SMM

С апреля 2022 года выборка производственного графика арматуры по данным SMM была расширена до 56 предприятий.

Согласно данным опроса SMM, проведенного среди 56 крупных сталепроизводящих предприятий:

• Запланированный объем производства арматуры на май составил 9,3153 млн тонн, что на 360 500 тонн больше, чем фактический объем производства в апреле, или на 4,03%;
• Запланированный объем производства катанки на май составил 3,6894 млн тонн, что на 185 700 тонн больше, чем фактический объем производства в апреле, или на 5,30%.

График 1: Производственный график арматуры и катанки основных производителей строительной стали (56 предприятий)

Источник: SMM

По регионам (56 предприятий):

Северо-Восточный Китай: общий запланированный объем производства арматуры составил 370 000 тонн, без изменений в месячном исчислении. Общий запланированный объем производства катанки составил 100 000 тонн, без изменений в месячном исчислении;

Северный Китай: общий запланированный объем производства арматуры составил 1,31 млн тонн, что на 98 000 тонн больше, чем в предыдущем месяце, или на 8,09%. Общий запланированный объем производства катанки составил 655 000 тонн, что на 84 000 тонн больше, чем в предыдущем месяце, или на 14,71% в месячном исчислении;

Восточный Китай: общий запланированный объем производства арматуры составил 4,7353 млн тонн, что на 297 300 тонн больше, чем в предыдущем месяце, или на 6,7%. Общий запланированный объем производства катанки составил 2,0554 млн тонн, что на 136 400 тонн больше, чем в предыдущем месяце, или на 7,11% в месячном исчислении;

Центральный и Южный Китай: общий запланированный объем производства арматуры составил 1,194 млн тонн, что на 12 000 тонн больше, чем в предыдущем месяце, или на 1,02%. Общий запланированный объем производства катанки составил 290 000 тонн, что на 63 000 тонн меньше, чем в предыдущем месяце, или на 17,85% в месячном исчислении;

Северо-Западный Китай: общий запланированный объем производства арматуры составил 817 000 тонн, что на 83 000 тонн меньше, чем в предыдущем месяце, или на 9,22% в месячном исчислении. Общий запланированный объем производства катанки составил 203 000 тонн, что на 8 000 тонн больше, чем в предыдущем месяце, или на 4,10% в месячном исчислении;

Юго-Западный Китай: общий запланированный объем производства арматуры составил 889 000 тонн, что на 36 200 тонн больше, чем в предыдущем месяце, или на 4,24% в месячном исчислении. Общий запланированный объем производства катанки составил 386 000 тонн, что на 20 300 тонн больше, чем в предыдущем месяце, или на 5,55% в месячном исчислении.

График 2: Ежемесячные изменения объемов производства арматуры по регионам

Источник: SMM

График 3: Ежемесячные изменения объемов производства катанки по регионам

Источник: SMM

Общая ситуация:

В апреле цены на строительную сталь в стране сначала снизились, а затем выросли. В начале месяца повышение тарифов за рубежом повлияло на общую тенденцию сырьевых товаров. В середине-конце месяца, после того, как паника на рынке спала, в сочетании с частыми слухами об ограничениях на производство чугуна и выпуском спроса на запасы перед праздником Дня труда, рыночная активность значительно улучшилась. С точки зрения затрат, цены на сырье в апреле в целом следовали тенденции цен на готовую сталь, при этом прибыль сталелитейных заводов колебалась относительно незначительно. Общая прибыльность оставалась в диапазоне (-200-200). В регионах Восточного и Северного Китая некоторые сталелитейные заводы сократили производство проката и увеличили производство строительной стали. Кроме того, некоторые сталелитейные заводы возобновили производство после ремонта, что привело к значительному увеличению объемов производства. Однако в центральных и северо-западных регионах Китая прибыльность была ниже, чем в прибрежных районах. Некоторые производители запланировали ремонтные работы и перенаправили часть своего чугуна на производство широких и тяжелых листов, что незначительно повлияло на производство строительной стали. Несколько сталелитейных заводов сталкиваются с нехваткой катанки определенных размеров. Для пополнения рыночных ресурсов в мае был небольшой предпочтительный спрос на чугун для производства катанки, что привело к несколько большему увеличению объемов производства катанки по сравнению с арматурой.

По регионам:

В Северо-Восточном и Юго-Западном Китае прибыль сталелитейных заводов составляла от (-100 до 100) юаней/тонну. В настоящее время эффективность производства колеблется вокруг точки безубыточности, при этом сталелитейные заводы в целом поддерживают прежние объемы производства, демонстрируя относительно небольшие общие изменения.

В Северном Китае прибыль сталелитейных заводов составляла от (-200 до 200) юаней/тонну. Среди сталелитейных заводов региона наблюдается значительное различие в прибыли, при этом некоторые производители несут убытки почти в 200 юаней/тонну. Поэтому в мае запланированы ремонтные работы доменных печей, что приведет к соответствующему сокращению объемов производства строительных материалов.Однако другие производители демонстрируют относительно хорошую общую прибыльность и планируют сократить производство листа и увеличить производство арматуры и катанки в мае. Кроме того, некоторые сталелитейные заводы ранее производили небольшой объем рулонной арматуры, что привело к нехватке марок на строительных площадках. В мае они увеличат производство рулонной арматуры, в первую очередь для пополнения марок.

На востоке Китая прибыль сталелитейных заводов составляла от 0 до 200 юаней/тонну. Сталелитейные заводы в этом регионе демонстрируют хорошую прибыльность при производстве строительных материалов, при этом производство арматуры и катанки значительно увеличилось. Некоторые производители планируют провести техническое обслуживание прокатного стана в мае, что позволит перенаправить избыточное чугунное сырье на производство строительных материалов. Во-вторых, некоторые сталелитейные заводы возобновили производство на доменных печах, что привело к соответствующему увеличению производства различных видов продукции. Общие изменения в производстве нескольких сталелитейных заводов в провинции Цзянсу относительно незначительны, в основном из-за того, что некоторые производители получили большой объем заказов на продажу слябов в конце апреля и временно продолжают свои предыдущие производственные планы.

На северо-западе Китая прибыль сталелитейных заводов составляла от -200 до 100 юаней/тонну. В настоящее время некоторые сталелитейные заводы получают положительный денежный поток от производства строительных материалов, но все еще несут чистые убытки. Для пополнения некоторых марок рулонной арматуры производство арматуры незначительно смещается в сторону производства рулонной арматуры. Кроме того, сталелитейные заводы в этом регионе планируют провести техническое обслуживание сортового и катанного проката в середине-конце мая, что приведет к значительному сокращению общего объема производства арматуры.

В центральной и южной части Китая прибыль сталелитейных заводов составляла от -100 до 100 юаней/тонну. Некоторые сталелитейные заводы в этом регионе продлили техническое обслуживание доменных печей до середины-конца мая, что привело к продолжающемуся сокращению производства строительных материалов. Кроме того, некоторые сталелитейные заводы получили большой объем заказов на широкие и тяжелые листы, что привело к перенаправлению чугунного сырья на производство листа.

График 4: Тенденция текущей прибыльности сталелитейных заводов от производства арматуры с 2020 года по настоящее время

Источник данных: SMM

График 5: Ситуация с предельной прибылью от производства арматуры на выборочных сталелитейных заводах в начале мая

Источник данных: SMM

В перспективе ожидается, что прибыльность доменных сталелитейных заводов в этом году будет выше, чем за аналогичный период прошлого года, при этом сталелитейные заводы в прибрежных районах восточного Китая лидируют по прибыльности.Хотя у некоторых производителей большой объем заказов на продажу слябов, другие производители, благодаря относительно хорошей прибыльности, как ожидается, после возобновления работы доменных печей перенаправят чугун на производство строительных материалов или сократят производство листового проката и увеличат производство арматуры. Это, как ожидается, приведет к определенному увеличению общего объема производства строительных материалов сталелитейными заводами в мае. Однако прибыльность сталелитейных заводов с коротким циклом производства оставалась относительно низкой в течение всего года. В некоторых регионах возникают трудности с закупкой выгодной по стоимости стального лома, а спотовые цены продолжают держаться на низком уровне, что затрудняет повышение рентабельности. В краткосрочной перспективе некоторые электросталеплавильные заводы планируют сократить рабочее время или приостановить производство, и ожидается, что производство в последующий период будет продолжаться на среднем или низком уровне.