เมื่อวันที่ 24 เมษายน ณ การประชุมอุตสาหกรรมทองแดง CCIE 2025 SMM (ครั้งที่ 20) และงานแสดงสินค้าอุตสาหกรรมทองแดง - เวทีเสวนาการพัฒนาคุณภาพวัสดุใหม่จากทองแดง ซึ่งจัดโดย บริษัท เอสเอ็มเอ็ม อินฟอร์เมชั่น แอนด์ เทคโนโลยี จำกัด, ศูนย์การซื้อขายโลหะ SMM และ บริษัท ซานตง อ้ายซื่อ อินฟอร์เมชั่น เทคโนโลยี จำกัด โดยมี บริษัท เจียงซี คอปเปอร์ คอร์ปอเรชั่น และ บริษัท หยิงถาน แลนด์พอร์ต โฮลดิ้งส์ จำกัด เป็นผู้สนับสนุนหลัก บริษัท ซานตง ฮูมง สเมลติ้ง จำกัด เป็นผู้ร่วมจัดงานพิเศษ และกลุ่มซินหวง และกลุ่มจงเที่ยาโอชาน โลหะไม่มีธาตุเหล็ก จำกัด เป็นผู้ร่วมจัดงาน คุณยู เชาว์ซื่อ ผู้จัดการอาวุโสฝ่ายวิจัยอุตสาหกรรม SMM ได้หารือในหัวข้อ "ภูมิทัศน์อุตสาหกรรมฟอยล์ทองแดงทั่วโลกและแนวโน้มตลาดสำหรับปี 2025"
1. สถานะการพัฒนาปัจจุบันของตลาดฟอยล์ทองแดงทั่วโลก
การกระจายกำลังการผลิตฟอยล์ทองแดงทั่วโลกในปี 2024
เมื่อสิ้นปี 2024 กำลังการผลิตฟอยล์ทองแดงทั่วโลกอยู่ที่ 2.4202 ล้านตัน ซึ่งรวมถึงฟอยล์ทองแดงสำหรับแบตเตอรี่ลิเธียม 1.436 ล้านตัน และฟอยล์ทองแดงสำหรับวงจรอิเล็กทรอนิกส์ 985,000 ตัน กำลังการผลิตฟอยล์ทองแดงของจีนอยู่ที่ 1.94 ล้านตัน คิดเป็น 80% ของกำลังการผลิตรวมทั่วโลก ภูมิภาคการผลิตฟอยล์ทองแดงหลักทั่วโลก ได้แก่ เจียงซี กวางตุ้ง และไต้หวันของจีน
การวิเคราะห์กำลังการผลิตและการผลิตฟอยล์ทองแดงทั่วโลกตั้งแต่ปี 2023-2025E
กำลังการผลิตฟอยล์ทองแดงสำหรับวงจรอิเล็กทรอนิกส์และฟอยล์ทองแดงสำหรับแบตเตอรี่ลิเธียมทั่วโลกมีแนวโน้มเพิ่มขึ้นจากปีต่อปี โดยกำลังการผลิตฟอยล์ทองแดงสำหรับแบตเตอรี่ลิเธียมขยายตัวอย่างรวดเร็ว เมื่อสิ้นปี 2024 กำลังการผลิตฟอยล์ทองแดงสำหรับแบตเตอรี่ลิเธียมทั่วโลกอยู่ที่ 1.44 ล้านตัน และการผลิตอยู่ที่ 840,000 ตัน เพิ่มขึ้น 25.4% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน กำลังการผลิตฟอยล์ทองแดงสำหรับวงจรอิเล็กทรอนิกส์ทั่วโลกอยู่ที่ 980,000 ตัน และการผลิตอยู่ที่ 590,000 ตัน เพิ่มขึ้น 5% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน
►การวิเคราะห์ของ SMM:
ในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา การขยายตัวอย่างรวดเร็วของกำลังการผลิตฟอยล์ทองแดงสำหรับแบตเตอรี่ลิเธียมได้นำไปสู่ภาวะกำลังการผลิตเกินความต้องการอย่างรุนแรง ส่งผลให้เกิดสงครามราคา การแข่งขันในตลาดรุนแรงขึ้น และความกดดันในการดำเนินงานขององค์กรเพิ่มขึ้น คาดว่าการเติบโตของกำลังการผลิตในอนาคตจะชะลอตัวลงอย่างมาก
อุตสาหกรรมฟอยล์ทองแดงสำหรับวงจรอิเล็กทรอนิกส์มีรากฐานที่ค่อนข้างมั่นคง การขยายตัวของตลาดช้าลง อย่างไรก็ตาม ยังขาดกำลังการผลิตสำหรับฟอยล์ทองแดงสำหรับ PCB ที่ยืดหยุ่นและฟอยล์ทองแดงสำหรับวงจรความถี่สูงและความเร็วสูง ส่งผลให้ต้องพึ่งพาการนำเข้า
วัตถุดิบในตลาดต้นน้ำมีการสะสมสินค้าคงคลัง และอัตราการดำเนินงานของฟอยล์ทองแดงชะลอตัวลงในไตรมาสที่ 2 ของปี 2025
SMM คาดการณ์ว่าในเดือนเมษายน 2025 อัตราการดำเนินงานโดยรวมขององค์กรฟอยล์ทองแดงจะอยู่ที่ 72.77% เพิ่มขึ้น 0.95 เปอร์เซ็นต์เมื่อเทียบกับเดือนก่อนหน้า และ 1.86 เปอร์เซ็นต์เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน คาดว่าอัตราการดำเนินงานของฟอยล์ทองแดงสำหรับแบตเตอรี่ลิเธียมจะอยู่ที่ 69.77% เพิ่มขึ้น 0.39 เปอร์เซ็นต์เมื่อเทียบกับเดือนก่อนหน้า และ 2.47 เปอร์เซ็นต์เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน คาดว่าอัตราการดำเนินงานของฟอยล์ทองแดงสำหรับวงจรอิเล็กทรอนิกส์จะอยู่ที่ 78.60% เพิ่มขึ้น 2.04 เปอร์เซ็นต์เมื่อเทียบกับเดือนก่อนหน้า และ 1.07 เปอร์เซ็นต์เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน
ภาษีศุลกากรจะส่งผลกระทบต่อการบริโภคในตลาดปลายน้ำระยะกลางและระยะยาว
ในเดือนมีนาคม 2025 สินค้าคงคลังแบตเตอรี่เซลล์ของ SMM อยู่ที่ 216.0 GWh เพิ่มขึ้น 1.6% เมื่อเทียบกับเดือนก่อนหน้า และคาดว่าจะมีการสะสมสินค้าคงคลังเพิ่มขึ้นในเดือนเมษายน
►การวิเคราะห์ของ SMM:
ความต้องการใช้งานปลายทางได้เพิ่มขึ้น ด้วยการผลิตแบตเตอรี่เซลล์ LFP และเทอร์นารีที่เพิ่มขึ้น ในระยะยาว ได้รับผลกระทบจากการเปลี่ยนแปลงนโยบายจากจีนและสหรัฐอเมริกา ความคาดหวังสำหรับความต้องการ NEV และการจัดเก็บพลังงานได้รับการปรับลดลง
ในช่วงเดือนมีนาคม-เมษายน ความต้องการใช้งานปลายทางฟื้นตัวกลับสู่ระดับก่อนวันหยุด ด้วยการผลิตและการจัดส่งแบตเตอรี่เซลล์ที่เพิ่มขึ้น และอัตราส่วนสินค้าคงคลังต่อยอดขายลดลง ในเดือนพฤษภาคม คาดว่าภาษีศุลกากรตอบโต้ของสหรัฐอเมริกาจะส่งผลกระทบต่อความต้องการใช้งานปลายทางบางส่วน โดยคาดว่าสินค้าคงคลังแบตเตอรี่เซลล์จะยังคงสะสมเพิ่มขึ้น และมีพื้นที่ในการเติบโตที่จำกัดสำหรับอัตราการดำเนินงานของฟอยล์ทองแดงสำหรับแบตเตอรี่ลิเธียม
ภาษีศุลกากรของสหรัฐอเมริกาจะส่งผลกระทบต่อห่วงโซ่อุปทานยานยนต์ทั่วโลก
ในปี 2024 การส่งออก NEV ของจีนไปยังสหรัฐอเมริกา คิดเป็นน้อยกว่า 2% ของการส่งออก NEV ทั้งหมดของจีน แต่สหรัฐอเมริกาเป็นจุดหมายปลายทางการส่งออกแบตเตอรี่ที่ใหญ่ที่สุดของจีน ซึ่งจะยับยั้งการบริโภคแบตเตอรี่ลิเธียม
ความคาดหวังในเชิงบวกสำหรับอุตสาหกรรม NEV ลดลงท่ามกลางผลกระทบจากภาษีศุลกากร
ภายใต้สถานการณ์ต่างๆ เช่น สหรัฐอเมริกากำหนดภาษีศุลกากรตอบโต้ทั่วโลก SMM ได้ปรับลดความคาดหวังการขายรถยนต์สำหรับสหรัฐอเมริกาในปี 2025 ลง อย่างไรก็ตาม ตลาดจีนยังคงค่อนข้างมีความคาดหวังในเชิงบวกท่ามกลางความพยายามในการกระตุ้นความต้องการภายในประเทศและเสริมสร้างการหมุนเวียนภายในประเทศ
►การวิเคราะห์ของ SMM:
ตลาดจีน: ด้วยการดำเนินการตามนโยบายเงินอุดหนุนระดับชาติและระดับท้องถิ่นและโครงการเทิร์นอินอย่างค่อยเป็นค่อยไป ตลาดยานยนต์ได้แสดงให้เห็นถึงสัญญาณของการอบอุ่นขึ้น
ตลาดต่างประเทศ: เนื่องจากการส่งออก NEV ของยุโรป ญี่ปุ่น และเกาหลีใต้ไปยังสหรัฐอเมริกาก็ได้รับผลกระทบจากภาษีศุลกากร SMM ได้ปรับลดความคาดหวังการเติบโตสำหรับการขาย NEV ของสหรัฐอเมริกาลงเหลือ 3% (จากการคาดการณ์ก่อนหน้านี้ที่ 6%)
อุตสาหกรรมฟอยล์ทองแดงของจีนในยุคแห่งการแข่งขันที่รุนแรง ด้วยค่าธรรมเนียมการแปรรูปที่ลดลงต่ำกว่าเส้นค่าใช้จ่าย
ด้วยการเปิดตัวกำลังการผลิตใหม่อย่างต่อเนื่อง ภาวะกำลังการผลิตเกินความต้องการอย่างรุนแรงได้ปรากฏขึ้น ส่งผลให้การแข่งขันในตลาดและการแข่งขันที่รุนแรงเพิ่มขึ้น องค์กรได้ลดค่าธรรมเนียมการแปรรูปเพื่อแข่งขันในการรับออเดอร์ ส่งผลให้ค่าธรรมเนียมการแปรรูปฟอยล์ทองแดงลดลงอย่างต่อเนื่อง
►การวิเคราะห์ของ SMM:
เร่งการปรับโครงสร้างอุตสาหกรรมและการออกจากกำลังการผลิต
ลดต้นทุนและเพิ่มประสิทธิภาพ รวมถึงนวัตกรรมอุตสาหกรรม
อุตสาหกรรมฟอยล์ทองแดงเข้าสู่ "ช่วงเวลาที่เจ็บปวด" ในช่วงปลายปี 2023 โดยองค์กรโดยทั่วไปเปลี่ยนจากกำไรเป็นขาดทุน
ด้วยการเปิดตัวกำลังการผลิตใหม่อย่างต่อเนื่อง ภาวะกำลังการผลิตเกินความต้องการอย่างรุนแรงได้ปรากฏขึ้น ส่งผลให้การแข่งขันในตลาดและการแข่งขันที่รุนแรงเพิ่มขึ้น องค์กรได้ลดค่าธรรมเนียมการแปรรูปเพื่อแข่งขันในการรับออเดอร์ โดยการเติบโตของรายได้ไม่ได้แปลเป็นการเติบโตของกำไร เนื่องจากความไม่สมดุลระหว่างอุปทานและความต้องการในตลาดฟอยล์ทองแดงอย่างรุนแรง
►การวิเคราะห์ของ SMM:
มองไปข้างหน้าถึงปี 2025 ในทางหนึ่ง ด้วยการเติบโตอย่างรวดเร็วอย่างต่อเนื่องของความต้องการแบตเตอรี่ลิเธียม ค่าธรรมเนียมการแปรรูปฟอยล์ทองแดงคาดว่าจะฟื้นตัวขึ้นเล็กน้อย ในทางอื่น อุตสาหกรรมจะเข้าสู่ช่วงเวลาของการอยู่รอดของผู้ที่เหมาะสมที่สุด โดยมีเหตุการณ์การควบรวมและซื้อกิจการที่เป็นไปได้และการกำจัดกำลังการผลิตบางส่วน
ภาษีศุลกากรส่งผลกระทบต่อความต้องการส่งออกในห่วงโซ่อุตสาหกรรมฟอยล์ทองแดง
ตั้งแต่วัตถุดิบไปจนถึงผลิตภัณฑ์กึ่งสำเร็จรูปไปจนถึงปลายทาง ห่วงโซ่อุตสาหกรรมฟอยล์ทองแดงทั้งหมดพึ่งพาการส่งออก นโยบายภาษีศุลกากรที่เกี่ยวข้องทั้งในและต่างประเทศจะมีผลกระทบบางอย่างต่อการบริโภคฟอยล์ทองแดง
2. แนวโน้มการพัฒนาฟอยล์ทองแดงสำหรับแบตเตอรี่ลิเธียมทั่วโลกตั้งแต่ปี 2025-2030E
การวิเคราะห์การเปลี่ยนแปลงความหนาของฟอยล์ทองแดงสำหรับแบตเตอรี่ลิเธียมและการผลิตแบตเตอรี่ลิเธียมในอนาคต
ด้วยความต้องการที่เพิ่มขึ้นสำหรับระยะทางขับขี่ใน NEVs การบางลงเป็นแนวโน้มหลัก แต่ปริมาณฟอยล์ทองแดงที่ใช้ต่อ GWh ก็จะลดลงอย่างมากเช่นกัน
►การวิเคราะห์ของ SMM:
ภาค NEV: ขับเคลื่อนโดย "เป้าหมายสภาพภูมิอากาศ 2030" ของสหภาพยุโรป การสร้างกำลังการผลิตแบตเตอรี่ในยุโรปกำลังเร่งขึ้น เนื่องจากภาษีศุลกากร อัตราการใช้กำลังการผลิตของห่วงโซ่อุปทานในท้องถิ่นของสหรัฐอเมริกาก็จะเพิ่มขึ้นเช่นกัน แต่การปรับโครงสร้างห่วงโซ่อุปทานจะใช้เวลา
ภาคการจัดเก็บพลังงาน: ขับเคลื่อนโดยโครงการขนาดใหญ่ในจีน สหรัฐอเมริกา ยุโรป และตะวันออกกลาง สัดส่วนโลกของพลังงานลมและแสงอาทิตย์ที่จับคู่กับการจัดเก็บพลังงานจะยังคงเพิ่มขึ้น
ภาคอุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์อุปโภคบริโภค: ด้วยการปรากฏตัวของผลิตภัณฑ์ใหม่ๆ เช่น โทรศัพท์ AI และแท็บเล็ต AI รวมถึงการดำเนินการตามนโยบายเงินอุดหนุนที่เกี่ยวข้อง อุตสาหกรรมอุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์อุปโภคบริโภคได้แสดงให้เห็นถึงสัญญาณของการฟื้นตัว
การเติบโตของการผลิตฟอยล์ทองแดงสำหรับแบตเตอรี่ลิเธียมทั่วโลกจะชะลอตัวลงอย่างมาก
ด้วยการพัฒนาอย่างต่อเนื่องของ NEVs ระบบการจัดเก็บพลังงาน และอุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์พกพา ฟอยล์ทองแดงสำหรับแบตเตอรี่ลิเธียมจะยังคงแสดงให้เห็นถึงการเติบโตในขนาดในอนาคต โดยอัตราการใช้กำลังการผลิตจะยังคงปรับปรุงขึ้น
ตลาดฟอยล์ทองแดงสำหรับแบตเตอรี่ลิเธียมเผชิญกับความไม่สมดุลระหว่างอุปทานและความต้องการที่รุนแรง
3. แนวโน้มการพัฒนาฟอยล์ทองแดงสำหรับวงจรอิเล็กทรอนิกส์ทั่วโลกตั้งแต่ปี 2025-2030E
ในอนาคต ด้วยการขยายตัวของอุตสาหกรรมใหม่ อัตราการเติบโตของผลิตภัณฑ์ที่มีมูลค่าเพิ่มสูงจะเพิ่มขึ้นอย่างมาก
การเพิ่มขึ้นของ AI PCs และ AI phones จะยังนำพื้นที่ตลาดใหม่มาสู่อุตสาหกรรมแผ่นรองทองแดง (CCL) ขับเคลื่อนการพัฒนาของ CCL พื้นผิวพิเศษ
►การวิเคราะห์ของ SMM:
ด้วยการพัฒนาอย่างต่อเนื่องของอุตสาหกรรมต่างๆ เช่น การสื่อสาร ยานยนต์ และ AI รวมถึงความก้าวหน้าทางเทคโนโลยี ตลาดขาย CCL ทั่วโลกมีศักยภาพในการเติบโตที่แน่นอน
ในอนาคต ผลิตภัณฑ์ที่มีมูลค่าเพิ่มสูงจะเติบโตอย่างรวดเร็ว ตัวอย่างเช่น การอัพเกรดในเซิร์ฟเวอร์ AI และสวิตช์จะขับเคลื่อนความต้องการ CCL ความเร็วสูง ในขณะที่การเพิ่มขึ้นของ AI PCs และ AI phones จะยังขับเคลื่อนการพัฒนาของ CCL พื้นผิวพิเศษ
หลังจากประสบกับภาวะถดถอยในปีที่ผ่านมา ตลาดฟอยล์ทองแดงสำหรับวงจรอิเล็กทรอนิกส์ทั่วโลกกำลังอบอุ่นขึ้น
คาดว่าภายในปี 2030 ด้วยการขับเคลื่อนจากอุตสาหกรรมต่างๆ เช่น การก่อสร้าง IDC การสื่อสารข้อมูล อุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์อุปโภคบริโภค และ NEVs การผลิตฟอยล์ทองแดงสำหรับวงจรอิเล็กทรอนิกส์ทั่วโลกจะถึง 950,000 ตัน
ในอนาคต อัตราการแทนที่ในประเทศสำหรับฟอยล์ทองแดงสำหรับวงจรอิเล็กทรอนิกส์ระดับสูงจะเร่งขึ้น
ภาวะเกินความต้องการของฟอยล์ทองแดงสำหรับวงจรอิเล็กทรอนิกส์ทั่วโลกจะคลายตัวลง
SMM คาดการณ์ว่าหลังจากปี 2027 ภาวะเกินความต้องการของฟอยล์ทองแดงสำหรับวงจรอิเล็กทรอนิกส์ทั่วโลกจะคลายตัวลงอย่างมาก ตลาดจีนจะรักษาการฟื้นตัวที่มั่นคงด้วยการสนับสนุนนโยบายที่แข็งแกร่ง ในขณะที่ตลาดเกิดใหม่ เช่น เอเชียตะวันออกเฉียงใต้ มีศักยภาพในการเติบโตที่สำคัญ
►การวิเคราะห์ของ SMM:
อุตสาหกรรมการสื่อสาร: การพัฒนาอย่างต่อเนื่องของการสื่อสาร 5G และความก้าวหน้าในการวิจัยและพัฒนาเทคโนโลยี 6G จะขับเคลื่อนการอัพเกรดอย่างต่อเนื่องของโครงสร้างพื้นฐานการสื่อสาร ส่งผลให้มีสัดส่วนของแผ่นรองทองแดง (CCL) ความถี่สูงและความเร็วสูงเพิ่มขึ้น
อุตสาหกรรมอิเล็กทรอนิกส์ยานยนต์: ความซับซ้อนที่เพิ่มขึ้นของระบบอิเล็กทรอนิกส์ยานยนต์และการพัฒนาของเทคโนโลยี เช่น การขับขี่อัตโนมัติ ห้องโดยสารอัจฉริยะ และการประสานงานระหว่างยานพาหนะและถนน ได้เพิ่มความต้องการ PCBs ในรถยนต์อย่างมาก ส่งผลให้มีความต้องการ CCL เพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง
