Em 20 de junho, no 2025 SMM (4ª) Conferência de Sistemas de Propulsão Elétrica e Fórum da Indústria de Motores de Propulsão - Fórum Principal, organizado conjuntamente pela SMM Information & Technology Co., Ltd., Hunan Hongwang New Materials Technology Co., Ltd., Governo Popular do Distrito de Louxing e Zona de Desenvolvimento Econômico e Tecnológico de Loudi de nível nacional, Cui Dongshu, Secretário-Geral do Departamento de Pesquisa de Mercado Automotivo da Associação de Concessionários de Automóveis da China, fez um discurso intitulado "Análise do Mercado Mundial de VNEs e Perspectivas Futuras".
1. Visão Geral da Indústria Automotiva Mundial
As vendas globais de automóveis aumentaram 5% em relação ao ano anterior, enquanto as da China aumentaram 11%, representando 33% do mercado global, de janeiro a abril de 2025
• A indústria automotiva mundial atingiu o pico em 2017, com vendas de 94 milhões de unidades. Durante a pandemia de COVID-19, de 2020 a 2022, as vendas anuais permaneceram em torno de 80 milhões de unidades.
• As vendas globais de automóveis pós-pandemia atingiram 89,01 milhões de unidades em 2023 e 91,77 milhões de unidades em 2024, um aumento de 3% em relação ao ano anterior.
Tendências divergentes nos mercados automotivos globais: contração na Europa, EUA, Japão e Coreia do Sul, recuperação na China e Índia
Mudanças drásticas no mercado automotivo global desde 2019, com a ascensão da China
• Até 2025, as principais montadoras na Europa e nos EUA registraram declínios significativos na participação de mercado em relação a 2019, enquanto as montadoras japonesas e sul-coreanas tiveram um desempenho ligeiramente melhor devido ao mercado indiano.
• Montadoras chinesas como BYD, Geely, Chery e Changan aumentaram constantemente sua participação de mercado global.
Crescimento abrangente dos VNEs globais - perspectivas do mundo e da China
• Os VNEs globais se desenvolveram inicialmente com veículos híbridos elétricos, seguidos pelo crescimento acelerado de híbridos plug-in e veículos elétricos puros desde 2015.
• Em 2025, os veículos a combustão interna tradicional representaram 73%, os híbridos 7%, os híbridos plug-in 7% e os veículos elétricos puros 13%.
Tendência global para a eletrificação pura - participação da China chega a 63%
• O desenvolvimento de veículos elétricos puros representa uma tendência global comum nos veículos de nova energia.
O caminho distintivo dos híbridos plug-in da China - participação global de quase 80%
• O forte desempenho da BYD e da Geely em híbridos plug-in padrão, juntamente com o Li Auto e o Seres da Huawei em veículos elétricos de alcance estendido, impulsionaram a participação global de quase 80% da China em híbridos plug-in.
Fabricantes de automóveis japoneses e sul-coreanos dominam 95% do mercado de híbridos
• Os híbridos convencionais, com tecnologia ultrapassada do século passado, são liderados por marcas japonesas e sul-coreanas, enquanto os fabricantes de automóveis chineses saltaram essa etapa com a tecnologia de baterias de lítio.
2. Análise da Concorrência no Mercado Automobilístico da China
Consumo automobilístico fraco na China nos últimos anos
O consumo automobilístico totalizou 4,9 trilhões de yuans em 2023 e 5 trilhões de yuans em 2024, representando 10% do total das vendas no varejo e 28% das vendas no varejo de empresas acima do tamanho designado.
Em abril de 2025, representou 9,8% do total das vendas no varejo e 26% das vendas no varejo de empresas acima do tamanho designado. Embora as vendas no varejo totais da China tenham crescido de forma estável nos últimos anos, o consumo automobilístico ainda precisa de melhorias.
Consumo automobilístico cai 1%, produção sobe 11%, valor acrescentado sobe 11%, investimento sobe 24%
O mercado automobilístico da China muda de conglomerados estatais para fabricantes de automóveis independentes
• O cenário da indústria automobilística mudou rapidamente desde 2022 com a ascensão dos fabricantes de VNEs.
• O domínio anterior da SAIC, FAW e Dongfeng foi completamente remodelado por fabricantes como BYD e Chery.
Grandes mudanças na estrutura do mercado de veículos de passageiros
• As vendas de veículos de passageiros devem atingir 28,6 milhões de unidades em 2025, um aumento de 7% em relação ao ano anterior, marcando cinco anos consecutivos de crescimento desde 2021 e atingindo um recorde histórico.
• Concorrência intensa entre fabricantes de automóveis, com forte desempenho das novas empresas líderes e declínios significativos dos antigos líderes do mercado.
Detalhes adicionais: as vendas de sedans em 2024 foram 1 milhão de unidades menores do que em 2014; o mercado de MPVs expandiu-se com modelos grandes após incentivos da política de vários filhos; as vendas de SUVs aumentaram em 10 milhões de unidades de 2014 a 2024; as vendas de veículos comerciais encolheram em 1 milhão de unidades durante o mesmo período.
Tendências no mercado de VNEs de passageiros da China
• As vendas no varejo de VNEs domésticos cresceram de 1 milhão de unidades em 2020 para 10 milhões em 2024, alcançando um aumento de dez vezes em quatro anos.
• As exportações de VNEs também ultrapassaram 1 milhão de unidades, embora atualmente sejam significativamente impactadas pelas taxas compensatórias da UE.
Anúncio sobre a prorrogação e otimização das políticas de redução e isenção do imposto sobre a compra de VNEs
• 1. Os VNEs adquiridos entre 1 de janeiro de 2024 e 31 de dezembro de 2025 estão isentos do imposto de compra, com uma isenção máxima de 30.000 yuan por VNE de passageiros. Os VNEs adquiridos entre 1 de janeiro de 2026 e 31 de dezembro de 2027 beneficiarão de uma redução de 50% no imposto de compra, limitada a 15.000 yuan por VNE de passageiros.
• A data de compra é determinada pela data de emissão da fatura uniforme de venda de veículos ou do certificado de pagamento de direitos aduaneiros.
• Os VNEs elegíveis para redução/isenção do imposto de compra incluem os VEs puramente elétricos, os híbridos plug-in (incluindo os VEs de alcance estendido) e os veículos de célula de combustível que cumprem os requisitos técnicos. Estes requisitos são formulados conjuntamente pelo Ministério da Indústria e da Informação, pelo Ministério das Finanças e pela Administração Estatal de Tributação, com base nos avanços tecnológicos, no desenvolvimento do sistema de normas e nas mudanças de modelos.
• 2. Para os VNEs de "troca de bateria" vendidos sem baterias de energia, em que o VNE e a bateria são faturados separadamente, o cálculo do imposto de compra baseia-se no preço sem impostos indicado na fatura uniforme de venda de veículos para o VNE sem bateria.
• Os VNEs de "troca de bateria" devem cumprir as normas técnicas relevantes, e os fabricantes devem prestar serviços de troca diretamente ou através de terceiros.
A apresentação também abrangeua queda acentuada dos preços das matérias-primas e das baterias, o que reduziu os custos dos veículos; as promoções no mercado automóvel que se moderaram gradualmente; as reduções de preços excepcionalmente fortes para os novos modelos de VNE na China.
Inovação competitiva notável
As marcas nacionais demonstram um forte impulso no lançamento de novos modelos de VNE.
Os híbridos plug-in e os VEs de alcance estendido lançados em 2024 tiveram um bom desempenho no mercado.
Forte penetração de VNE na China, com uma diferença mínima entre áreas urbanas e rurais
Os híbridos plug-in e de alcance estendido dominaram em 2024, e os VEs puramente elétricos ganharam força em 2025; surgem novas montadoras
A análise incluiu características das tendências do mercado de VEs puramente elétricos, vendas de híbridos plug-in por segmento e estado geral das colunas de carregamento.
Rápida melhoria da infraestrutura de carregamento de VEs na China
• As estatísticas incompletas mostram que as colunas de carregamento públicas atingiram 3,99 milhões até abril de 2025, com 10,07 milhões de colunas de carregamento privadas acompanhando os veículos.
• Com base na suposição de que uma coluna pública serve três VEs, a combinação de colunas públicas e privadas em 2025 alcança uma capacidade de carregamento de 1:1 para VEs puras.
3. Análise da Cadeia Industrial de VNEs
Estrutura global de lucros automotivos – impacto disruptivo da China
As montadoras internacionais mantiveram altos lucros nos últimos anos, com o setor automotivo da Fortune Global 500 gerando US$ 184,9 bilhões em lucros em 2023, uma margem de lucro de 6,3%.
A indústria de baterias alcançou lucros substanciais, com a CATL e a BYD obtendo US$ 10,4 bilhões em 2023. Outras montadoras chinesas líderes registraram US$ 6,6 bilhões em lucros.
A integração e a leveza emergem como principais direções de desenvolvimento de motores, com várias empresas adotando soluções multi-em-um
• As crescentes demandas por autonomia, densidade de potência e eficiência energética impulsionam o rápido desenvolvimento de sistemas de propulsão elétrica integrados, compactos e leves.
• Com o avanço da tecnologia de eletrônica de potência, os sistemas de propulsão elétrica evoluíram das configurações iniciais de "três-em-um" para "seis-em-um", "oito-em-um" e até mesmo "doze-em-um", incorporando mais componentes integrados. Os sistemas multi-em-um combinam motores, redutores, controladores e outras peças com carcaças e fiação compartilhadas para alcançar a integração, redução de custos e economia de peso.
As reservas de minério de lítio da China saltam para a segunda maior do mundo
• Em 6 de janeiro de 2025, o Ministério dos Recursos Naturais da China anunciou durante uma coletiva de imprensa sobre as principais conquistas da nova rodada da estratégia de avanço na exploração mineral a descoberta do primeiro grande campo de gás ultra-profundo e ultra-raso do mundo, acrescentando mais de 100 bilhões de m³ de reservas comprovadas de gás natural. A campanha também identificou 10 novos campos de petróleo de 100 milhões de toneladas e 19
campos de gás de escala de 100 bilhões de metros cúbicos. A exploração e o desenvolvimento do metano de carvão profundo entraram na via rápida, com reservas geológicas comprovadas superando 500 bilhões de m³.
• A China alcançou uma série de grandes avanços na prospecção de minério de lítio, com a proporção de recursos de minério de lítio no total global subindo de 6% para 16,5%, saltando com sucesso do sexto para o segundo lugar no mundo. Esse progresso transformador, sem dúvida, remodelou o padrão de distribuição global dos recursos de lítio.
• De acordo com dados do Serviço Geológico dos Estados Unidos (USGS), até o final de 2023, os recursos de lítio da China totalizavam aproximadamente 6,8 milhões de toneladas métricas em conteúdo metálico. Embora ainda ocupando o sexto lugar globalmente, esse avanço na prospecção, sem dúvida, garantiu à China uma posição mais importante no mercado global de recursos de lítio. Anteriormente, os recursos de lítio estavam concentrados principalmente em três países sul-americanos (Bolívia, Argentina e Chile) e nos EUA, que, juntos, representavam dois terços dos recursos de lítio globais.
• A recém-descoberta faixa metalogenética de lítio do tipo espodumênio, de classe mundial, com 2.800 quilômetros de extensão, na região de Kunlun Oeste-Songpan-Garzê, enriqueceu os tipos e a área de distribuição dos recursos de minério de lítio da China, formando uma nova direção para o desenvolvimento e a utilização, e as reservas de minério de lítio devem aumentar ainda mais.
• Além das minas de lítio do tipo espodumênio, também foram alcançados avanços significativos no desenvolvimento dos recursos de lítio de lagos salgados. O desenvolvimento dos recursos de lítio de lagos salgados é caracterizado por baixos custos e mínima poluição. A quantidade de recursos de lítio em lagos salgados no Planalto Tibetano-Qinghai aumentou significativamente, tornando a China a terceira maior base de recursos de lítio do tipo lago salgado, após o Triângulo do Lítio na América do Sul e o oeste dos EUA.
O mercado de baterias de lítio deve ser altamente próspero em 2025
Foi realizada uma análise considerando fatores como a produção total de baterias, as exportações de baterias, a produção de baterias ternárias e a produção de baterias LFP.
Análise do status de desenvolvimento das baterias de potência
Também foram apresentados conteúdos como mudanças na densidade energética das baterias, mudanças na estrutura de produção das baterias de potência e margens brutas relativamente boas na cadeia industrial de baterias.
4. Perspectivas sobre Políticas Futuras e Mercados de Consumo
As incertezas no ambiente econômico e comercial externo devem aumentar em 2025
As reservas de petróleo comprovadas do mundo continuam a crescer, e a teoria do esgotamento do petróleo não foi comprovada.
♦O geólogo americano M. King Hubbert propôs a teoria do esgotamento do petróleo, argumentando que o uso generalizado de automóveis levou a um aumento acentuado no consumo global de petróleo, com previsão de esgotamento dentro de 50 anos.
♦Cientistas soviéticos propuseram a teoria da formação abiótica do petróleo, também conhecida como teoria da origem do petróleo, que sugere que o petróleo é gerado através de reações de pirólise de matéria orgânica em rochas sob condições de alta temperatura e pressão.
♦Em 2023, as reservas mundiais de petróleo aumentaram 1,3%, para 240,69 bilhões de toneladas. Até o final de 2021, as reservas de petróleo da China eram de 3,7 bilhões de toneladas.
Desafios e Oportunidades: O Aumento das Exportações de Automóveis da China
Em 2020, as vendas anuais atingiram 1,085 milhão de unidades, representando uma queda de 13,1% em relação ao ano anterior. Em 2021, as vendas no mercado de exportação atingiram 2,187 milhões de unidades, um aumento de 102% em relação ao mesmo período do ano anterior.
Em 2022, as vendas no mercado de exportação totalizaram 3,4 milhões de unidades, um aumento de 55% em relação ao mesmo período do ano anterior, principalmente devido à insuficiência da oferta no exterior e ao aumento significativo da competitividade das exportações das montadoras chinesas.
Em 2023, as exportações de automóveis da China atingiram 5,22 milhões de unidades, mantendo um forte crescimento, com uma taxa de crescimento das exportações de 54%.
Em 2024, as exportações de automóveis da China atingiram 6,41 milhões de unidades, com uma taxa de crescimento das exportações de 23%.
De janeiro a fevereiro de 2025, as exportações de automóveis da China totalizaram 970.000 unidades, um aumento de 17% em relação ao mesmo período de 2024. Somente em fevereiro de 2025, as exportações foram de 420.000 unidades, um aumento de 7% em relação ao mesmo período do ano anterior.
O “círculo de amigos” das exportações de automóveis da China estabilizou-se gradualmente.
Apresentou o ranking dos mercados de exportação de automóveis da China ao longo dos anos, com base nos contratos mais negociados.
Também elaborou sobre a divergência na popularidade dos veículos particulares e a direção para o consumo automotivo delineada pela Conferência Central de Trabalho Econômico.
O apoio político à indústria automotiva é historicamente sem precedentes.
♦ A expansão da política de desmonte deve cobrir 5 milhões de unidades, no valor de aproximadamente 90 bilhões de yuans.
♦ A política de substituição mantém um apoio estável, visando 10 milhões de unidades com 130 bilhões de yuans.
Além disso, apresentou o índice de previsão mensal e o índice de satisfação da CPCA, bem como o acompanhamento anual dos resultados das previsões mensais da CPCA.
O sistema global de produção automotiva está mudando dos EUA, Japão e Coreia do Sul para a China e mercados emergentes.
Os automóveis do futuro sofrerão mudanças funcionais significativas.
Posicionamento dos automóveis: transição de ferramentas mecânicas para bens de consumo eletrônicos duráveis.
Vida útil dos automóveis: os ciclos de uso encurtarão substancialmente, acelerando as substituições.
1. Os VEs são ferramentas de transporte de alta eficiência e baixo custo;
2. Os VEs representam um ecossistema independente de terceiro espaço;
3. Os VEs servem como unidades ESS em sistemas de energia distribuída.
》Clique para visualizar o Relatório Especial da Conferência SMM (4ª) sobre Sistemas de Propulsão Elétrica e Fórum da Indústria de Motores de Propulsão de 2025
