7.9 สรุปการประชุมเช้า
ข่าวสารเศรษฐกิจโลก:
(1) ทรัมป์ส่งจดหมายเรียกเก็บภาษีศุลกากรไปยัง 14 ประเทศ โดยเรียกเก็บภาษีศุลกากร 25% สำหรับสินค้านำเข้าจากญี่ปุ่นและเกาหลีใต้ ตั้งแต่วันที่ 1 สิงหาคม และเรียกเก็บภาษีศุลกากรตั้งแต่ 25% ถึง 40% สำหรับสินค้านำเข้าจากมาเลเซีย แอฟริกาใต้ อินโดนีเซีย พม่า ไทย และประเทศอื่น ๆ จะเรียกเก็บภาษีเพิ่มเติมอีก 10% สำหรับประเทศใดก็ตามที่สอดคล้องกับนโยบายต่อต้านสหรัฐฯ ของกลุ่มบริกส์ และได้ลงนามในคำสั่งบริหารเพื่อขยายระยะเวลาการระงับภาษีศุลกากรแบบตอบแทนไปจนถึงวันที่ 1 สิงหาคม เจ้าหน้าที่ทำเนียบขาวระบุว่า ภาษีศุลกากรสำหรับประเทศเฉพาะจะไม่ถูกซ้อนทับกับภาษีศุลกากรสำหรับอุตสาหกรรม
(2) วันนี้ จีนได้จัดสรรเงินลงทุนงบประมาณกลางเพิ่มเติมอีก 1 พันล้านหยวน เพื่อส่งเสริมการจ้างงานและการเพิ่มรายได้ของกลุ่มเป้าหมายหลักผ่านโครงการจ้างงานเพื่อบรรเทาความยากจน เงินลงทุนนี้จะใช้ในการสนับสนุนโครงการ 1,975 โครงการ คาดว่าจะสร้างงานในท้องถิ่นให้กับผู้คนจากกลุ่มเป้าหมายหลักจำนวน 310,000 คน รวมถึงผู้ที่ได้รับการยกระดับจากความยากจนแล้ว คนงานต่างด้าวที่กลับมาจากต่างประเทศ และแรงงานชนบทอื่น ๆ ในจำนวนเงินลงทุน 1 พันล้านหยวนนี้ 459 ล้านหยวน (45.9%) จะใช้เป็นค่าตอบแทนแรงงาน เพิ่มอัตราส่วนของค่าตอบแทนแรงงานในการลงทุนของรัฐบาลกลางเพิ่มขึ้น
นิกเกิลแท่ง:
ตลาดสปอต:
วันนี้ ราคานิกเกิลแท่ง SMM #1 อยู่ที่ 119,800-122,400 หยวน/ตัน โดยมีราคาเฉลี่ยอยู่ที่ 121,100 หยวน/ตัน ลดลง 900 หยวน/ตัน เมื่อเทียบกับวันซื้อขายก่อนหน้า ช่วงพรีเมี่ยมสปอตสำหรับนิกเกิลแท่ง Jinchuan #1 อยู่ที่ 1,900-2,100 หยวน/ตัน โดยมีพรีเมี่ยมเฉลี่ยอยู่ที่ 2,000 หยวน/ตัน ลดลง 50 หยวน/ตัน เมื่อเทียบกับวันซื้อขายก่อนหน้า พรีเมี่ยมและส่วนลดสปอตสำหรับแบรนด์นิกเกิลไฟฟ้าหลักในประเทศอยู่ในช่วง -200 ถึง 300 หยวน/ตัน
ตลาดฟิวเจอร์ส:
สัญญา SHFE นิกเกิล 2508 ที่ซื้อขายมากที่สุดเพิ่มขึ้นเล็กน้อยในช่วงกลางคืน และกลับมาอยู่ที่ระดับ 121,000 หยวน อย่างไรก็ตาม ราคายังคงซบเซาในช่วงกลางวัน และปิดที่ 120,310 หยวน/ตัน ในช่วงกลางวัน ลดลง 0.72%
ในระยะสั้น คาดว่าราคานิกเกิลจะยังคงซบเซาอยู่ในช่วง 118,000-123,000 หยวน/ตัน เนื่องจากกำหนดเวลาสุดท้ายของภาษีศุลกากรระดับโลกที่ทรัมป์กำหนดไว้สำหรับวันที่ 9 กรกฎาคมกำลังจะมาถึง ประเทศที่ไม่มีข้อตกลงทางการค้าจะเผชิญกับความเสี่ยงจากภาษีศุลกากรที่สูงขึ้น ซึ่งนำไปสู่การเพิ่มขึ้นของการหลีกเลี่ยงความเสี่ยงในตลาด ซึ่งกดดันแรงขับเคลื่อนการฟื้นตัว
นิกเกิลซัลเฟต:
เมื่อวันที่ 8 กรกฎาคม ดัชนีราคานิกเกิลซัลเฟตเกรดแบตเตอรี่ของ SMM อยู่ที่ 27,209 หยวน/ตัน โดยราคาเสนอซื้อของนิกเกิลซัลเฟตเกรดแบตเตอรี่อยู่ที่ 27,200-27,620 หยวน/ตัน ซึ่งไม่เปลี่ยนแปลงจากค่าเฉลี่ยเมื่อวานนี้
ด้านต้นทุน เนื่องจากกำหนดเวลาปิดรับภาษีศุลกากรทั่วโลกของสหรัฐฯ ใกล้เข้ามา ความไม่แน่นอนด้านภาษีศุลกากรทำให้เกิดการหลีกเลี่ยงความเสี่ยงต่อเนื่อง ส่งผลให้ราคานิกเกิลในตลาด LME ถอยกลับ ทั้งนี้ ต้นทุนของเกลือนิกเกิลในทันทีอาจลดลง ด้านอุปทาน ผู้ผลิตเกลือบางรายที่เผชิญกับต้นทุนวัตถุดิบที่เพิ่มขึ้น มีแผนที่จะปรับราคาขึ้น แต่ความต้องการของผู้ซื้อที่อ่อนแอทำให้การซื้อขายมีจำกัด ส่งผลให้ระดับสินค้าคงคลังและการผลิตโดยรวมอยู่ในระดับต่ำ ด้านความต้องการ ผู้ผลิตสารตั้งต้นยังคงระมัดระวัง โดยได้ทำการสต๊อกสินค้าสำหรับเดือนนี้ไปแล้วเมื่อสิ้นเดือนที่แล้ว และส่วนใหญ่กำลังสังเกตการณ์ตลาด
เมื่อมองไปข้างหน้า คาดว่าต้นทุนการผลิตจะถอยกลับ รวมกับความต้องการในตลาดล่างที่อ่อนแอ แม้ว่าโรงงานหลอมนิกเกิลซัลเฟตจะยังคงปฏิเสธที่จะปรับราคาลง แต่ราคานิกเกิลซัลเฟตอาจยังคงคงที่ในระดับต่ำ
นิกเกิลหมักเหล็ก (NPI):
เมื่อวันที่ 8 กรกฎาคม ราคาเฉลี่ยของ NPI เกรดสูง 8-12% ของ SMM อยู่ที่ 905 หยวน/MTU (ราคาจากโรงงาน รวมภาษี) ลดลง 2.5 หยวน/MTU จากวันทำการก่อนหน้า ด้านอุปทาน ในประเทศ ราคาแร่นิกเกิลในฟิลิปปินส์ยังคงแข็งแกร่ง และโรงงานหลอมยังคงดำเนินการด้วยขาดทุน โดยระดับการผลิตโดยรวมยังคงอยู่ในระดับต่ำ ในอินโดนีเซีย ค่าเบี้ยประกันภัยแร่นิกเกิลในกระบวนการหลอมด้วยความร้อนได้อ่อนแอลงเล็กน้อย และเส้นค่าใช้จ่ายของโรงงานหลอมได้คลายตัวลง อย่างไรก็ตาม เนื่องจากโรงงานหลอมบางแห่งประสบกับการขาดทุนในการผลิตที่ขยายตัว อาจมีความคาดหวังในการซ่อมบำรุง และการผลิตโดยรวมอาจอ่อนแอลงเล็กน้อย ด้านความต้องการ สแตนเลสได้เข้าสู่ช่วงเวลาที่ไม่ใช่ฤดูการบริโภค โดยความต้องการในตลาดล่างไม่ดี ระดับสินค้าคงคลังในสังคมยังคงอยู่ในระดับสูง และการผลิตสแตนเลสอาจถูกปรับลดลง ซึ่งสอดคล้องกับความต้องการที่อ่อนแอลงของ NPI เกรดสูง ในระยะสั้น ราคา NPI เกรดสูงยังคงอยู่ภายใต้แรงกดดัน
สแตนเลส:
เมื่อวันที่ 8 กรกฎาคม SMM รายงานว่าตลาดฟิวเจอร์สของ SS ได้แข็งแกร่งขึ้นอีกครั้งในวันนี้ โดยจุดสูงสุดเคยเข้าใกล้ระดับ 12,800 หยวน/ตัน ในตลาดสปอต แม้ว่าจะมีความผันผวนในราคาฟิวเจอร์สและการถอยกลับของราคาแนะนำของโรงงานเหล็ก แต่ราคาเสนอขายปลีกไม่ได้มีการปรับเปลี่ยนอย่างมากและโดยทั่วไปยังคงมั่นคงแม้ว่าเงื่อนไขการซื้อขายจะดีขึ้นเมื่อเทียบกับเดือนมิถุนายน แต่ระดับการดีขึ้นนั้นมีขอบเขตจำกัด ตลาดด้านล่างยังคงมีทัศนคติรอดูอย่างแข็งขัน โดยการซื้อขายส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับการลดราคาจากสินค้าที่มีราคาต่ำก่อนหน้านี้ของผู้ค้า ในวันนี้ ราคาซื้อขายของ NPI เกรดสูงได้ลดลงอีกครั้ง โดยโรงงานผลิตสแตนเลสแห่งหนึ่งในภาคใต้ของจีนได้ทำข้อตกลงซื้อขายเป็นจำนวนหลายหมื่นตันในราคา 900 หยวนต่อตันเมทริก (mtu) ได้รับผลกระทบจากความคาดหวังในการลดการผลิตของโรงงานผลิตสแตนเลส ราคาวัตถุดิบยังคงอ่อนแรงลงต่อไป ซึ่งกัดเซาะการสนับสนุนต้นทุนสำหรับสแตนเลสเพิ่มเติม
ในตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้า สัญญาที่ซื้อขายมากที่สุด 2508 ได้แข็งแกร่งขึ้นและเพิ่มขึ้น ในเวลา 10:30 น. SS2508 รายงานราคาที่ 12,715 หยวนต่อตัน เพิ่มขึ้น 20 หยวนต่อตันเมื่อเทียบกับวันซื้อขายก่อนหน้านี้ ราคาพรีเมี่ยม/ดิสเคานท์ของสแตนเลส 304/2B ในเมืองอู่ซีมีระยะตั้งแต่ 105-255 หยวนต่อตัน ในตลาดสปอต ม้วนเหล็กแผ่นรีดเย็น 201/2B ในเมืองอู่ซีและเมืองฝอซานรายงานราคาที่ 7,600 หยวนต่อตัน ม้วนเหล็กแผ่นรีดเย็นขอบไม่ตัด 304/2B มีราคาเฉลี่ยที่ 12,725 หยวนต่อตันในเมืองอู่ซี และราคาเท่ากันในเมืองฝอซาน ม้วนเหล็กแผ่นรีดเย็น 316L/2B มีราคาที่ 23,600 หยวนต่อตันในเมืองอู่ซี และราคาเท่ากันในเมืองฝอซาน ม้วนเหล็กแผ่นรีดร้อน 316L/NO.1 รายงานราคาที่ 22,900 หยวนต่อตันในเมืองอู่ซีและเมืองฝอซาน และม้วนเหล็กแผ่นรีดเย็น 430/2B มีราคาที่ 7,100 หยวนต่อตันในเมืองอู่ซีและเมืองฝอซาน
ในปัจจุบัน ตลาดสแตนเลสยังคงอยู่ในช่วงเวลาที่ไม่ใช่ฤดูการบริโภคตามปกติ โดยความต้องการด้านล่างไม่สามารถเทียบเท่ากับระดับการจัดหาในปัจจุบันได้ นอกจากนี้ ความไม่แน่นอน เช่น ภาษีศุลกากรของสหรัฐฯ ยังคงมีความสำคัญอย่างมาก ซึ่งนำไปสู่ทัศนคติรอดูอย่างแข็งขันในตลาดด้านล่าง แม้ว่าโรงงานผลิตสแตนเลสโดยทั่วไปจะเผชิญกับปัญหาขาดทุน และมีข่าวลือเกี่ยวกับการลดการผลิตในตลาด แต่เนื่องจากฐานการผลิตที่ใหญ่ในช่วงต้น การจัดหาในตลาดปัจจุบันยังคงอยู่ในระดับสูงเป็นประวัติการณ์ในช่วงเวลาเดียวกัน และการฟื้นฟูความสัมพันธ์ระหว่างอุปทานและความต้องการจะยังคงใช้เวลาบ้าง ทั้งสินค้าคงคลังของโรงงานและสินค้าคงคลังในสังคมอยู่ในระดับที่ค่อนข้างสูง ในบริบทของช่วงเวลาที่ไม่ใช่ฤดูการบริโภค อัตราการลดสินค้าคงคลังได้ชะลอลงอย่างมาก ซึ่งก่อให้เกิดแรงกดดันอย่างมากต่อโรงงานผลิตสแตนเลส ตัวแทน และผู้ค้าในการจัดส่งสินค้า ซึ่งจำกัดการฟื้นตัวและการเพิ่มขึ้นของราคาสแตนเลสด้านวัตถุดิบก็กำลังอยู่ภายใต้แรงกดดันอย่างมากเช่นกัน ได้รับผลกระทบจากความคาดหวังในการลดการผลิตของโรงงานเหล็ก มีเพียงเฟอร์โครเมียมคาร์บอนสูงเท่านั้นที่สามารถรักษาราคาประมูลให้คงที่ได้ท่ามกลางการลดการผลิตของผู้ผลิตเฟอร์โครเมียมในต่างประเทศ อย่างไรก็ตาม ราคาขายปลีกในตลาดได้ลดลงต่ำกว่าราคาประมูลแล้ว ราคาวัตถุดิบอื่น ๆ เช่น เนพิไรม์เกรดสูงและเศษสแตนเลส ก็อ่อนแอลงอย่างมากเช่นกัน ส่งผลให้การสนับสนุนต้นทุนสแตนเลสลดลงไปอีก ตลาดกำลังรอดูว่าความสัมพันธ์ระหว่างอุปทานและอุปสงค์จะฟื้นตัวอย่างไรหลังจากการลดการผลิตของโรงงานสแตนเลส
แร่นิกเกิล:
ราคาแร่นิกเกิลจากฟิลิปปินส์ลดลง ท่ามกลางการขาดทุนของโรงงานหลอม การยอมรับแร่นิกเกิลราคาสูงจากผู้ซื้อในตลาดล่างมีจำกัด
เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ราคาแร่นิกเกิลเกรดกลางจากฟิลิปปินส์ลดลง ราคา CIF ของแร่นิกเกิลลาเทอไรต์จากฟิลิปปินส์ (NI1.3%CIF) ที่ส่งไปยังจีนอยู่ที่ 45-47 ดอลลาร์สหรัฐต่อเมตริกตัน และราคา FOB อยู่ที่ 36-38 ดอลลาร์สหรัฐต่อเมตริกตัน ราคา CIF ของ NI1.5% อยู่ที่ 58-61 ดอลลาร์สหรัฐต่อเมตริกตัน และราคา FOB อยู่ที่ 51-53 ดอลลาร์สหรัฐต่อเมตริกตัน ในแง่ของอุปทานและอุปสงค์ ทางด้านอุปทาน ปริมาณน้ำฝนในพื้นที่ผลิตหลักทางตอนใต้ของฟิลิปปินส์ลดลงเล็กน้อยเมื่อเทียบกับสัปดาห์ที่แล้ว โดยปริมาณน้ำฝนในภูมิภาคทางตอนใต้ของปาลาวันยังคงไม่เปลี่ยนแปลงจากสัปดาห์ที่แล้ว และแทบจะไม่มีฝนตกในพื้นที่ทางตะวันออกของดาเวาออ ปริมาณน้ำฝนส่วนใหญ่จะอยู่ในภูมิภาคซัมบาเลส โดยรวมแล้ว ปริมาณน้ำฝนไม่ได้ส่งผลกระทบอย่างมากต่อการขนส่ง และปริมาณการจัดหาแร่นิกเกิลเพิ่มขึ้น ณ วันที่ 4 กรกฎาคม คลังสินค้าแร่นิกเกิลในท่าเรือของจีนเพิ่มขึ้นเป็น 6.63 ล้านเมตริกตัน เรือที่ถูกส่งออกก่อนหน้านี้ทยอยมาถึงท่าเรือ ทำให้ปริมาณสินค้าในคลังเพิ่มขึ้น ทางด้านอุปสงค์ ราคาเนพิไรม์ลดลงอย่างต่อเนื่องในสัปดาห์นี้ โรงงานหลอมเนพิไรม์ในประเทศยังคงประสบกับการขาดทุนอย่างรุนแรง และความรู้สึกในการซื้อวัตถุดิบก็ถูกกระทบกระเทือน การสนับสนุนทางด้านอุปสงค์ต่อราคาแร่นิกเกิลยังคงอ่อนแอลงต่อไป มองไปข้างหน้า ภายใต้อิทธิพลของปัจจัยหลายประการ เช่น การลดลงของราคาแร่นิกเกิลในอินโดนีเซียเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว การขาดทุนอย่างต่อเนื่องของโรงงานหลอมในตลาดล่าง ความเต็มใจในการซื้อในราคาสูงที่มีจำกัด และการเพิ่มขึ้นของปริมาณสินค้าในคลัง ราคาแร่นิกเกิลจากฟิลิปปินส์คาดว่าจะอ่อนแอลงต่อไป
ราคาเบนช์มาร์กในช่วงครึ่งแรกของเดือนกรกฎาคมในอินโดนีเซียลดลง แร่สำหรับการหลอมด้วยความร้อนมีแนวโน้มลดลง
ราคาแร่นิกเกิลในอินโดนีเซียลดลงอีกครั้งเมื่อสัปดาห์ที่แล้วในแง่ของเบี้ยประกันภัย เบี้ยประกันภัยหลักของแร่นิกเกิลลาเทอไรท์ในอินโดนีเซียยังคงอยู่ที่ 24-26 ดอลลาร์สหรัฐต่อเมตริกตันเมื่อแห้งแล้วเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ในแง่ของราคาฐาน ราคา HMA ในครึ่งแรกของเดือนกรกฎาคมลดลงเล็กน้อยเป็น 14,943 หยวนต่อเมตริกตัน ลดลง 1.83% เมื่อเทียบกับเดือนก่อนหน้า ราคาส่งถึงโรงงานของแร่นิกเกิลลาเทอไรท์ในอินโดนีเซีย (1.6%) ของ SMM อยู่ที่ 50.4-54.4 ดอลลาร์สหรัฐต่อเมตริกตันเมื่อแห้งแล้ว ลดลง 0.5 ดอลลาร์สหรัฐหรือ 0.9% เมื่อเทียบกับสัปดาห์ก่อนหน้า ในแง่ของราคาแร่ลิโมไนท์ ราคาส่งถึงโรงงานของแร่นิกเกิลลาเทอไรท์ในอินโดนีเซีย (1.3%) ของ SMM ยังคงทรงตัวที่ 26-28 ดอลลาร์สหรัฐต่อเมตริกตันเมื่อแห้งแล้ว ไม่เปลี่ยนแปลงจากสัปดาห์ที่แล้ว
สำหรับแร่ซาโปรไลท์ ด้านการผลิต เนื่องจากฝนตกต่อเนื่อง การทำเหมืองและการขนส่งในภูมิภาคแร่นิกเกิลหลักของซูลาเวซีและฮัลมาเฮราในอินโดนีเซียยังคงได้รับผลกระทบในสัปดาห์นี้ อย่างไรก็ตาม มีความก้าวหน้าในการอนุมัติโควตาใหม่และการแก้ไขโควตาภายใต้ RKAB คาดว่ากระบวนการอนุมัติ RKAB จะดำเนินต่อไปในเดือนกรกฎาคมและสิงหาคม ดังนั้น ภายใต้ปัจจัยนี้ อาจมีการเพิ่มขึ้นของแร่นิกเกิลในอนาคต ด้านความต้องการ โรงงานหลอม NPI ในอินโดนีเซียส่วนใหญ่ยังคงต่อสู้กับราคาแร่นิกเกิลที่สูง โดยโรงงานหลอมบางแห่งยังคงประสบกับการขาดทุน และแม้กระทั่งโรงงานหลอมบางแห่งลดการผลิต ทำให้ความต้องการจัดซื้อลดลง ทั้งนี้ แม้ว่าแร่นิกเกิลในอินโดนีเซียจะยังคงตึงตัวเนื่องจากฤดูฝน แต่แรงกดดันจากการลดราคาของโรงงานหลอมนิกเกิลเหล็กทำให้ยากที่จะรักษาราคาในระดับสูงได้ เมื่อมองไปข้างหน้า ราคาแร่ซาโปรไลท์จะยังคงอยู่ในภาวะซบเซา
สำหรับแร่ลิโมไนท์ ด้านการผลิต ปัจจุบันการผลิตแร่ลิโมไนท์ยังคงคงที่พอสมควร สามารถตอบสนองความต้องการในตลาดปัจจุบันได้ นอกจากนี้ คาดว่าจะมีความก้าวหน้าอย่างมากในการอนุมัติ RKAB ในอีกไม่กี่เดือนข้างหน้า ซึ่งอาจขับเคลื่อนให้มีการเพิ่มขึ้นของการผลิต ด้านความต้องการ สถานการณ์การผลิตของโครงการ MHP ยังคงปกติ มีความต้องการแร่ลิโมไนท์ที่คงที่ ในระยะยาว คาดว่าราคาแร่ลิโมไนท์อาจจะอยู่ในภาวะซบเซาเช่นกัน เนื่องจากความก้าวหน้าในการอนุมัติโควตาเสริมที่อาจเกิดขึ้นภายใต้ RKAB
