các doanh nghiệp vượt qua khó khăn.
Nam châm vĩnh cửu NdFeB chiếm ưu thế trên thị trường vật liệu nam châm vĩnh cửu, trong đó NdFeB hiệu suất cao dẫn đầu sự phát triển của ngành.
Tổng quan về Vật liệu Nam châm: Hiện nay, vật liệu nam châm chủ yếu được chia thành hai loại: vật liệu nam châm vĩnh cửu và vật liệu nam châm mềm. Vật liệu nam châm vĩnh cửu có từ tính lâu dài và là loại vật liệu nam châm được sử dụng rộng rãi nhất. Trong đó, hợp kim NdFeB và vật liệu nam châm vĩnh cửu ferrite chiếm vị trí quan trọng trong lĩnh vực công nghệ. Mặt khác, mặc dù vật liệu nam châm mềm có thể từ hóa dưới tác động của từ trường bên ngoài, nhưng từ tính của chúng không ổn định và dễ bị mất do các yếu tố bên ngoài.
So với ferrite, NdFeB có BH và lực từ cứng cao hơn, cho phép nó cung cấp hiệu suất từ tính mạnh hơn trong thể tích nhỏ hơn. Đồng thời, nam châm vĩnh cửu NdFeB, với mật độ năng lượng và độ ổn định cao, không thể thay thế trong các ứng dụng công nghiệp cao cấp, năng lượng mới và điện tử tiêu dùng, trong khi ferrite, do hạn chế về hiệu suất, chủ yếu được sử dụng trong các ứng dụng công suất thấp, chi phí thấp, cấp thấp và trung bình.
Tổng quan về Thị trường tiêu thụ cuối cùng của Nam châm vĩnh cửu NdFeB
Thị trường tiêu thụ cuối cùng của nam châm vĩnh cửu NdFeB chủ yếu tập trung ở sáu lĩnh vực chính: điện tử tiêu dùng, xe điện mới (NEV), năng lượng sạch, các lĩnh vực mới, thang máy tiết kiệm năng lượng và thiết bị gia dụng tiết kiệm năng lượng. Trong số đó, các thị trường mới nổi như xe điện mới, thiết bị gia dụng tiết kiệm năng lượng, sản xuất điện gió và robot công nghiệp chiếm phần lớn thị phần.
Vào năm 2025, sự thâm nhập ngày càng tăng của xe điện mới, sự nổi lên của các nền kinh tế mới nổi như robot nhân tạo và kinh tế tầm thấp, cũng như các chính sách trợ cấp quốc gia trong các lĩnh vực thiết bị gia dụng và điện tử tiêu dùng sẽ tiếp tục thổi vào sức sống mới cho thị trường NdFeB trong tương lai. Tuy nhiên, do sự điều chỉnh của thị trường bất động sản và những đột phá công nghệ trong nguyên liệu sản xuất điện gió, nhu cầu về NdFeB trong thang máy tiết kiệm năng lượng và sản xuất điện gió đã giảm.
Phân tích và Dự báo Nhu cầu Sử dụng Cuối Cùng của NdFeB
Do ảnh hưởng của kiểm soát xuất khẩu, xuất khẩu nam châm vĩnh cửu đất hiếm trong tháng 4 năm 2025 đã giảm 45% so với cùng kỳ năm ngoái.
Trong tháng 4 năm 2025, xuất khẩu nam châm vĩnh cửu đất hiếm bị ảnh hưởng bởi kiểm soát xuất khẩu, giảm 45% so với cùng kỳ năm ngoái và 51% so với tháng trước, nhưng tổng xuất khẩu từ tháng 1 đến tháng 4 tăng 2% so với cùng kỳ năm ngoái.
Do các biện pháp kiểm soát xuất khẩu mới được thực hiện vào tháng 4 có tác động nhất định đến thương mại xuất khẩu, tình hình xuất khẩu gần đây cần được cải thiện. Với sự phục hồi ổn định của xuất khẩu vật liệu từ tính không chứa đất hiếm trung, nặng và việc phê duyệt tuần tự các giấy phép cho các vật liệu chứa đất hiếm trung, nặng, xuất khẩu nam châm vĩnh cửu đất hiếm sẽ có xu hướng phục hồi, nhưng sẽ khó khăn để khôi phục lại khối lượng xuất khẩu ban đầu trong ngắn hạn.
Sản lượng xe năng lượng mới (NEV) của Trung Quốc trong năm 2025 dự kiến đạt 17,89 triệu chiếc, tăng khoảng 29% so với cùng kỳ năm ngoái.
Theo dữ liệu của Hiệp hội các nhà sản xuất ô tô Trung Quốc (CAAM), sản lượng và doanh số bán xe NEV cả năm 2024 lần lượt đạt 12,888 triệu và 12,866 triệu chiếc, tăng 34,4% và 35,5% so với cùng kỳ năm ngoái. Thị trường xe NEV của Trung Quốc duy trì đà tăng trưởng trong năm 2024, với doanh số chiếm 40,9% tổng doanh số bán ô tô. Nhu cầu NdFeB từ xe NEV đạt 57.000 tấn, tăng 38% so với cùng kỳ năm ngoái.
Khung chính sách xe NEV năm 2025 có đặc điểm là "sự phối hợp của chính phủ trung ương + sự hoàn thiện của địa phương", thúc đẩy sự thâm nhập thị trường thông qua trợ cấp tiêu dùng, hỗ trợ kỹ thuật và các chương trình thí điểm của khu vực công. Sản lượng xe NEV tiếp tục theo đuổi quỹ đạo tăng trưởng nhanh chóng. Sản lượng xe NEV của Trung Quốc trong năm 2025 dự kiến đạt 17,89 triệu chiếc (tăng 29% so với cùng kỳ năm ngoái), với tỷ lệ thâm nhập thị trường có thể vượt quá 55%, thúc đẩy tổng nhu cầu NdFeB lên 75.000 tấn.
Công suất lắp đặt điện gió mới của Trung Quốc trong năm 2025 được dự báo là 87GW, tăng 8% so với cùng kỳ năm ngoái.
Theo thống kê của Cục Quản lý Năng lượng Quốc gia, tổng công suất lắp đặt điện gió mới cả năm 2024 đạt 80,454GW (tăng 6% so với cùng kỳ năm ngoái), với nhu cầu NdFeB là 9.735 tấn (giảm 21% so với cùng kỳ năm ngoái về tốc độ tăng trưởng nhu cầu). Những hạn chế về chi phí đã làm giảm việc áp dụng động cơ truyền động trực tiếp nam châm vĩnh cửu, dẫn đến giảm nhu cầu NdFeB từ lĩnh vực điện gió của Trung Quốc trong năm 2024.
Là một lĩnh vực sử dụng cuối cùng quan trọng của đất hiếm, mặc dù tăng trưởng nhu cầu gần đây từ điện gió đã chậm lại, nhưng nó vẫn là động lực chính lâu dài cho nhu cầu đất hiếm bền vững. Dự báo cho thấy công suất lắp đặt điện gió mới của Trung Quốc năm 2025 sẽ đạt 87 GW (tăng 9% so với cùng kỳ năm ngoái), tạo ra nhu cầu về NdFeB là 8.341 tấn.
Sản lượng điều hòa không khí của Trung Quốc năm 2025 dự kiến sẽ đạt 320 triệu chiếc, tăng 18% so với cùng kỳ năm ngoái.
Dữ liệu của Cục Thống kê Quốc gia (NBS) cho thấy sản lượng điều hòa không khí cả năm 2024 đạt 270 triệu chiếc (tăng 10% so với cùng kỳ năm ngoái), với nhu cầu về NdFeB là 21.000 tấn (tăng 26% so với cùng kỳ năm ngoái). Kể từ tháng 9 năm 2024, các khoản trợ cấp đổi mới của chính phủ kết hợp với các sự kiện khuyến mãi như "Thương hiệu Đôi 11" và các đợt giảm giá cuối năm đã thúc đẩy hiệu suất thị trường thiết bị gia dụng.
Năm 2025, lĩnh vực thiết bị gia dụng thể hiện xu hướng phát triển tích cực do nhu cầu phục hồi, đổi mới công nghệ và hỗ trợ chính sách. Việc mở rộng các khoản trợ cấp đổi mới quốc gia sẽ tăng cường đáng kể sản lượng và doanh số điều hòa không khí. Sản lượng điều hòa không khí dự kiến năm 2025 sẽ tăng lên 330 triệu chiếc (tăng 25% so với cùng kỳ năm ngoái), tạo ra nhu cầu về NdFeB là 26.000 tấn.
Dự báo sản lượng thang máy tiết kiệm năng lượng sẽ đạt 1,41 triệu chiếc vào năm 2025, giảm 3% so với cùng kỳ năm ngoái.
Theo số liệu mới nhất từ Cục Thống kê Quốc gia (NBS), năm 2024, sản lượng thang máy, thang cuốn và thang máy của cả nước là 1,458 triệu chiếc, giảm 5,8% so với cùng kỳ năm ngoái. Nhu cầu về NdFeB là 7.508 tấn, với tốc độ tăng trưởng nhu cầu hàng năm giảm 6%. Năm 2024, các điều chỉnh trên thị trường bất động sản đã có tác động nhất định đến nhu cầu lắp đặt thang máy mới.
Năm 2025, nhu cầu về thang máy trong cơ sở hạ tầng, các lĩnh vực công nghiệp và các dự án nâng cấp trong các khu dân cư cũ dự kiến sẽ tăng đáng kể. Đặc biệt, thị trường xuất khẩu ở các quốc gia dọc theo sáng kiến "Vành đai và Con đường" mang lại cơ hội tăng trưởng mới cho các doanh nghiệp thang máy Trung Quốc. Dự báo sản lượng thang máy tiết kiệm năng lượng sẽ đạt 1,41 triệu chiếc vào năm 2025, giảm 3% so với cùng kỳ năm ngoái, và nhu cầu về NdFeB sẽ đạt 7.368 tấn.
Dự báo sản lượng điện thoại di động sẽ đạt 1,85 tỷ chiếc vào năm 2025, tăng 10% so với cùng kỳ năm ngoái.
Theo số liệu mới nhất từ Cục Thống kê Quốc gia (NBS), năm 2024, sản lượng điện thoại di động của Trung Quốc là 1,68 tỷ chiếc, tăng 7,3% so với cùng kỳ năm ngoái, và nhu cầu về NdFeB là 3.362 tấn, tăng 7,3% so với cùng kỳ năm ngoái. Năm 2024, chính sách "trợ cấp quốc gia" do nhà nước thực hiện đã cung cấp các khoản trợ cấp mua hàng hào phóng cho người tiêu dùng, kích thích đáng kể nhu cầu thị trường.
Với sự phục hồi của ngành công nghiệp điện thoại di động và các đổi mới công nghệ, ngành công nghiệp đất hiếm sẽ có được những cơ hội phát triển mới. Sự gia tăng nhu cầu thị trường đối với điện thoại di động sẽ thúc đẩy việc mở rộng công suất và tiến bộ công nghệ trong ngành công nghiệp đất hiếm. Dự kiến sản lượng điện thoại di động sẽ đạt 1,85 tỷ chiếc vào năm 2025, tăng 10% so với cùng kỳ năm trước, và nhu cầu về NdFeB dự kiến sẽ đạt 3.698 tấn.
Dự kiến sản lượng robot công nghiệp của Trung Quốc sẽ đạt 941.000 chiếc vào năm 2025, tăng 55% so với cùng kỳ năm trước.
Theo số liệu mới nhất từ Cục Thống kê Quốc gia (NBS), trong năm 2024, tổng sản lượng robot công nghiệp của Trung Quốc là 608.000 chiếc, tăng 41,4% so với cùng kỳ năm trước, và nhu cầu về NdFeB là 12.147 tấn, với tốc độ tăng trưởng hàng năm là 41%. Với việc triển khai sâu rộng hơn kế hoạch hành động "Sản xuất thông minh 2035" quốc gia, kết hợp với các khoản trợ cấp đặc biệt của chính phủ cho các cụm công nghiệp robot và sự bùng nổ của các kịch bản ứng dụng mới, việc tăng tốc chuyển đổi tự động hóa công nghiệp đã được thúc đẩy hơn nữa, dẫn đến sự mở rộng liên tục nhu cầu về robot công nghiệp.
Năm 2025 được coi là năm đầu tiên sản xuất hàng loạt robot nhân tạo. Triển vọng tăng trưởng cao của ngành này đã tạo ra những cơ hội tăng trưởng mới cho thị trường nam châm vĩnh cửu đất hiếm. Dự kiến sản lượng robot công nghiệp của Trung Quốc sẽ đạt 941.000 chiếc vào năm 2025, tăng 55% so với cùng kỳ năm trước. Nhu cầu về NdFeB dự kiến sẽ đạt 18.828 tấn.
Đánh giá và Dự báo về Cung ứng NdFeB
Dự kiến hạn ngạch khai thác đất hiếm của Trung Quốc sẽ không thay đổi trong năm 2025.
Vào ngày 4 tháng 4 năm 2025, nhà nước đã công bố việc thực hiện các chính sách kiểm soát xuất khẩu đối với đất hiếm trung, nặng, điều này đã ảnh hưởng một phần đến thị trường NdFeB. Dựa trên phân tích thị trường hiện tại, SMM dự đoán rằng hạn ngạch khai thác đất hiếm trong năm 2025 có thể sẽ không thay đổi. Điều này bao gồm 251.000 tấn đất hiếm kiểu đá và 19.000 tấn đất hiếm kiểu hấp phụ ion.
Vào ngày 19 tháng 2 năm 2025, Bộ Công nghiệp và Công nghệ Thông tin (MIIT) đã ban hành "Biện pháp tạm thời về Quản lý Tổng thể Kiểm soát Khai thác, Luyện kim và Tách biệt Đất hiếm (Dự thảo để lấy ý kiến công chúng)" và "Biện pháp Quản lý Truy xuất nguồn gốc Thông tin Sản phẩm Đất hiếm". Theo “Biện pháp tạm thời”, phạm vi sản phẩm quặng đất hiếm tại Trung Quốc bao gồm rõ ràng các loại quặng nhập khẩu từ nước ngoài, quặng phụ phẩm monazit, v.v., lần đầu tiên đưa các nguồn tài nguyên nhập khẩu vào hạn ngạch khai thác và luyện kim để thực hiện kiểm soát tổng thể. Dự kiến hạn ngạch luyện kim và tách chiết đất hiếm sẽ đạt 350.000 tấn vào năm 2025.
Sản xuất NdFeB năm 2025 sẽ tiếp tục tăng do động lực cung cầu.
Là nhà sản xuất vật liệu nam châm vĩnh cửu đất hiếm lớn nhất, Trung Quốc đã duy trì xu hướng tăng trưởng ổn định về cả sản xuất và tiêu thụ vật liệu nam châm vĩnh cửu đất hiếm trong những năm gần đây. Năm 2024, sản lượng vật liệu nam châm vĩnh cửu đất hiếm của Trung Quốc đạt khoảng 246.500 tấn, tăng 14% so với cùng kỳ năm trước và dự kiến sẽ đạt 265.000 tấn vào năm 2025.
Năm 2025, một số doanh nghiệp hàng đầu có kế hoạch mở rộng sản xuất, bao gồm các doanh nghiệp ở Chiết Giang, Giang Tây, Nội Mông và Bắc Kinh. Tuy nhiên, do kiểm soát xuất khẩu, xuất khẩu nam châm vĩnh cửu đất hiếm đã giảm, ảnh hưởng đến sản xuất NdFeB và có thể trì hoãn kế hoạch mở rộng của các doanh nghiệp.
Mô hình cung cầu và triển vọng thị trường đất hiếm của Trung Quốc
Cân bằng cung cầu và dự báo tương lai hàng tháng của NdFeB
Chênh lệch cung cầu đã mở rộng vào tháng 11-12 năm 2024, chủ yếu là do nhu cầu sử dụng cuối được giải phóng tập trung vào cuối năm, chẳng hạn như các dự án điện gió thúc đẩy đạt mục tiêu lắp đặt hàng năm, dẫn đến tăng sản xuất trong các lĩnh vực sử dụng cuối hạ nguồn và tăng nhu cầu NdFeB. Vào tháng 1-2 năm 2025, nhu cầu sử dụng cuối giảm sau khi được giải phóng tập trung trong quý 4 năm 2024 và gần đến Tết Nguyên đán, các doanh nghiệp vật liệu từ tính giảm sản xuất.
Từ tháng 4 đến tháng 7 năm 2025, xuất khẩu giảm mạnh do kiểm soát xuất khẩu và tháng 5 là mùa thấp điểm truyền thống, các doanh nghiệp vật liệu từ tính nhận được ít đơn hàng hơn do nhu cầu sử dụng cuối yếu, dẫn đến giảm cung. Khi nhu cầu sử dụng cuối phục hồi vào tháng 6, chênh lệch cung cầu tiếp tục mở rộng. Bắt đầu từ tháng 8 năm 2025, với việc cấp phép xuất khẩu dần dần, xuất khẩu đã phục hồi và vào tháng 9, nhu cầu tăng vọt do dự trữ và sản xuất trước trong thị trường sử dụng cuối.
Xem xét và nguyên nhân của xu hướng giá NdFeB từ năm 2024 đến năm 2025
Lấy 52UH làm ví dụ, tính đến ngày 31 tháng 12 năm 2024, giá phôi 52UH được báo cáo là 390 nhân dân tệ/kg, tăng 25 nhân dân tệ/kg so với 365 nhân dân tệ/kg vào đầu năm, tương đương tăng 6,8%.
Là loại vật liệu thô được sử dụng rộng rãi nhất trong xe điện mới năng lượng (NEV), giá của 52UH chịu ảnh hưởng của cung - cầu thị trường cuối cùng và giá nguyên liệu thô, cho thấy xu hướng tăng tổng thể. Tuy nhiên, dưới tác động của các biện pháp kiểm soát xuất khẩu được công bố vào tháng 4 năm 2025, đơn hàng xuất khẩu đã giảm đáng kể, khiến giá cả giảm trở lại. Với việc thực hiện dần dần các chính sách và tăng nhu cầu thị trường cuối cùng, dự kiến giá cả sẽ tăng nhẹ trong giai đoạn sau.
Triển vọng xu hướng phát triển đất hiếm năm 2025
Phía cầu:
1. Chịu ảnh hưởng của các chính sách kiểm soát xuất khẩu, xuất khẩu nam châm vĩnh cửu đất hiếm đã giảm đáng kể. Mặc dù các giấy phép xuất khẩu đã được phê duyệt lần lượt, nhưng sẽ khó khăn để khôi phục lại khối lượng xuất khẩu ban đầu trong ngắn hạn;
2. Năm 2025, ngành công nghiệp NEV của Trung Quốc sẽ bước vào giai đoạn phát triển chất lượng cao quan trọng, với những đột phá đáng kể dự kiến trong quy mô ngành, đổi mới công nghệ, thâm nhập thị trường và các khía cạnh khác;
3. Năm 2025, lắp đặt mới điện gió sẽ tiếp tục tăng do ảnh hưởng của chuyển đổi xanh và giảm phát thải carbon. Tuy nhiên, do sự cải tiến công nghệ nguyên liệu thô, nhu cầu về NdFeB trong các dự án điện gió trên bờ sẽ giảm. Tuy nhiên, với sự phát triển của điện gió ngoài khơi, nhu cầu về NdFeB sẽ tăng vọt. Trong dài hạn, nó sẽ vẫn là động lực chính cho sự tăng trưởng bền vững của nhu cầu đất hiếm;
4. Năm 2025, ngành công nghiệp đồ gia dụng sẽ cho thấy xu hướng phát triển tích cực do sự phục hồi của nhu cầu thị trường, đổi mới công nghệ và hỗ trợ chính sách, dẫn đến nhu cầu về NdFeB tiếp tục tăng;
5. Năm 2025, thang máy tiết kiệm năng lượng sẽ bị ảnh hưởng bởi sự điều chỉnh của thị trường bất động sản, nhưng nhu cầu về thang máy trong cơ sở hạ tầng, các lĩnh vực công nghiệp và lắp đặt thang máy trong các khu dân cư cũ sẽ tăng đáng kể, dẫn đến sự giảm nhẹ trong nhu cầu về NdFeB;
6. Năm 2025, với sự phục hồi của ngành công nghiệp điện thoại di động và đổi mới công nghệ, sự tăng nhu cầu thị trường điện thoại di động sẽ thúc đẩy việc mở rộng năng lực và tiến bộ công nghệ trong ngành công nghiệp đất hiếm;
7. Ứng dụng của robot nhân tạo trong sản xuất, chăm sóc sức khỏe, dịch vụ, an ninh và các lĩnh vực khác tiếp tục mở rộng, và dự kiến sẽ trở thành điểm tăng trưởng mới cho nhu cầu hạ nguồn đất hiếm. Xu hướng này sẽ trở nên rõ rệt hơn vào năm 2025 và những năm tiếp theo;
Phía cung:
1. Hạn ngạch khai thác đất hiếm cho năm 2025 vẫn chưa được công bố. Chịu ảnh hưởng của các chính sách kiểm soát xuất khẩu và kết hợp với tình hình thị trường hiện tại, dự kiến hạn ngạch khai thác năm 2025 sẽ không thay đổi so với cùng kỳ năm trước;
2. Việc thực hiện "Biện pháp quản lý điều tiết tổng khai thác, nấu chảy và tách biệt đất hiếm" và "Biện pháp quản lý truy xuất nguồn gốc thông tin sản phẩm đất hiếm" sẽ nâng cao tính minh bạch trong lưu thông các sản phẩm đất hiếm. Ngoài ra, lần đầu tiên, quặng đất hiếm ở nước ngoài sẽ được đưa vào hạn ngạch nấu chảy và tách biệt, tạo điều kiện cho việc điều tiết kinh tế vĩ mô. Hạn ngạch nấu chảy và khai thác sẽ tăng lên;
3. Chịu ảnh hưởng của kiểm soát xuất khẩu, xuất khẩu nam châm vĩnh cửu đất hiếm bị hạn chế. Tuy nhiên, do nhu cầu thị trường tiêu thụ cuối cùng trong nước tăng lên, sản lượng NdFeB sẽ tăng và sản lượng NdFeB trong năm 2025 sẽ tăng nhẹ.
》Nhấp để xem báo cáo đặc biệt về Diễn đàn Công nghiệp Đất hiếm SMM (lần thứ 2) năm 2025
