Minerai de lithium :
Au début de cette semaine, les prix du minerai de lithium sont restés stables sur une base hebdomadaire. Pour le spodumène, étant donné le sentiment persistant des mines étrangères à maintenir des prix fermes, les cotations sont restées à des niveaux élevés. Dans certaines régions domestiques, l'offre de spodumène au comptant était temporairement en sous-approvisionnement, et la baisse actuelle des prix était moins significative par rapport au carbonate de lithium.
Concernant la lépidolite, en raison de la demande soutenue de certaines entreprises avec des taux d'exploitation élevés et de l'absence d'amélioration significative de l'offre, les prix de la lépidolite sont restés à des niveaux élevés avec peu de variation hebdomadaire.
À court terme, les prix du minerai de lithium devraient fluctuer dans une fourchette étroite.
Carbonate de lithium :
Au début de cette semaine, le centre des prix des transactions pour le carbonate de lithium au comptant a baissé. Le réapprovisionnement avant les vacances par certaines usines de matériaux touchait à sa fin, et le sentiment d'achat s'est légèrement affaibli. Actuellement, les usines chimiques de lithium en amont montrent encore un fort sentiment à maintenir des prix fermes, avec la plupart des transactions se déroulant entre les commerçants et les usines de matériaux en aval. Compte tenu des signes d'affaiblissement de l'offre et de la demande réelles pour le carbonate de lithium, combinés aux niveaux actuels des stocks circulants sur le marché, les prix au comptant du carbonate de lithium devraient légèrement baisser, accompagnés d'un mouvement latéral.
Hydroxyde de lithium :
Au début de cette semaine, les prix de l'hydroxyde de lithium ont continué à augmenter légèrement. Du côté de la production, à l'approche de la fin de l'année, certaines entités du côté de l'offre ont des plans de maintenance, entraînant une certaine réduction de l'offre globale. Du côté de la demande, bien qu'il y ait une certaine ruée terminale pour les installations, la demande globale n'a montré aucune augmentation significative. Sur le marché, les usines chimiques de lithium en amont ont continué à coter à 70,000 yuans/tonne et plus, avec des rapports récents de réductions liées à la maintenance soutenant davantage le sentiment de maintenir des prix fermes. Cependant, les usines de matériaux cathodiques ternaires en aval et les utilisateurs finaux ont montré une volonté d'achat limitée en raison des niveaux de prix élevés actuels et de l'absence de plans d'approvisionnement juste-à-temps. De plus, avec la tendance à la baisse des prix du carbonate de lithium, l'élan haussier des prix de l'hydroxyde de lithium devrait rester limité à court terme.
Cobalt raffiné :
Cette semaine, les prix du cobalt raffiné ont légèrement baissé. Du côté de l'offre, les principaux raffineurs de cobalt raffiné ont maintenu des taux d'exploitation stables, et l'offre au comptant était suffisante. Du côté de la demande, la demande à l'étranger était faible pendant les vacances de Noël, tandis que la demande domestique s'est affaiblie à l'approche de la fin de l'année, après quelques réapprovisionnements sporadiques plus tôt. Globalement, le marché était relativement calme, avec peu de demandes et de transactions, exerçant une pression à la baisse sur les prix au comptant. À l'avenir, étant donné que la demande de réapprovisionnement est essentiellement terminée, le modèle offre-demande à court terme devrait rester inchangé, et les prix au comptant devraient rester faibles.
Produits intermédiaires :
Cette semaine, les prix des produits intermédiaires de cobalt sont restés stables. Du côté de l'offre, les stocks portuaires étaient suffisants. Du côté de la demande, les raffineurs de cobalt faisaient face à des coûts élevés, et la demande pour les produits finis de cobalt était faible, entraînant une faible volonté de réapprovisionnement en matières premières. Sur le marché, le segment des matières premières était relativement calme, avec peu de fluctuations des prix au comptant. À l'avenir, compte tenu de l'excédent confirmé sur le marché à terme, les prix des produits intermédiaires de cobalt ne devraient pas augmenter.
Sels de cobalt (sulfate de cobalt et chlorure de cobalt) :
Cette semaine, les prix des sels de cobalt ont continué de baisser. Du côté de l'offre, les raffineurs de sels de cobalt ont maintenu de faibles taux d'exploitation. Du côté de la demande, le marché ne soutenait que des approvisionnements juste-à-temps, avec une demande globale restant faible et incapable d'accepter des sels de cobalt à prix élevé. Les transactions de la semaine étaient relativement calmes. À l'approche de la fin de l'année, certaines usines de sels de cobalt, motivées par des considérations de trésorerie, ont vendu à des prix inférieurs au niveau du marché, déprimant davantage les prix au comptant. La semaine prochaine, sans changements significatifs attendus dans le modèle offre-demande, les prix au comptant devraient rester sous pression, avec une marge de baisse supplémentaire.
Sels de cobalt (Co3O4) :
Cette semaine, les prix du Co3O4 sont restés stables. Du côté de l'offre, les raffineurs de Co3O4 ont réduit leurs taux d'exploitation. Du côté de la demande, seules quelques entreprises ont passé de nouvelles commandes sporadiques, et la demande sur le marché LCO était médiocre, principalement motivée par des réapprovisionnements juste-à-temps. Globalement, le marché a montré une dynamique offre-demande faible. La semaine prochaine, certaines entreprises pourraient baisser leurs prix pour écouler les stocks de fin d'année, couplé à la baisse continue des prix des matières premières des sels de cobalt, affaiblissant le soutien des coûts pour le Co3O4. Les prix au comptant devraient légèrement baisser.
Sulfate de nickel :
Au début de cette semaine, le prix de l'indice SMM pour le sulfate de nickel de qualité batterie était de 26,379 yuans/tonne, avec une fourchette de cotation entre 26,000 et 26,920 yuans/tonne, et le prix moyen est resté stable sur une base hebdomadaire. Du côté de la demande, certaines usines de précurseurs ont fait des demandes sur le marché cette semaine, mais l'activité globale du marché était faible. Compte tenu de la position ferme des raffineurs de sels de nickel sur les prix, la plupart ont opté pour une attitude attentiste. Du côté de l'offre, les raffineurs de sels de nickel ont maintenu un fort sentiment à maintenir des prix fermes, avec de faibles niveaux de stocks et une circulation relativement rare des sels de nickel. Dans le contexte d'une demande faible des acheteurs et des vendeurs, les prix du sulfate de nickel devraient rester stables.
Précurseurs cathodiques ternaires :
Au début de cette semaine, les prix des précurseurs cathodiques ternaires sont restés stables par rapport au week-end dernier. En termes de matières premières, les prix du sulfate de nickel, du sulfate de cobalt et du sulfate de manganèse sont restés stables. Du point de vue de la demande, la demande globale pour les matériaux cathodiques ternaires était forte ce mois-ci, avec des augmentations des calendriers de production dans les usines de matériaux. Du côté de l'offre, la production des principales entreprises de précurseurs cathodiques ternaires en décembre a légèrement augmenté. Cependant, contrairement aux années précédentes avec des augmentations significatives de production en fin d'année, les mesures de contrôle des stocks par certaines grandes entreprises ont limité la croissance. En regardant les calendriers de production de janvier, les grandes entreprises devraient réduire leur production à des degrés divers, principalement en raison des arrêts pour le Nouvel An chinois et des problèmes logistiques. Globalement, la production de précurseurs en janvier devrait légèrement s'affaiblir. En résumé, avec le marché des sels de nickel dans un modèle offre-demande faible, les prix des précurseurs cathodiques ternaires devraient rester stables.
Matériaux cathodiques ternaires :
Lundi, sans changements dans les prix des sulfates, la baisse significative des prix du carbonate de lithium a conduit à des réductions de coûts pour les matériaux cathodiques ternaires des séries 5 et 6. Pendant ce temps, les matériaux cathodiques ternaires à haute teneur en nickel de la série 8 ont maintenu des augmentations synchrones en raison de la tendance haussière stable des prix de l'hydroxyde de lithium.
Actuellement, en décembre, les taux d'exploitation des principaux producteurs domestiques de matériaux cathodiques ternaires restent élevés, tandis que les petits et moyens producteurs de matériaux ternaires ont considérablement réduit ou suspendu leur production. En janvier, les calendriers de production des grandes entreprises de matériaux ternaires devraient rester à des niveaux élevés, motivés par les attentes des entreprises de batteries pour une ruée dans les installations de batteries de puissance et les exportations. Certaines entreprises ternaires anticipent de nouvelles augmentations des commandes en janvier par rapport au niveau actuel. Cependant, en raison de la pause pour le Nouvel An chinois et des réductions de production continues des petites et moyennes entreprises ternaires, la production totale de matériaux ternaires en janvier devrait légèrement diminuer par rapport à décembre.
Du côté de la demande, la demande des fabricants de batteries en aval est restée robuste en fin d'année. La baisse attendue des calendriers de production en janvier pour les fabricants de batteries de puissance est également relativement faible, et l'activité du marché reste élevée.
LFP : Cette semaine, les prix du LFP ont peu changé globalement, avec une légère augmentation. Les prix du carbonate de lithium se sont stabilisés cette semaine, montrant des signes d'arrêt de leur baisse. Les contrats à long terme pour l'année prochaine sont principalement signés sans remises ou avec de très faibles remises. Les frais de traitement ont peu changé cette semaine, continuant de suivre les prix des contrats à long terme, qui restent relativement stables. Cependant, les producteurs de matériaux ont montré une forte intention d'augmenter les frais de traitement pour l'année prochaine, avec un sentiment clair de maintenir des prix fermes. Cette semaine, un appel d'offres pour le LFP par un fabricant de batteries a échoué, car les parties en amont et en aval n'ont pas encore atteint un consensus et sont actuellement en phase de négociation. Les taux d'exploitation des entreprises LFP de premier et de second rang sont restés élevés cette semaine, et la production de LFP en Chine en décembre ne devrait pas connaître de réductions significatives. Globalement, le marché du LFP continue de fonctionner sur une trajectoire de forte croissance, sans signes de baisse des commandes observés cette semaine.
Phosphate de fer : Les prix du phosphate de fer ont continué d'augmenter récemment, avec les prix de l'acide sulfurique et de l'ammonium industriel restant stables à des niveaux élevés. Les prix du sulfate ferreux ont continué d'augmenter, avec des prix livrés atteignant environ 450 yuans/tonne et montrant une tendance à la hausse. Les coûts de production du phosphate de fer utilisant les méthodes à base d'ammonium et de sodium ont continué d'augmenter. Poussées par des coûts élevés et une demande robuste, les entreprises de phosphate de fer ont montré un fort sentiment pour des augmentations de prix, augmentant les prix de 300-500 yuans/tonne, avec des prix de transaction concentrés autour de 10,500-11,000 yuans/tonne. Cette semaine marquant à la fois la fin du mois et de l'année, les négociations de prix pour le phosphate de fer sont encore en cours.
LCO : Cette semaine, les prix du LCO sont restés stables, avec les derniers prix pour le LCO 4.2V/4.4V/4.5V à 134,000/138,000/150,000 yuans/tonne, inchangés par rapport à la semaine dernière. Du côté des matières premières, les prix du carbonate de lithium de qualité batterie et du Co3O4 n'ont montré aucun changement significatif cette semaine, maintenant les coûts du LCO stables avec peu de fluctuations des prix du marché. Du côté de l'offre, la production de LCO en décembre a diminué en raison d'un ralentissement des stocks de fin d'année par les entreprises, les entreprises en aval achetant principalement selon leurs besoins, entraînant une demande plus faible. Les prix du LCO devraient montrer une légère tendance à la baisse à l'avenir.Anode : Cette semaine, les prix des anodes sont restés stables. Côté coût, la demande en anodes en aval est restée élevée, avec des raffineries de coke de pétrole à faible teneur en soufre affichant de bonnes performances en termes d'expéditions et des niveaux de stocks faibles. Les prix du coke de pétrole à faible teneur en soufre sont restés élevés cette semaine. Les prix du coke aiguille vert à base de pétrole sont restés stables à des niveaux bas, avec un taux d'exploitation global de l'industrie toujours faible et une demande limitée des fabricants d'anodes en aval. Avec de nouvelles capacités attendues, les producteurs de coke aiguille pourraient adopter une stratégie de stabilisation des prix à court terme. L'externalisation de la graphitisation a rencontré des défis pour réduire les prix en raison des coûts élevés de l'électricité pendant la saison sèche, entraînant des attentes d'augmentation des prix. Cependant, la demande actuelle pour la graphitisation externalisée reste faible, rendant difficile une augmentation des prix, et les prix devraient rester stables à court terme. Côté demande, les clients en aval accumulent activement des stocks pour les installations, soutenant la demande en anodes. Les acheteurs en aval se concentrent principalement sur l'assurance des approvisionnements, ce qui entraîne une faible volonté de suppression des prix. Dans un contexte de prix bas des anodes et de coûts élevés des matières premières, les fabricants d'anodes ont montré une forte volonté d'augmenter les prix lors d'un appel d'offres par une entreprise de batteries de premier plan. Cependant, comme le prix d'achat de cette entreprise est inférieur à la moyenne de l'industrie, l'augmentation attendue des prix est davantage une correction des prix bas précédents, avec un impact limité sur le prix d'achat global de l'industrie. Les prix des anodes en graphite artificiel devraient rester stables à l'avenir.
Séparateur : Cette semaine, les prix des séparateurs pour batteries lithium-ion sont restés stables. Côté offre et demande, les utilisateurs finaux domestiques en aval accélèrent les installations en fin d'année, tandis que les clients étrangers accumulent des stocks à l'avance en raison de facteurs potentiellement défavorables tels que des pénalités tarifaires et des politiques restrictives. Cela a entraîné une forte demande pour les cellules de batterie et des matériaux clés comme les séparateurs, garantissant des niveaux élevés de production et des taux d'exploitation pour les entreprises de séparateurs. Côté prix, après des guerres de prix précédentes et une suppression des prix par les clients, les prix des séparateurs sont désormais à des niveaux relativement bas. Les entreprises de séparateurs ont actuellement de bons volumes de commandes, réduisant l'intensité de la concurrence sur le marché, et vendent principalement à des prix stables. Les clients en aval s'abstiennent également temporairement de suppression des prix pour garantir un approvisionnement stable en matériaux et des volumes d'achat, maintenant les prix des séparateurs relativement stables. Cependant, compte tenu de la capacité excédentaire existante des séparateurs et de la réduction de la fréquence des négociations de nouvelles commandes en fin d'année, les prix des matériaux pour séparateurs pourraient continuer à baisser à l'avenir.
Électrolyte : Cette semaine, les prix des électrolytes sont restés stables. Côté offre, avec des prix de LiPF6 stables et le marché en phase de négociation, les producteurs d'électrolytes ont principalement acheté du LiPF6 selon leurs besoins. Côté demande, la demande des fabricants de cellules de batterie pour les électrolytes est restée relativement stable. Côté coût, les prix de LiPF6, des solvants et des additifs sont temporairement stables. Actuellement, les prix des électrolytes sont principalement influencés par les prix de LiPF6. Cependant, en raison de la suppression des prix par les fabricants de cellules de batterie, les prix des électrolytes sont restés stables. Les prix des électrolytes pour batteries ternaires étaient de 21,100 à 29,550 yuan/mt, tandis que les prix des électrolytes pour batteries LFP étaient de 16,800 à 25,550 yuan/mt. À court terme, les fluctuations des coûts devraient entraîner des variations des prix des électrolytes dans une certaine fourchette.
Batterie Sodium-Ion : Cette semaine, alors que les prix des matériaux clés et des cellules de batterie continuaient de baisser, le rapport coût-efficacité des batteries sodium-ion est devenu de plus en plus évident, ce qui pourrait accroître leur acceptation sur le marché. La mise en service des lignes de production de matériaux cathodiques polyanioniques marque non seulement l'expansion de la capacité de l'industrie, mais injecte également de la confiance sur le marché avec la confirmation précoce des commandes de ventes pour 2025. D'ici 2025, la taille du marché des batteries sodium-ion devrait atteindre environ 5 GWh, indiquant un potentiel de croissance significatif. Dans ce contexte, les matériaux d'anode en carbone dur, connus pour leur faible coût et leur rapport coût-efficacité élevé, ont attiré l'attention comme un nouveau sujet brûlant dans l'industrie. À l'approche de la fin de l'année, les entreprises de batteries sodium-ion planifient activement le développement de nouveaux produits et des stratégies de marketing pour l'année à venir afin de gagner un avantage concurrentiel.
Recyclage : Cette semaine, les prix des déchets de recyclage des batteries lithium-ion sont restés globalement stables. En raison des fluctuations du marché en fin d'année, les prix au comptant du carbonate de lithium ont connu un mouvement latéral cette semaine, mais les prix des déchets ont peu changé. Pendant ce temps, les prix du nickel ont légèrement augmenté en raison d'une demande accrue, tandis que les prix du cobalt sont restés stables. Dans un contexte de fluctuations des prix des matériaux et de demande stable sur le marché en aval, les prix des déchets de batteries LFP ont été largement épargnés. Avec certaines entreprises de recyclage accumulant des stocks en fin d'année, les fabricants de batteries ont maintenu une attitude favorable envers les prix, gardant les prix des déchets de batteries fermes. Les prix des déchets de batteries ternaires sont restés globalement stables malgré divers changements de prix des matériaux. En termes de transactions réelles, alors que le pic de fin d'année pour les installations ESS et de batteries de puissance est passé, couplé à des attentes prudentes pour le marché du premier trimestre de l'année prochaine, les entreprises de recyclage ont montré des intentions d'accumulation de stocks généralement faibles, et les transactions globales sur le marché sont restées faibles.
En aval et utilisateurs finaux : Le 21 décembre, la filiale américaine de LG Energy Solution a annoncé un accord avec l'investisseur américain en nouvelles énergies Excelsior Energy Capital pour fournir 7,5 GWh d'ESS, ainsi que des services d'intégration et de cycle de vie complet. La première livraison est prévue pour avril 2026, tous les projets répondant aux exigences nationales américaines. Tous les projets adopteront les derniers ESS conteneurisés et batteries LFP de LG Energy Solution, visant à optimiser l'efficacité énergétique et à améliorer la sécurité. LG Energy Solution fournira tous les services d'intégration système, les systèmes de contrôle logiciel AEROS™ et les services associés pour soutenir les systèmes et les opérateurs tout au long du cycle de vie du projet.
Cet accord s'inscrit dans la croissance de LG sur le marché américain du stockage d'énergie à grande échelle. Auparavant, LG avait signé un accord de fourniture de systèmes de stockage d'énergie sur quatre ans avec l'entreprise américaine Terra-Gen, dans le cadre duquel elle fournira jusqu'à 8 GWh de systèmes de stockage d'énergie modulaires conteneurisés à batteries LFP de 2026 à 2029, ces systèmes étant fabriqués en Amérique du Nord.
【Zhang Yongwei de China EV100 : Les batteries à l'état solide devraient être installées en petites séries d'ici 2-3 ans】 Zhang Yongwei, vice-président et secrétaire général de China EV100, a déclaré que la technologie des batteries semi-solides domestiques est actuellement en tête. D'ici 2025, les expéditions de batteries intégrant la technologie à l'état solide (y compris les applications automobiles et non automobiles) devraient dépasser 10 GWh. Les batteries entièrement à l'état solide sont actuellement en phase de percées technologiques clés et de validation, avec des installations en petites séries prévues d'ici 2-3 ans.
【Zhang Yongwei de China EV100 : Les ventes de NEV devraient atteindre 16,5 millions d'unités en 2025, avec un taux de croissance de près de 30 %】 Zhang Yongwei, vice-président et secrétaire général de China EV100, a déclaré que le marché automobile global de l'année prochaine devrait progresser de manière stable. D'ici 2025, les ventes totales devraient atteindre environ 32 millions d'unités, le marché domestique représentant environ 26 millions d'unités, avec un taux de croissance de 3 %. De manière optimiste, les ventes de NEV en 2025 (y compris les exportations) devraient atteindre environ 16,5 millions d'unités, avec un taux de croissance de près de 30 % et un taux de pénétration dépassant 50 %. La demande domestique devrait atteindre 15 millions d'unités, avec un taux de pénétration dépassant 55 %.
【Institutions : Les ventes mondiales de BEV devraient atteindre 15,1 millions d'unités l'année prochaine】 Selon des experts de S&P Global Mobility, les ventes mondiales de BEV l'année prochaine devraient atteindre 15,1 millions d'unités, représentant 16,7 % des ventes automobiles mondiales. Bien que les données finales pour 2024 n'aient pas encore été publiées, les ventes sont estimées à environ 11,6 millions d'unités, avec une part de marché de 13,2 %.
