สรุปการประชุมเช้าวันที่ 17 มิถุนายน
ข่าวสารเศรษฐกิจมหภาค:
(1) สำนักงานสถิติแห่งชาติ (NBS) ประกาศในวันนี้ว่า ในเดือนพฤษภาคม ยอดขายปลีกรวมของสินค้าอุปโภคบริโภคอยู่ที่ 4,132,600 ล้านหยวน เพิ่มขึ้น 6.4% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว หากไม่รวมรถยนต์ ยอดขายปลีกรวมของสินค้าอุปโภคบริโภคอยู่ที่ 3,731,600 ล้านหยวน เพิ่มขึ้น 7.0% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว ตั้งแต่เดือนมกราคมถึงเดือนพฤษภาคม ยอดขายปลีกรวมของสินค้าอุปโภคบริโภคอยู่ที่ 20,317,100 ล้านหยวน เพิ่มขึ้น 5.0% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว หากไม่รวมรถยนต์ ยอดขายปลีกรวมของสินค้าอุปโภคบริโภคอยู่ที่ 18,432,400 ล้านหยวน เพิ่มขึ้น 5.6% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว
(2) ข้อมูลทางการเงินล่าสุดที่เผยแพร่โดยธนาคารประชาชนจีนแสดงให้เห็นว่า อัตราการเติบโตของปริมาณเงิน M2 ยังคงคงที่โดยพื้นฐาน และอัตราการเติบโตของการระดมทุนทางสังคมรวมยังคงอยู่ในระดับที่ค่อนข้างสูง ณ สิ้นเดือนพฤษภาคม การระดมทุนทางสังคมรวมคงค้างอยู่ที่ 4,261.6 แสนล้านหยวน เพิ่มขึ้น 8.7% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว ซึ่งสูงกว่าช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว 0.3 เปอร์เซ็นต์ ในเดือนพฤษภาคม การระดมทุนทางสังคมรวมเพิ่มขึ้น 2.29 แสนล้านหยวน เพิ่มขึ้น 22,470 ล้านหยวน เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว M2 เติบโตขึ้น 7.9% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว เงินสดสด (M1) เติบโตขึ้น 2.3% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว และยอดคงค้างของเงินกู้หยวนเติบโตขึ้น 7.1% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว ซึ่งยังคงอยู่ที่ประมาณ 8% หลังจากปรับให้สอดคล้องกับผลกระทบจากการเปลี่ยนหนี้สินของรัฐบาลท้องถิ่น จากรูปแบบในอดีต กิจกรรมทางเศรษฐกิจมักจะมีความเคลื่อนไหวมากขึ้นในเดือนมิถุนายน ซึ่งนำไปสู่การเพิ่มขึ้นของความต้องการในการระดมทุนที่สอดคล้องกัน คาดว่าการเติบโตของตัวเลขทางการเงินรวมจะยังคงคงที่ในช่วงต่อไป
นิกเกิลแท่ง:
ตลาดสปอต:
วันนี้ ราคานิกเกิลแท่ง SMM 1# อยู่ที่ 119,400-122,050 หยวน/ตัน โดยมีราคาเฉลี่ยอยู่ที่ 120,725 หยวน/ตัน ลดลง 775 หยวน/ตัน เมื่อเทียบกับวันซื้อขายก่อนหน้า ช่วงราคาสปอตของนิกเกิลแท่ง Jinchuan #1 อยู่ที่ 2,400-2,600 หยวน/ตัน โดยมีเบี้ยประกันเฉลี่ยอยู่ที่ 2,500 หยวน/ตัน ไม่เปลี่ยนแปลงจากวันซื้อขายก่อนหน้า ช่วงราคาสปอตของนิกเกิลชุบไฟฟ้าจากแบรนด์หลักในประเทศมีเบี้ยประกันและส่วนลดอยู่ที่ 0-400 หยวน/ตัน
ตลาดฟิวเจอร์ส:
สัญญานิกเกิลที่ซื้อขายมากที่สุดของ SHFE (NI2507) เปิดตลาดในช่วงกลางคืนของวันศุกร์ที่ผ่านมาที่ระดับต่ำกว่า และผันผวนขึ้น แต่ราคายังคงอ่อนแอลงในช่วงกลางวันของวันนี้ ลดลงไปที่ระดับต่ำสุดที่ 119,000 หยวน/ตันณ เวลา 11.30 น. ราคานิกเกิล SHFE ปิดที่ 119,690 หยวน/ตัน ลดลง 340 หยวน/ตัน หรือ 0.28% เมื่อเทียบกับวันซื้อขายก่อนหน้า
ในระยะสั้น คาดว่า ราคานิกเกิลจะแกว่งตัวอยู่ในช่วง 118,000-123,000 หยวน/ตัน หากอินโดนีเซียเข้มงวดนโยบายแร่นิกเกิล อาจก่อให้เกิดการฟื้นตัวเป็นระยะ อย่างไรก็ตาม ในระยะกลางและระยะยาว แรงกดดันจากภาวะเกินดุลยังคงยากที่จะแก้ไข และเมื่อรวมกับความต้องการเพิ่มขึ้นที่ไม่เพียงพอ ราคานิกเกิลจึงมีช่วงการปรับตัวขึ้นที่จำกัด
นิกเกิลซัลเฟต:
เมื่อวันที่ 16 มิถุนายน ดัชนีราคานิกเกิลซัลเฟตเกรดแบตเตอรี่ SMM อยู่ที่ 27,577 หยวน/ตัน ช่วงราคาเสนอขายสำหรับนิกเกิลซัลเฟตเกรดแบตเตอรี่อยู่ที่ 27,580-28,050 หยวน/ตัน โดยราคาเฉลี่ยคงที่เมื่อเทียบรายสัปดาห์
ในแง่ของต้นทุน ราคานิกเกิล LME ลดลงเล็กน้อยในสัปดาห์นี้ ในแง่ของความต้องการ แม้ว่าจะมีสัญญาณฟื้นตัวของความต้องการเกลือนิกเกิลเมื่อเทียบรายเดือนในเดือนมิถุนายน แต่ความต้องการโดยรวมก็ยังคงอยู่ในช่วงที่ต่ำ ได้รับผลกระทบจากสินค้าคงคลังวัตถุดิบบางส่วนและความต้องการสั่งซื้อที่อ่อนแอ ในช่วงเวลาการจัดซื้อแบบดั้งเดิมของสัปดาห์นี้ การสอบถามและกิจกรรมการซื้อขายเกลือนิกเกิลของบริษัทผู้ผลิตสารตั้งต้นต่างก็ต่ำ ในแง่ของอุปทาน สถานการณ์การลงนามในสัญญาสั่งซื้อของผู้ผลิตเกลือนิกเกิลสำหรับเดือนมิถุนายนไม่ดีนัก โดยมีบริษัทเกลือนิกเกิลขนาดใหญ่บางแห่งวางแผนที่จะหยุดการผลิตเพื่อซ่อมบำรุงในเดือนมิถุนายน เนื่องจากความต้องการที่อ่อนแอและต้นทุนที่ลดลง ผู้ผลิตเกลือนิกเกิลบางรายได้แสดงสัญญาณของการปรับลดราคาแล้ว
เมื่อมองไปข้างหน้า เมื่อพิจารณาจากความต้องการในตลาดต่อไปที่ยังคงปานกลางและอำนาจต่อรองของผู้ซื้อบางรายที่อ่อนแอลง คาดว่า ราคาเกลือนิกเกิลอาจอ่อนแอลงเพิ่มเติมในระยะสั้น
NPI:
เมื่อวันที่ 16 มิถุนายน NPI เกรดสูง 8-12% SMM เฉลี่ยอยู่ที่ 930 หยวน/mtu (ราคาจากโรงงาน รวมภาษี) ลดลง 3.5 หยวน/mtu เมื่อเทียบกับวันทำการก่อนหน้า ในแง่ของอุปทาน ในประเทศ การลดลงของราคาผลิตภัณฑ์สำเร็จรูปได้ก่อให้เกิดการขาดทุนที่เพิ่มขึ้นสำหรับโรงหลอม โดยโรงหลอมในภาคตะวันออกของจีนเข้าสู่สถานะการซ่อมบำรุงและลดการผลิต ในอินโดนีเซีย ราคาพรีเมี่ยมสำหรับแร่ซาโปไรต์ยังคงอยู่ในระดับสูง ทำให้เส้นค่าใช้จ่ายสำหรับแร่นิกเกิลคงที่ นอกจากนี้ ความต้องการเปลี่ยนไปใช้แมตนิกเกิลเกรดสูงยังไม่ได้รับการตอบสนอง และกำลังการผลิต RKEF ในปัจจุบันส่วนใหญ่ยังคงผลิต NPI เกรดสูง โดยมีแนวโน้มที่การผลิตโดยรวมจะเพิ่มขึ้นเมื่อเทียบรายเดือน ในแง่ของความต้องการ โรงงานผลิตสแตนเลสรายใหญ่มีสัดส่วนสัญญาระยะยาวสำหรับวัตถุดิบที่สูง และมีปริมาณการสั่งซื้อสินค้าสำเร็จรูปจำนวนมากก่อนเริ่มต้นของเดือนนี้ ส่งผลให้ความต้องการซื้อภายนอกในปัจจุบันอ่อนแอลงเนื่องจากมีปริมาณสินค้าคงคลังสแตนเลสในสังคมสูง ทำให้มีแรงกดดันในการลดสต๊อกอย่างมาก และโรงงานผลิตสแตนเลสบางแห่งกําลังลดการผลิตเหล็กดิบ ซึ่งส่งผลให้ความต้องการ NPI เกรดสูงลดลง ในวันนี้ กิจกรรมสอบถามราคาในตลาดอ่อนแอ และความไม่สมดุลระหว่างอุปทานและอุปสงค์ของ NPI เกรดสูงส่งผลให้ราคาได้รับแรงกดดัน โดยรวมแล้ว รูปแบบตลาดของผู้ซื้อคาดว่าจะยังคงดำเนินต่อไปในระยะสั้น และราคาตลาด NPI เกรดสูงอาจลดลงอีกครั้ง
สแตนเลส:
SMM รายงานเมื่อวันที่ 16 มิถุนายนว่า ในวันนี้ ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าสแตนเลสยังคงแสดงแนวโน้มอ่อนแอ โดยมีการแกว่งตัวอยู่ในช่วง 12,600-12,500 หยวน/ตัน ราคาเสนอขายสแตนเลสในตลาดสปอตโดยรวมคงที่ แต่ผู้ค้าโดยทั่วไปรายงานว่าการทำธุรกรรมยังคงไม่ค่อยดีนัก เนื่องจากใกล้เข้าสู่ช่วงฤดูอ่อนแอ แม้ว่าราคาสแตนเลสจะลดลงไปอยู่ในระดับที่ค่อนข้างต่ำแล้ว แต่ภายใต้สถานการณ์อุปทานที่คล่องตัว ลูกค้าในตลาดต้นน้ำยังคงรักษาทัศนคติที่ระมัดระวังและรอดูสถานการณ์ โดยส่วนใหญ่จะซื้อตามความต้องการจริง ทำให้ราคาปรับตัวขึ้นอย่างมีนัยสำคัญได้ยาก ในช่วงบ่ายวันนี้ บริษัท Tsingshan ได้ลดราคาแผ่น 201 โดยลดลงโดยทั่วไป 70-100 หยวน/ตัน เพื่อส่งเสริมการทำธุรกรรม
ในตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้า สัญญาที่ซื้อขายมากที่สุด 2508 มีการแกว่งตัว ในเวลา 10:30 น. SS2508 มีราคาเสนอขายที่ 12,560 หยวน/ตัน เพิ่มขึ้น 20 หยวน/ตัน จากวันซื้อขายก่อนหน้า ราคาเสนอซื้อและเสนอขายสปอตสำหรับ 304/2B ในเมืองอู่ซีอยู่ในช่วง 360-610 หยวน/ตัน ในตลาดสปอต ราคาของม้วนเหล็กแผ่นรีดเย็น 201/2B ในเมืองอู่ซีและเมืองโฟซาน ราคาเสนอขายอยู่ที่ 7,750 หยวน/ตัน ราคาเฉลี่ยของม้วนเหล็กแผ่นรีดเย็น 304/2B ขอบไม่ตัดอยู่ที่ 12,875 หยวน/ตัน ในเมืองอู่ซี และ 12,875 หยวน/ตัน ในเมืองโฟซาน ราคาของม้วนเหล็กแผ่นรีดเย็น 316L/2B ในเมืองอู่ซีและเมืองโฟซานอยู่ที่ 24,000 หยวน/ตัน ราคาของม้วนเหล็กแผ่นรีดร้อน 316L/NO.1 ในทั้งสองภูมิภาคราคาเสนอขายอยู่ที่ 23,350 หยวน/ตัน ราคาของม้วนเหล็กแผ่นรีดเย็น 430/2B ในเมืองอู่ซีและเมืองโฟซานอยู่ที่ 7,500 หยวน/ตัน
ปัจจุบัน ตลาดสแตนเลสกำลังตกอยู่ในช่วงฤดูอ่อนแอของการบริโภคแบบดั้งเดิม โดยความต้องการในตลาดต้นน้ำยังคงซบเซา แม้ว่าบริษัทต่าง ๆ จะประสบกับการขาดทุนอย่างแพร่หลายและโรงงานผลิตเหล็กบางแห่งได้ลดการผลิต แต่ปริมาณอุปทานในปัจจุบันยังคงอยู่ในระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ในช่วงเวลาเดียวกัน เนื่องจากฐานการผลิตที่ใหญ่ในช่วงก่อนหน้านี้ ส่งผลให้เกิดความขัดแย้งในเรื่องอุปทานเกินความต้องการที่โดดเด่นโรงงานผลิตและตัวแทนจำหน่ายสแตนเลสกำลังเผชิญกับแรงกดดันที่เพิ่มขึ้นในการขายสินค้าคงคลังออกไป เนื่องจากความเศร้าโศกในตลาดแพร่กระจายและผู้ค้าแข่งขันกันขาย ทำให้ราคาสแตนเลสลดลง ด้านวัตถุดิบก็เผชิญกับแรงกดดันเช่นกัน โดยราคา NPI เกรดสูงเผชิญกับแรงต้านในการปรับขึ้นราคา เนื่องจากมีการคาดการณ์ว่าโรงงานเหล็กจะลดการผลิต ราคาเฟอร์โครเมียมคาร์บอนสูงยังคงลดลงต่อเนื่อง ซึ่งทำให้การสนับสนุนต้นทุนของสแตนเลสอ่อนแอลงไปอีก หากการลดการผลิตในช่วงต่อไปไม่เป็นไปตามที่คาดการณ์ไว้ แนวโน้มราคาที่อ่อนแอของสแตนเลสอาจยังคงดำเนินต่อไปในระยะสั้น ท่ามกลางความต้องการที่ซบเซาในช่วงนอกฤดูการ
แร่นิกเกิล:
ราคาแร่นิกเกิลจากฟิลิปปินส์ยังคงสูง บริษัทในประเทศอาจถูกบังคับให้เลือกระหว่างการซื้อในราคาสูงหรือลดการผลิต
เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ราคาแร่นิกเกิลจากฟิลิปปินส์คงที่ ราคา CIF สำหรับแร่นิกเกิลลาเทอไรต์จากฟิลิปปินส์ที่มี NI 1.3% อยู่ที่ 44-45 ดอลลาร์สหรัฐต่อเมตริกตัน ขณะที่ราคา FOB อยู่ที่ 34-36 ดอลลาร์สหรัฐต่อเมตริกตัน ราคา CIF สำหรับแร่ที่มี NI 1.5% อยู่ที่ 59-60 ดอลลาร์สหรัฐต่อเมตริกตัน และราคา FOB อยู่ที่ 49-51 ดอลลาร์สหรัฐต่อเมตริกตัน ด้านอุปทานและอุปสงค์ ด้านอุปทาน แม้ว่าจุดบรรทุกแร่นิกเกิลหลักในฟิลิปปินส์จะประสบกับฝนตก แต่สภาพอากาศฝนตกต่อเนื่องในสัปดาห์นี้ได้ส่งผลกระทบอย่างมากต่อความคืบหน้าในการบรรทุกที่เหมืองแร่นิกเกิล โดยมีความล่าช้าอย่างแพร่หลายเมื่อเทียบกับที่คาดการณ์ไว้ ด้านอุปสงค์ ราคา NPI ด้านล่างตกลงอีกครั้ง และโรงงานหลอม NPI ในประเทศยังคงขาดทุนอย่างรุนแรง ซึ่งทำให้บรรยากาศการจัดซื้อวัตถุดิบซบเซาลง และการสนับสนุนด้านอุปสงค์สำหรับราคาแร่นิกเกิลอ่อนแอลงไปอีก สำหรับการส่งออกไปยังอินโดนีเซีย ความต้องการแร่นิกเกิลจากฟิลิปปินส์ของอินโดนีเซียเพิ่มขึ้น และราคาแร่นิกเกิลที่สูงอย่างต่อเนื่องในอินโดนีเซียยิ่งทำให้เหมืองแร่ในฟิลิปปินส์ไม่เต็มใจที่จะลดราคา เมื่อมองไปข้างหน้า การแข่งขันราคาในปัจจุบันระหว่างผู้ผลิตและผู้บริโภค รวมกับการรบกวนราคาจากอินโดนีเซีย อาจทำให้ราคาแร่นิกเกิลจากฟิลิปปินส์คงที่ได้ดีในระยะสั้น บังคับให้บริษัทในประเทศต้องเลือกระหว่างการซื้อในราคาสูงหรือลดการผลิต
ราคาแร่ลิโมไนต์ในประเทศอินโดนีเซียเพิ่มขึ้นในสัปดาห์นี้ ขณะที่ราคาแร่ซาโปไรต์คงที่
ราคาแร่ลิโมไนต์ในประเทศอินโดนีเซียเพิ่มขึ้นในสัปดาห์นี้ ขณะที่ราคาแร่ซาโปไรต์คงที่ ในแง่ของเบี้ยประกันภัย เบี้ยประกันภัยหลักสำหรับแร่นิกเกิลลาเทอไรต์ในประเทศอินโดนีเซียยังคงอยู่ที่ 26-28 ดอลลาร์สหรัฐต่อเมตริกตันในสัปดาห์นี้
สำหรับแร่ซาโปรไลต์ ราคาส่งถึงโรงงานของ SMM สำหรับแร่นิกเกิลเลเทอไรต์ในอินโดนีเซียที่มีปริมาณนิกเกิล 1.6% อยู่ที่ 54.3-57.3 ดอลลาร์สหรัฐต่อตันเมตริก ราคาคงที่เมื่อเทียบกับสัปดาห์ก่อน สำหรับแร่ลิโมไนต์ ราคาส่งถึงโรงงานของ SMM สำหรับแร่นิกเกิลเลเทอไรต์ในอินโดนีเซียที่มีปริมาณนิกเกิล 1.3% เพิ่มขึ้นเป็น 26-28 ดอลลาร์สหรัฐต่อตันเมตริก เพิ่มขึ้น 1 ดอลลาร์สหรัฐต่อตันเมตริก หรือ 3.8% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว ในแง่ของแร่ซาโปรไลต์ ด้านอุปทาน ฤดูฝนยังคงเป็นปัจจัยหลักที่ทำให้อุปทานแร่นิกเกิลเลเทอไรต์ (ซาโปรไลต์) ไม่เพียงพอ ส่งผลกระทบต่อการผลิตและการขนส่งแร่ ตามการให้ข้อมูลจากบริษัทเหมืองแร่อินโดนีเซียหลายแห่ง ฝนตกหนักอย่างต่อเนื่องได้รบกวนการดำเนินงานอย่างรุนแรง ส่งผลให้อุปทานแร่ตึงตัวอย่างต่อเนื่อง นอกจากนี้ ผู้ขุดแร่บางรายยังไม่ได้รับการอนุมัติโควตาเสริม RKAB ซึ่งได้จำกัดการขายแร่นิกเกิลในตลาดบางส่วน ด้านอุปสงค์ ตามดัชนีวัฏจักรสินค้าคงคลังแร่ซาโปรไลต์ของ SMM ในอินโดนีเซีย สินค้าคงคลังเฉลี่ยของโรงงานหลอมโลหะด้วยไฟในเดือนพฤษภาคมเพิ่มขึ้นเมื่อเทียบกับเดือนเมษายน โดยมีสินค้าคงคลังเฉลี่ย 2.2 เดือน ความรู้สึกในการซื้อของตลาดอ่อนแอลงบ้าง ในขณะเดียวกัน โรงงานหลอม NPI ของอินโดนีเซียยังคงเผชิญกับสถานการณ์ขาดทุนในการดำเนินงาน ทำให้ยากที่จะทนต่อการเพิ่มขึ้นของราคาแร่นิกเกิลได้มากขึ้น ดังนั้น คาดว่าจะมีช่วงราคาที่เพิ่มขึ้นของแร่นิกเกิลในเดือนมิถุนายนที่จำกัด
ในแง่ของแร่ลิโมไนต์ ด้านอุปทาน การจัดหาแร่ลิโมไนต์มีเสถียรภาพในช่วงนี้ แต่ฤดูฝนที่กำลังจะมาถึงในภูมิภาคฮัลมาเฮรา คาดว่าจะส่งผลกระทบต่อการขนส่งแร่นิกเกิลเลเทอไรต์เกรดต่ำในอนาคต ด้านอุปสงค์ อุตสาหกรรมพาร์ค MOROWALI ซึ่งหยุดการผลิตเนื่องจากอุบัติเหตุก่อนหน้านี้ ได้กลับมาดำเนินการผลิตเป็นส่วนใหญ่แล้ว อุปสงค์ได้เพิ่มขึ้น ขับเคลื่อนราคาแร่ลิโมไนต์ให้สูงขึ้นในสัปดาห์นี้ มองไปข้างหน้า ด้วยโครงการแร่ลิโมไนต์ขนาดใหญ่สองโครงการที่คาดว่าจะเริ่มดำเนินการผลิตในครึ่งหลังของปี ความต้องการแร่ลิโมไนต์ในภายหลังยังคงคาดว่าจะเพิ่มขึ้น ในขณะเดียวกัน ยังคงมีความต้องการในการจัดซื้อข้ามเกาะ ซึ่งอาจทำให้แรงกดดันในการเพิ่มขึ้นของราคาแร่รุนแรงขึ้น โดยรวมแล้ว คาดว่าราคาแร่ลิโมไนต์ของอินโดนีเซียจะยังคงอยู่ในระดับที่ดี
