Tại Triển lãm Chuỗi Công nghiệp Năng lượng Mới - Diễn đàn Vật liệu Pin CLNB 2025 (lần thứ 10) do Công ty TNHH Công nghệ và Thông tin SMM tổ chức, Chen Bolin, nhà phân tích vật liệu cực dương của Shanghai Metals Market, đã chia sẻ những hiểu biết về chủ đề "Xu hướng ngành công nghiệp vật liệu cực dương LFP Trung Quốc 2025 và những thay đổi trong mô hình cung - cầu".
Ông cho biết SMM dự đoán sản lượng pin LFP sẽ vượt 1.100 GWh vào năm 2025, vượt xa sản lượng pin NCM. Trên toàn cầu, thị phần pin LFP đạt 60% vào năm 2024 và dự kiến sẽ tăng lên khoảng 63% vào năm 2025. Tại thị trường Trung Quốc, thị phần pin LFP vào năm 2024 là khoảng 71% và dự kiến sẽ tăng lên khoảng 74% vào năm 2025.
Nhu cầu pin Lithium toàn cầu tăng trưởng ổn định
Nhờ vào việc thực thi chính sách "hai mục tiêu carbon" trên toàn cầu, thị trường xe điện năng lượng mới (NEV) sau một thời kỳ tăng trưởng nhanh sẽ tiếp tục duy trì tăng trưởng ổn định, mặc dù tốc độ chậm hơn so với những năm trước. Trung Quốc sẽ tiếp tục là thị trường chủ đạo trong dài hạn, với tỷ lệ thâm nhập thị trường tăng dần.
SMM dự đoán doanh số bán xe NEV toàn cầu sẽ đạt khoảng 21 triệu chiếc vào năm 2025, tăng 20% so với năm 2024, với tỷ lệ thâm nhập thị trường xe NEV dự kiến đạt khoảng 54% và tỷ lệ thâm nhập thị trường trong tương lai sẽ tiếp tục tăng.
Từ năm 2025 đến năm 2028, doanh số bán xe NEV toàn cầu dự kiến sẽ tăng dần ổn định, với tốc độ tăng trưởng hàng năm kép (CAGR) khoảng 11% từ năm 2024 đến năm 2028.
Nhìn chung, SMM dự đoán rằng, được thúc đẩy bởi sự hướng dẫn của chính sách, đầu tư liên tục từ các nhà sản xuất xe và pin, sự hợp tác trong chuỗi công nghiệp và nhận thức thị trường ngày càng tăng, doanh số bán xe NEV sẽ tiếp tục tăng trưởng ổn định trong những năm tới, với Trung Quốc duy trì vị trí thị trường chủ đạo của mình.
Năm 2024, nhu cầu thị trường nước ngoài vẫn chậm chạp, dẫn đến sự sụt giảm nhanh chóng của thị phần pin NCM toàn cầu, trong khi nhu cầu pin LFP tăng dần theo năm. Dự kiến nhu cầu pin NCM ở nước ngoài sẽ dần hồi phục, trong khi thị phần pin LFP sẽ tiếp tục tăng ổn định.
Theo phân tích của SMM, LFP đã dần chiếm lĩnh thị phần của vật liệu NCM do tính hiệu quả cao về chi phí, an toàn và tiến bộ công nghệ nhanh chóng. Trong bối cảnh giá nickel và coban tăng lên, thị phần của LFP đã tăng thêm. Các nhà sản xuất vật liệu cực dương ở nước ngoài có kế hoạch tham gia vào lĩnh vực LFP, và các công ty LFP của Trung Quốc đang bắt đầu mở rộng các dự án ở nước ngoài. Nhìn chung, LFP sẽ tiếp tục củng cố vị trí thị trường của mình và dự kiến sẽ chiếm khoảng 63% thị trường xe NEV vào năm 2028.
Sau khi mở rộng nhanh chóng, tốc độ tăng trưởng tổng thể của thị trường ESS đã ổn định, với Trung Quốc vẫn là thị trường chủ đạo
Năm 2025, do việc hủy bỏ phân bổ năng lượng lưu trữ bắt buộc ở Trung Quốc và thuế quan mới ở Mỹ, nhu cầu ESS toàn cầu dự kiến sẽ được điều chỉnh giảm nhẹ.
SMM dự đoán nhu cầu ESS toàn cầu sẽ đạt khoảng 350 GWh vào năm 2025, tăng 12% so với năm 2024. Từ năm 2024 đến năm 2028, nhu cầu ESS toàn cầu dự kiến sẽ tăng trưởng với tốc độ tăng trưởng hàng năm kép (CAGR) khoảng 16%, đạt khoảng 550 GWh vào năm 2028.
Trong dài hạn, theo phân tích của SMM, nhu cầu ESS toàn cầu sẽ tiếp tục tăng trưởng ổn định. Trung Quốc, Bắc Mỹ và Châu Âu sẽ đóng vai trò quan trọng. Mặc dù việc hủy bỏ phân bổ năng lượng lưu trữ bắt buộc ở Trung Quốc đã ảnh hưởng đến nhu cầu ngắn hạn, nhưng tác động dài hạn là hạn chế. Khi thị trường điện trở nên hợp lý hơn, các công ty sẽ tập trung nhiều hơn vào R&D và đổi mới công nghệ, đẩy nhanh quá trình hợp nhất thị trường.
Đáng chú ý là việc Mỹ tăng thuế đối với hàng nhập khẩu từ Trung Quốc gần đây đã dẫn đến việc điều chỉnh giảm nhẹ kỳ vọng nhu cầu ESS hàng năm từ năm 2025 đến năm 2028, với tốc độ tăng trưởng tổng thể chậm lại.
Năm 2025, thị phần pin LFP toàn cầu dự kiến sẽ vượt 60%, được thúc đẩy bởi những đột phá công nghệ và lợi thế về chi phí, trong khi thị phần LFP của Trung Quốc dự kiến sẽ vượt 70%.
Trên toàn cầu, thị phần pin LFP đạt 60% vào năm 2024 và dự kiến sẽ tăng lên khoảng 63% vào năm 2025.
Tại thị trường Trung Quốc, thị phần pin LFP vào năm 2024 là khoảng 71% và dự kiến sẽ tăng lên khoảng 74% vào năm 2025.
Về sản xuất, sản lượng pin LFP dự kiến sẽ vượt 1.100 GWh vào năm 2025, vượt xa sản lượng pin NCM.
Sản lượng pin LFP dự kiến sẽ tăng hơn 20% so với cùng kỳ năm ngoái vào năm 2025.
Từ năm 2025 đến năm 2028, tổng sản lượng pin của Trung Quốc dự kiến sẽ tăng trưởng với tốc độ tăng trưởng hàng năm kép (CAGR) khoảng 15%, đạt khoảng 1.600 GWh vào năm 2028.
Nguồn cung vật liệu LFP toàn cầu
Tổng công suất LFP của Trung Quốc đang dần tăng lên, với sản lượng dự kiến đạt khoảng 3 triệu tấn vào năm 2025. Tỷ lệ vận hành tổng thể của ngành vẫn ở mức khoảng 50%, nhưng các công ty hàng đầu duy trì tỷ lệ vận hành trên 70%, với sự tập trung CR5 giảm dần.
SMM dự đoán rằng tổng công suất LFP của Trung Quốc sẽ dần tăng từ năm 2025 đến năm 2028, với sản lượng dự kiến đạt khoảng 3 triệu tấn vào năm 2025 và tỷ lệ vận hành tổng thể của ngành vẫn ở mức khoảng 50%.
Khi ngày càng có nhiều nhà sản xuất vật liệu mới tham gia thị trường, nhanh chóng nâng cao khả năng R&D của mình và đảm bảo đơn hàng thị trường với giá thấp, sự tập trung của các công ty hàng đầu đã giảm dần.
Năm 2025, một số công ty sẽ rời khỏi thị trường, nhưng tổng công suất vẫn sẽ duy trì ở mức đủ dùng.
Sản xuất vật liệu LFP ở nước ngoài bắt đầu tăng lên vào quý 4 năm 2024, với lô hàng nhỏ bắt đầu. Khi công suất tiếp tục mở rộng, sản lượng dự kiến sẽ tăng lên, đạt hơn 20.000 tấn vào năm 2025.
Tại các thị trường nước ngoài, theo SMM, sản xuất vật liệu LFP bắt đầu tăng lên vào quý 4 năm 2024, với lô hàng nhỏ bắt đầu. Khi công suất tiếp tục mở rộng, sản xuất LFP ở nước ngoài dự kiến sẽ tăng lên, đạt hơn 20.000 tấn vào năm 2025 và khoảng 78.000 tấn vào năm 2028.
Bố trí công suất mới LFP Trung Quốc 2025
Theo SMM, vào năm 2025, Giang Tây sẽ bổ sung khoảng 200.000 tấn công suất, Sơn Đông sẽ bổ sung khoảng 100.000 tấn, Hồ Bắc sẽ bổ sung khoảng 95.000 tấn, và Tứ Xuyên và Hồ Nam sẽ mỗi nơi bổ sung khoảng 80.000 tấn.
Mở rộng toàn cầu của các công ty vật liệu LFP Trung Quốc
Việc mở rộng toàn cầu đã trở thành điểm tăng trưởng mới. Một số công ty LFP hàng đầu đang mở rộng ra nước ngoài thông qua công nghệ và khả năng của riêng mình hoặc bằng cách hình thành liên minh với các công ty toàn cầu, xây dựng công suất cực dương ở nước ngoài, đầu tư vào các dự án tài nguyên, cải thiện bố cục tài nguyên của mình và hình thành mối quan hệ sâu sắc hơn với các đối tác thượng nguồn và hạ nguồn, góp phần vào sự phát triển năng lượng mới toàn cầu.
SMM dự đoán công suất LFP ở nước ngoài sẽ vượt 600.000 tấn vào năm 2028.
Vật liệu pin LFP thế hệ thứ tư áp suất cao dự kiến sẽ tăng dần về khối lượng vào quý 1 năm 2025, với lô hàng tăng gấp đôi so với năm 2024, đạt khoảng 15% tổng lô hàng vào năm 2025.
Theo SMM, chỉ có 2 đến 3 công ty trong ngành hiện có thể sản xuất hàng loạt và vận chuyển vật liệu pin LFP thế hệ thứ tư áp suất cao. Hầu hết các nhà sản xuất vật liệu LFP đang tập trung vào việc nắm vững công nghệ thế hệ thứ tư và phấn đấu để sản xuất hàng loạt và vận chuyển.
Tốc độ tăng trưởng của các ứng dụng vật liệu LFP thế hệ thứ tư không chỉ phụ thuộc vào R&D của các nhà sản xuất vật liệu mà còn phụ thuộc vào tiến bộ công nghệ của các nhà sản xuất pin. Tiến bộ của khả năng R&D của các nhà sản xuất pin là nền tảng cho sự tăng trưởng của nhu cầu vật liệu thế hệ thứ tư.
Năm 2024, thị trường bị chi phối bởi các sản phẩm thế hệ thứ hai và thế hệ thứ hai nửa chừng, nhưng đến năm 2025, các sản phẩm thế hệ thứ ba sẽ chiếm ưu thế, chiếm 64% thị trường.
Trong tương lai, khi công suất thế hệ thứ tư tăng lên, các sản phẩm thế hệ thứ tư sẽ chuyển từ thừa sang cân bằng, và giá cả sẽ dần trở lại mức hợp lý.
Phân tích giá LFP
Năm 2024, giá LFP nói chung theo xu hướng giá lithium carbonate. Khi công suất LFP thông thường dần trở nên thừa, phí chế biến cho các sản phẩm thông thường giảm mặc dù giá nguyên liệu thô tăng vào năm 2024.
Theo phân tích của SMM, lithium carbonate, là thành phần chi phí chính của LFP, có tác động quyết định đến xu hướng giá LFP. Do đó, vào năm 2024, giá LFP nói chung theo biến động giá lithium carbonate.
Phí chế biến LFP được điều chỉnh hàng quý và bị ảnh hưởng đáng kể bởi giá iron phosphate. Tuy nhiên, phí chế biến thực tế trong các hợp đồng dài hạn là tương đối thấp. Với công suất sản phẩm thông thường dư thừa, các nhà sản xuất pin có nhiều quyền thương lượng hơn thông qua đấu thầu.
Mặc dù giá iron phosphate tăng chậm vào năm 2024, phí chế biến cho các sản phẩm thông thường giảm. Đầu năm 2025, một số nhà cung cấp LFP có mật độ nén trung bình và cao có nhiều quyền thương lượng hơn một chút về phí chế biến. Giá LFP vào năm 2025 vẫn dự kiến sẽ bị ảnh hưởng lớn bởi giá lithium carbonate, nhưng phí chế biến sẽ khó tăng lên. Chỉ bằng cách liên tục đột phá công nghệ mật độ nén cao, các nhà sản xuất mới có thể có được nhiều quyền thương lượng hơn với các nhà sản xuất pin.
Quá trình phát triển công nghệ LFP - LMFP
LMFP có nhiều ưu điểm và kỳ vọng thị trường cao. Các vấn đề kỹ thuật tiềm năng vẫn đang được giải quyết. Hiện tại, các sản phẩm chính thống vẫn cần được pha trộn với NCM, nhưng nhu cầu tổng thể là yếu và sự tập trung trong ngành là cực kỳ cao.
Cụ thể, so với LFP, LMFP có ưu điểm về mật độ năng lượng, công suất đầu ra, hiệu suất nhiệt độ thấp và hiệu quả về chi phí. So với pin NCM, LMFP có an toàn và ổn định nhiệt tốt hơn. Tuy nhiên, nó cũng có những nhược điểm như giảm độ ổn định cấu trúc (tan mangan), tính chất động học kém (tỷ lệ C và hiệu suất chu kỳ) và yêu cầu quy trình cao (mật độ nén thấp).
Theo SMM, ba công ty hàng đầu trong ngành LMFP chiếm 88% thị trường, cho thấy sự tập trung cực kỳ cao.
LinkedIn: https://www.linkedin.com/company/98924065/admin/dashboard/
Facebook: https://www.facebook.com/profile.php?id=61572704694550
