Berita SMM 20 Februari:
Dipengaruhi oleh berita pada 19 Februari bahwa Kementerian Perindustrian dan Teknologi Informasi (MIIT) telah secara terbuka meminta pendapat tentang "Langkah-Langkah Sementara untuk Pengaturan Total Volume Penambangan dan Pemisahan Peleburan Rare Earth (Draft untuk Komentar Publik)" dan dokumen lainnya, harga spot rare earth mengalami kenaikan signifikan pada 20 Februari. Di pasar saham, sektor konsep magnet permanen rare earth mengalami lonjakan signifikan saat pembukaan. Pada penutupan perdagangan 20 Februari, konsep magnet permanen rare earth naik 1,34%. Di antara saham individu: Chuangxing Resources mencapai batas harian, Zhenghai Magnetic Material naik 6,1%, Guangsheng Nonferrous Metals meningkat 5,59%, dan Hanghua Co., Yujing Co., China Rare Earth, Baogang Group, serta Ningbo Yunsheng termasuk di antara yang mengalami kenaikan tertinggi.
Analisis SMM tentang Dampak Dokumen Baru terhadap Pasar Rare Earth Masa Depan
Untuk melaksanakan "Peraturan Pengelolaan Rare Earth," melindungi dan mengembangkan sumber daya rare earth secara rasional, menjaga keamanan ekologi, dan mempromosikan pengembangan berkualitas tinggi industri rare earth, Departemen Industri Bahan Baku Kementerian Perindustrian dan Teknologi Informasi menyusun "Langkah-Langkah Sementara untuk Pengaturan Total Volume Penambangan dan Pemisahan Peleburan Rare Earth (Draft untuk Komentar Publik)" dan "Langkah-Langkah Sementara untuk Pengelolaan Pelacakan Produk Rare Earth (Draft untuk Komentar Publik)."
Dari perspektif pengendalian total volume, "Langkah-Langkah Sementara untuk Pengaturan Total Volume Penambangan dan Pemisahan Peleburan Rare Earth (Draft untuk Komentar Publik)" secara jelas menyatakan bahwa MIIT akan bekerja sama dengan departemen terkait untuk menentukan dan mengumumkan secara publik perusahaan yang memenuhi syarat untuk penambangan dan pemisahan peleburan rare earth. Kecuali untuk perusahaan yang disetujui secara khusus, organisasi dan individu lain dilarang memperoleh kuota penambangan rare earth atau terlibat dalam aktivitas produksi terkait. Langkah ini bertujuan melindungi sumber daya rare earth, mencegah penambangan berlebihan dan ilegal, menghindari konsumsi sumber daya yang berlebihan, dan mempromosikan pemanfaatan sumber daya rare earth secara berkelanjutan. Di masa lalu, karena kurangnya pengaturan, beberapa perusahaan terlibat dalam penambangan rare earth yang tidak teratur, menyebabkan pemborosan sumber daya dan kerusakan ekologi. Dengan memperkenalkan langkah-langkah pengendalian total volume, ekstraksi sumber daya dapat direncanakan secara wajar, memastikan cadangan sumber daya yang cukup untuk pengembangan masa depan sambil memenuhi permintaan saat ini.
Langkah-langkah pengendalian total volume secara efektif mengekang produksi ilegal dari sumbernya dengan membatasi entitas produksi dan menetapkan kuota produksi, sehingga menstandarkan sumber produk rare earth di pasar. Sementara itu, "Langkah-Langkah Sementara untuk Pengelolaan Pelacakan Produk Rare Earth (Draft untuk Komentar Publik)" mengharuskan perusahaan rare earth untuk membangun sistem pencatatan aliran produk, merinci informasi sirkulasi produk rare earth, dan mengunggah data terkait ke sistem pelacakan sebelum tanggal 10 setiap bulan. Inisiatif ini tidak hanya meningkatkan transparansi dalam sirkulasi produk rare earth tetapi juga memungkinkan pelacakan cepat sumber ketika produk ilegal masuk ke pasar, secara efektif memerangi transaksi ilegal, menjaga ketertiban pasar, mengurangi aktivitas spekulatif, menstabilkan harga produk rare earth, dan mempromosikan pengembangan terkoordinasi di seluruh rantai industri hulu dan hilir.
SMM percaya bahwa di bawah dorongan kebijakan pengendalian total volume, perusahaan akan menghadapi kuota produksi yang lebih ketat, mengharuskan mereka untuk beralih dari ekspansi produksi tradisional yang ekstensif dan sebaliknya meningkatkan investasi dalam inovasi teknologi dan efisiensi pemanfaatan sumber daya. Untuk mencapai manfaat ekonomi yang lebih tinggi dalam kuota terbatas, perusahaan secara aktif mengembangkan proses dan teknologi baru, meningkatkan nilai tambah produk rare earth, dan mendorong peningkatan industri dari tingkat rendah ke tingkat tinggi. 》Klik untuk Melihat Detail
Pusat Harga Rantai Industri Rare Earth Naik; Oksida Pr-Nd Melonjak 2,42%
》Klik untuk Melihat Harga Spot Rare Earth SMM
》Berlangganan untuk Melihat Tren Harga Historis Spot Logam SMM
Mengenai harga spot: Pada 20 Februari, dipengaruhi oleh rilis dokumen baru, kepercayaan di pasar spot rare earth meningkat tajam. Pada sesi perdagangan pagi, pemegang rare earth secara signifikan menaikkan penawaran mereka dan enggan menjual dengan harga rendah. Pusat harga rantai industri rare earth naik secara mencolok, dengan harga "melonjak cepat." Namun, kapasitas pembelian di hilir terbatas. Pada tengah hari, harga sedikit turun kembali. Harga rata-rata oksida Pr-Nd SMM pada 20 Februari akhirnya dilaporkan sebesar 444.500 yuan/mt, naik 10.500 yuan/mt dari hari perdagangan sebelumnya, meningkat 2,42%.
Mengenai pasar rare earth masa depan, "Langkah-Langkah Sementara untuk Pengaturan Total Volume Penambangan dan Pemisahan Peleburan Rare Earth (Draft untuk Komentar Publik)" dan "Langkah-Langkah Sementara untuk Pengelolaan Pelacakan Produk Rare Earth (Draft untuk Komentar Publik)" masih dalam tahap konsultasi publik. Versi final diharapkan mengalami penyesuaian tetapi pada akhirnya akan mempromosikan pengembangan berkualitas tinggi industri rare earth. Perkembangan masa depan akan bergantung pada pengumuman kuota penambangan rare earth tertentu dan rilis permintaan pesanan terminal.
Pendapat Institusi
Laporan penelitian CITIC Securities menunjukkan bahwa, pada tingkat kebijakan, draft untuk komentar publik tentang aturan rinci Peraturan Pengelolaan Rare Earth menekankan bahwa kuota rare earth hanya akan diberikan kepada kelompok rare earth. Mereka percaya bahwa sumber daya rare earth mungkin semakin terkonsentrasi dalam kelompok rare earth besar di masa depan, dan pengendalian bijih impor mungkin semakin diperkuat. Logika kaku dari kendala sisi pasokan dalam industri rare earth akan terus diperkuat. Rilis draft untuk komentar publik tentang langkah-langkah pengelolaan pelacakan produk rare earth juga akan berkontribusi pada pengembangan standar industri rare earth. Di sisi permintaan, tahun 2025 diperkirakan menjadi tahun pertama produksi massal robot humanoid. Industri ini sedang menembus titik-titik kritis dengan kecepatan super-linear, dan NdFeB berkinerja tinggi, sebagai bahan utama untuk motor robot, diperkirakan akan mendapatkan manfaat signifikan di masa depan. Rare earth adalah sumber daya strategis bagi negara. Melalui pengelolaan total volume dan sistem pelacakan, keamanan sumber daya strategis dapat dipastikan, mempromosikan pengembangan industri berkualitas tinggi. Mereka terus merekomendasikan nilai alokasi strategis sektor magnet permanen rare earth.
Guojin Securities percaya bahwa implementasi "Langkah-Langkah Pengaturan Total Volume" menandai awal reformasi sisi pasokan dalam industri rare earth. Mereka memperkirakan bahwa kebijakan lanjutan dan konsolidasi industri mungkin akan menyusul. Dengan latar belakang fluktuasi geopolitik global, nilai strategis rare earth diperkirakan akan semakin meningkat. Fundamental industri juga berada dalam fase pemulihan, dan kelompok rare earth serta target material magnetik yang terlibat dalam rantai industri robot humanoid diperkirakan akan mendapatkan manfaat signifikan. Mereka menyarankan untuk memperhatikan China Rare Earth, China Northern Rare Earth, JL MAG Rare-Earth, dan Zhongke Sanhuan. Peringatan risiko: permintaan tidak sesuai harapan, pasokan melebihi harapan, dan fluktuasi harga rare earth.
Guotai Junan percaya bahwa dalam beberapa tahun terakhir, produksi rare earth Myanmar telah tumbuh pesat, menjadi sumber impor terbesar bagi China. Namun, karena gejolak politik dan risiko kehabisan sumber daya, pasokan mungkin menghadapi kendala yang kuat. Di sisi permintaan, kebijakan China "program peningkatan peralatan skala besar dan penggantian barang konsumsi" memperkuat siklus kemakmuran terminal, dan harga rare earth diperkirakan akan menunjukkan pertumbuhan yang stabil. Fase kedua dari pembalikan sektor rare earth mungkin secara bertahap dimulai.
Bacaan yang Direkomendasikan:
》Dokumen Baru Dirilis! Apa Dampaknya terhadap Pasar Rare Earth Masa Depan? [Komentar SMM]
