Giới thiệu về Metro Mining và Tình hình mở rộng công suất sản xuất alumina tại Indonesia
Metro Mining
Metro Mining, một công ty Úc, tập trung vào phát triển và xuất khẩu bauxite. Tài sản cốt lõi của công ty là mỏ Bauxite Hills ở Queensland, Úc, với trữ lượng tài nguyên khoảng 150 triệu tấn và công suất hàng năm khoảng 4 triệu tấn bauxite. Khách hàng chính của công ty là các nhà máy luyện alumina ở Trung Quốc, Trung Đông và Đông Nam Á, trong đó thị trường Trung Quốc chiếm hơn 70% doanh thu bán hàng. Công ty sử dụng phương pháp khai thác mỏ hở và được hưởng lợi từ việc gần các cảng (giúp đơn giản hóa hậu cần), với chi phí tiền mặt thuộc hàng thấp nhất trong ngành bauxite toàn cầu. Bauxite có hàm lượng alumina trung bình khoảng 50%, với tạp chất thấp (hàm lượng silicon thấp), phù hợp với quy trình Bayer nhiệt độ cao của Trung Quốc. Công ty sử dụng các kỹ thuật khôi phục để phục hồi hệ sinh thái mỏ và cam kết đạt được mức trung hòa carbon trong các hoạt động khai thác vào năm 2030. Trong những năm gần đây, công ty đã mở rộng trữ lượng tài nguyên thông qua các vụ mua lại và thăm dò, đồng thời khám phá các cơ hội hợp tác tại các khu vực bauxite mới nổi như Guinea và Indonesia.
Tình hình mở rộng công suất sản xuất alumina tại Indonesia
Kể từ năm 2020, Indonesia đã cấm xuất khẩu quặng bauxite thô, yêu cầu chế biến gia tăng giá trị tại địa phương (thúc đẩy xây dựng các nhà máy luyện alumina). Quốc gia này có kế hoạch xây dựng hơn 10 nhà máy luyện alumina vào năm 2025, với công suất hàng năm vượt quá 20 triệu tấn. Indonesia có trữ lượng bauxite dồi dào (khoảng 1,2 tỷ tấn), nhưng phẩm cấp tương đối thấp (hàm lượng alumina 40%-45%), do đó cần phải dựa vào quặng cao cấp nhập khẩu (như quặng Úc của Metro) để pha trộn nhằm nâng cao hiệu quả.
Dự án đang vận hành: Các dự án do các công ty Trung Quốc như Hua Chin Aluminum (thuộc Tập đoàn China Hongqiao) và Tập đoàn Huafon dẫn đầu tại Indonesia. Năm 2023, công suất sản xuất alumina của Indonesia là khoảng 5 triệu tấn, chiếm 5% tổng công suất toàn cầu.
Dự án đang xây dựng/lên kế hoạch: Các khoản đầu tư của các công ty quốc tế như Rusal và EGA dự kiến sẽ giúp Indonesia trở thành nhà sản xuất alumina lớn thứ ba thế giới vào năm 2025 (sau Trung Quốc và Úc).
Tác động tiềm năng của công suất mới của Indonesia đối với Trung Quốc
1. Thay đổi trong bối cảnh cạnh tranh thị trường
• Hiệu ứng thay thế nhập khẩu
Hiện nay, Trung Quốc nhập khẩu khoảng 3 triệu tấn alumina mỗi năm (chủ yếu từ Úc). Việc Indonesia mở rộng công suất có thể chuyển hướng một phần nhu cầu, làm giảm sự phụ thuộc của Trung Quốc vào quặng Úc.
• Áp lực về giá cả
Alumina giá rẻ của Indonesia (được hưởng lợi từ năng lượng và lao động giá rẻ) có thể tác động đến giá alumina trong nước của Trung Quốc, thu hẹp biên lợi nhuận của các nhà sản xuất trong nước có chi phí cao.
2. Điều chỉnh chuỗi công nghiệp
• Chiến lược của các công ty alumina Trung Quốc
Đẩy nhanh việc di dời công suất sang Indonesia (ví dụ như các dự án của Nanshan Aluminum và Chalco tại Indonesia) để tránh thuế nhập khẩu nguyên liệu thô và ở gần các nguồn tài nguyên. Nâng cao công nghệ lọc trong nước (ví dụ như điện phân carbon thấp, thu hồi nhiệt thải) để giảm chi phí.
• Thay đổi trong dòng chảy thương mại bauxite
Nhu cầu chế biến tại địa phương tăng lên tại Indonesia có thể làm giảm xuất khẩu bauxite của nước này, buộc Trung Quốc phải đa dạng hóa các nguồn nhập khẩu (Guinea, Úc, Việt Nam, v.v.).
3. Thách thức và cơ hội dài hạn
• Thách thức
Rủi ro liên quan đến sự ổn định chính sách của Indonesia (ví dụ như điều chỉnh lệnh cấm xuất khẩu, biến động thuế) và các nút thắt cơ sở hạ tầng (cảng và cung cấp điện không đủ).
• Cơ hội
Hợp tác công suất Trung Quốc - Indonesia theo Sáng kiến Vành đai và Con đường có thể thúc đẩy sự hình thành các cụm công nghiệp nhôm khu vực (tích hợp khai thác - alumina - nhôm - chế biến).
4. Chiến lược ứng phó
Ký kết các thỏa thuận mua bán dài hạn với các công ty nhôm lớn của Trung Quốc (ví dụ như Chalco, Weiqiao) để đảm bảo nhu cầu; khám phá các cổ phần trong các nhà máy luyện alumina của Trung Quốc để gắn kết hạ nguồn. Cung cấp bauxite Úc cao cấp cho các nhà máy luyện ở Indonesia (bù đắp cho quặng thấp cấp địa phương), với các thỏa thuận cung cấp đã được ký kết với nhiều nhà máy luyện ở Indonesia. Thúc đẩy "giải pháp pha trộn tùy chỉnh" để giúp khách hàng tối ưu hóa tỷ lệ khai thác alumina; đầu tư vào các hệ thống hậu cần kỹ thuật số để nâng cao hiệu quả vận chuyển Trung Quốc - Indonesia.
Phân tích sâu hơn sẽ được công bố tại Diễn đàn Alumina & Nguyên liệu thô nhôm vào ngày 16 tháng 4 năm 2025!
Norman tốt nghiệp Khoa Chế biến khoáng sản tại Đại học Imperial London và có bằng EMBA từ CEIBS ở Trung Quốc. Trước khi gia nhập Metro Mining, Norman từng là Giám đốc Bán hàng tại Rio Tinto Aluminum, Chủ tịch khu vực Châu Á - Thái Bình Dương tại British Hardware và Chủ tịch khu vực Châu Á - Thái Bình Dương tại U.S. Unisys. Hiện tại, Norman là Tổng Giám đốc Phòng Thị trường Châu Á của Metro Mining.
Hội nghị & Triển lãm Nhôm SMM (lần thứ 20) AICE 2025 Là một nền tảng tập trung vào sự tích hợp giữa khai thác nhôm, luyện kim, chế biến kim loại và tiêu thụ cuối cùng, sự kiện sẽ được khởi động tại Trung tâm Triển lãm Quốc tế Tô Châu từ ngày 16 đến 18 tháng 4 năm 2025.
Diễn đàn Alumina & Nguyên liệu thô nhôm Là một trong những diễn đàn quan trọng nhất của AICE 2025, sự kiện vào ngày 16 tháng 4 năm 2025 sẽ tập trung vào các chủ đề như bố trí bauxite ở nước ngoài, thị trường alumina toàn cầu, tiết kiệm năng lượng và giảm carbon trong ngành nhôm, các công ty nhôm Trung Quốc vươn ra toàn cầu, hệ thống vận chuyển chất lỏng, chuyển đổi xanh trong ngành nhôm, biến động giá nhôm, cấu trúc cung ứng anode nướng sẵn, công nghệ cathode than hoá, dấu chân carbon trong ngành nhôm và thị trường than cốc dầu và than cốc nung trong nước, mang đến một sự kiện chưa từng có cho ngành nhôm vào mùa xuân năm nay.
